收购情况 - 2022年前九个月公司完成超50项收购，现金总收购价约2.879亿美元[153] - 2022年前九个月公司完成收购，总购买价格约为2.879亿美元[225] 资本支出情况 - 2022年前九个月总资本支出为1.16808亿美元，2021年同期为7151.3万美元[153] - 2022年前九个月资本支出（不包括收购）约为1.168亿美元，预计2022年总资本支出约为1.7亿美元[224] 净收入变化 - 2022年前九个月净收入从2021年同期的12.9亿美元增至15亿美元，增加2.038亿美元，增幅15.8%[164] - 2022年前九个月净收入较2021年同期收购调整后净收入增加1.569亿美元，增幅11.7%[165] - 2022年前九个月公司净收入为3.725亿美元，2021年同期为2.648亿美元[172] - 2022年前九个月净收入为3.72544亿美元，较2021年的2.64776亿美元增加1.07768亿美元，增幅40.7%[175][176] - 2022年第三季度净收入为1.462亿美元，较2021年的1.068亿美元增加0.394亿美元，增幅36.8%[184][188][189] - 2022年第三季度净收入较2021年增加5050万美元，增幅10.6%，达到5.274亿美元[177] - 2022年前九个月净收入从2021年同期的12.9亿美元增至15.0亿美元，增加2.038亿美元，增幅15.8%[243] - 2022年前九个月净收入从2021年同期的2.655亿美元增至3.729亿美元，增加1.07454亿美元，增幅40.5%[252][255][257] - 2022年第三季度净收入从2021年同期的4.769亿美元增至5.274亿美元，增加5050万美元，增幅10.6%[258] - 2022年第三季度净利润为1.46325亿美元，较2021年的1.06974亿美元增加3935.1万美元，增幅36.8%[270][271] 总运营费用变化 - 2022年前九个月总运营费用（不含折旧摊销和资产处置收益）从2021年同期的7.178亿美元增至8.285亿美元，增加1.106亿美元，增幅15.4%[166] - 2022年第三季度总运营费用较2021年增加2130万美元，增幅8.2%，达到2.806亿美元[179] - 2022年前九个月总运营费用（不含折旧、摊销和资产处置收益）从2021年同期的7.171亿美元增至8.281亿美元，增加1.109亿美元，增幅15.5%[245] 折旧和摊销费用变化 - 2022年前九个月折旧和摊销费用从2021年同期的2.057亿美元降至2.022亿美元，减少350万美元[167] - 2022年前九个月折旧和摊销费用从2021年同期的2.057亿美元降至2.022亿美元，减少350万美元[246] 资产处置收益 - 2022年前九个月公司资产处置收益为200万美元[168] 运营收入变化 - 2022年前九个月运营收入从2021年同期的3.712亿美元增至4.679亿美元，增加9670万美元[168] - 2022年前九个月运营收入从2021年同期的3.719亿美元增至4.683亿美元，增加9640万美元[247] 利息费用变化 - 2022年前九个月利息费用从2021年同期的8060万美元增至8980万美元，增加920万美元[170] - 2022年前九个月利息费用从2021年同期的8060万美元增至8980万美元，增加920万美元[249] 调整后EBITDA变化 - 2022年前九个月调整后EBITDA为6.858亿美元，较2021年的5.96634亿美元增加0.8917亿美元，增幅14.9%[175] - 2022年第三季度调整后EBITDA为2.512亿美元，较2021年的2.30686亿美元增加0.2051亿美元，增幅8.9%[188] - 2022年前九个月调整后EBITDA从2021年同期的5.97331亿美元增至6.862亿美元，增加8885.6万美元，增幅14.9%[255] - 2022年第三季度调整后EBITDA为2.51333亿美元，较2021年的2.30822亿美元增加2051.1万美元，增幅8.9%[270] FFO变化 - 2022年前九个月FFO为5.6179亿美元，较2021年的4.59841亿美元增加1.01949亿美元，增幅22.2%[176] - 2022年第三季度FFO为2.079亿美元，较2021年的1.87598亿美元增加0.20305亿美元，增幅10.8%[189] - 2022年前九个月FFO从2021年同期的4.605亿美元增至5.622亿美元，增加1.01635亿美元，增幅22.1%[257] - 2022年第三季度FFO为2.0804亿美元，较2021年的1.87734亿美元增加2030.6万美元，增幅10.8%[271] AFFO变化 - 2022年前九个月AFFO为5.55189亿美元，较2021年的4.8706亿美元增加0.68129亿美元，增幅14.0%[176] - 2022年第三季度AFFO为2.064亿美元，较2021年的1.92547亿美元增加0.13841亿美元，增幅7.2%[189] - 2022年前九个月AFFO从2021年同期的4.878亿美元增至5.556亿美元，增加6781.5万美元，增幅13.9%[257] - 2022年第三季度AFFO为2.06525亿美元，较2021年的1.92683亿美元增加1384.2万美元，增幅7.2%[271] 公司流动性情况 - 截至2022年9月30日，公司总流动性为8.573亿美元，包括7940万美元现金及现金等价物、Lamar Media高级信贷安排循环部分可用额度7.387亿美元和应收账款证券化计划可用额度3920万美元[192] 营运资金赤字情况 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司营运资金赤字分别为2.388亿美元和2.744亿美元，减少3560万美元[193] 经营活动现金流变化 - 2022年和2021年前九个月，公司经营活动提供的现金分别为5.371亿美元和4.882亿美元，增加4890万美元[194] - 公司经营活动现金流从2021年前九个月的4.882亿美元增至2022年前九个月的5.371亿美元，增加4890万美元[236] 应收账款证券化计划情况 - 2022年6月24日，应收账款证券化计划额度从1.75亿美元增至2.5亿美元，到期日延长至2025年7月21日[195] - 截至2022年9月30日，应收账款证券化计划未偿还借款总额为2亿美元，未使用额度为3920万美元[198] 高级信贷安排情况 - 高级信贷安排包括7.5亿美元高级有担保循环信贷额度（2025年2月6日到期）、6亿美元定期B贷款额度（2027年2月6日到期）和增量贷款额度[204] - 2022年7月29日，公司新增3.5亿美元高级有担保定期A贷款，用于偿还循环信贷额度和应收账款证券化计划的未偿还余额[207] - 截至2022年9月30日，高级信贷安排未偿还余额为9.5亿美元，循环信贷额度未使用容量约为7.387亿美元[208] 高级票据未偿还情况 - Lamar Media目前有6亿美元3 3/4%高级票据、5.5亿美元4%高级票据、4亿美元4 7/8%高级票据和5.5亿美元3 5/8%高级票据未偿还[211] 高级信贷安排契约规定 - 高级信贷安排契约允许Lamar Media在特定条件下产生不超过20亿美元的债务[213] - 拉马尔媒体需维持担保债务比率不超过4.5:1.0，即拉马尔广告、拉马尔媒体及其受限子公司的总合并担保债务减去1.5亿美元与无限制现金及现金等价物总额中的较小值，与EBITDA的比率[216] - 拉马尔媒体新增债务不得超过2.5亿美元或其总资产的6%中的较大值[217] 股息情况 - 2022年2月、5月和9月，公司董事会分别宣布每股1.1美元、1.2美元和1.2美元的季度现金股息，预计12月宣布每股1.2美元的季度股息和每股0.3美元的特别股息，2023年起建议将季度股息提高至每股1.25美元[227] 交易费用情况 - 因撤回LPC注册声明，公司产生120万美元交易费用[230] 回购授权情况 - 公司董事会授权回购至多2.5亿美元的A类普通股和至多2.5亿美元的高级或高级次级票据及其他债务，截至2022年9月30日无回购[231] 未来债务到期及支付情况 - 截至2022年9月30日，未来债务到期、利息支付和合同义务在1年内需支付5.826亿美元，之后需支付51.4亿美元[232] 投资活动现金流变化 - 公司投资活动现金流从2021年前九个月的2.032亿美元增至2022年前九个月的4.025亿美元，增加1.992亿美元[237] 债务未偿还及利息情况 - 截至2022年9月30日，高级信贷安排和应收账款证券化计划下约有11.5亿美元未偿还债务，占公司当日未偿还长期债务的35.3%[275] - 2022年高级信贷安排和应收账款证券化计划下借款的总利息费用为2090万美元，加权平均利率为2.5%[275] - 假设加权平均利率提高200个基点至4.5%，公司2022年前九个月的利息费用将增加约1560万美元[275] 调整后EBITDA增加原因 - 调整后EBITDA增加主要归因于毛利润增加2960万美元，但被总一般及行政和公司费用增加760万美元部分抵消[270] AFFO增加原因 - AFFO增加主要归因于毛利润增加，但被总一般及行政和公司费用增加以及广告资产维护资本支出增加部分抵消[271][272] 利率风险管理 - 公司通过发行固定利率长期债务工具和平衡可变利率与固定利率债务来降低利率风险[276]