净利润与亏损 - 公司2022年第四季度净利润为156.7万美元，相比2021年同期的净亏损224.3万美元有显著改善，主要归因于酒店运营改善、市场证券净收益138.4万美元以及保险赔偿收益269.2万美元[87] - 2022年上半年净利润为136.6万美元，相比2021年同期的净亏损514.9万美元显著改善，主要归因于市场证券净收益57.4万美元和保险赔偿收益269.2万美元[96] 酒店运营 - 2022年第四季度酒店运营净亏损114.9万美元，相比2021年同期的净亏损32.4万美元有所扩大，主要由于2021年债务减免收益200万美元的抵消[88] - 2022年上半年酒店运营净亏损42.8万美元，相比2021年同期的净亏损206.7万美元有所改善，主要得益于酒店收入增长[97] - 2022年第四季度酒店总收入为989.2万美元，同比增长55.8%，其中客房收入增长58.1%至825万美元，餐饮收入增长111.1%至62.5万美元[89] - 2022年上半年酒店总收入为2220.2万美元，同比增长68.8%，其中客房收入增长76.7%至1905.3万美元，餐饮收入增长106.4%至116万美元[98] - 酒店收入在2022年12月31日结束的六个月内同比增长69%，平均每日房价增加76美元，入住率提高11%，RevPAR增加83美元[100] 酒店业绩指标 - 2022年第四季度酒店平均每日房价（ADR）为199美元，同比增长44.2%；平均入住率为82%，同比增长7个百分点；每间可用客房收入（RevPAR）为164美元，同比增长57.7%[91] 房地产运营 - 2022年第四季度房地产运营收入为398万美元，同比增长2.9%，主要得益于保险赔偿收益269.2万美元[92] - 房地产运营收入从2021年的7,982,000美元增加到2022年的8,058,000美元，运营费用从4,350,000美元增加到4,863,000美元，主要由于保险和维护费用增加[101] 市场证券 - 2022年第四季度市场证券净收益为138.4万美元，相比2021年同期的净亏损235.1万美元大幅改善[94] - 公司在2022年12月31日结束的六个月内实现市场证券净收益574,000美元，而2021年同期净亏损4,519,000美元[103] - 公司在2022年12月31日的市场证券净值为15,526,000美元，较2022年6月30日的10,110,000美元有所增加[108] 投资组合 - 截至2022年12月31日，公司投资组合中REITs和房地产公司占比31.7%，金融服务业占比9.4%，科技行业占比8.8%[105] 财务状况 - 公司在2022年12月31日的现金及现金等价物为8,153,000美元，较2022年6月30日的14,367,000美元有所下降[108] - 公司在2022年12月31日的总财务义务为228,363,000美元，其中包括193,866,000美元的抵押贷款和次级票据[117] - 公司预计通过现有现金和运营产生的现金来满足长期流动性需求，包括债务到期和资本改进[113] - 公司认为其现金状况足以满足至少12个月的运营和其他支出需求，即使当前低入住率持续[113] - 公司没有表外安排[115] 税务与资产减值 - 公司评估递延所得税资产的可实现性，并在认为部分或全部递延所得税资产不可实现时确认估值准备[122] - 公司根据最近财务结果评估递延所得税资产的可实现性，三年期累计税前亏损被视为显著的负面证据[122] - 公司使用系统和逻辑方法估计递延税负债和资产的逆转时间，以生成应税收入和税收减免[123] - 公司每季度评估固定资产和有限寿命无形资产的减值情况，并在账面价值可能无法收回时进行减值测试[124] - 公司在评估固定资产和无形资产减值时，考虑酒店行业知识、历史经验、物业位置、市场条件和物业特定信息[124] - 公司未在截至2022年12月31日的六个月内记录任何固定资产和无形资产的减值损失[124] 市场风险披露 - 公司作为较小的报告公司，无需提供Form 10-Q中关于市场风险的定量和定性披露[125] 未来展望 - 公司预计2023财年剩余时间内将继续复苏，基于当前需求趋势，尽管存在宏观经济不确定性[82]