特许权使用费收入相关数据变化 - 2021年第三季度特许权使用费收入为1583.62万美元，2020年同期为573.62万美元；2021年前九个月特许权使用费收入为5298.24万美元，2020年同期为1509.00万美元[13] - 2021年第三季度基本优先特许权使用费为964.45万美元，2020年同期为314.25万美元；2021年前九个月基本优先特许权使用费为3192.91万美元，2020年同期为849.93万美元[25] - 2021年第三季度奖金特许权使用费为598.19万美元，2020年同期为244.87万美元；2021年前九个月奖金特许权使用费为2046.51万美元，2020年同期为627.19万美元[25] - 2021年第三季度费用特许权使用费为20.98万美元，2020年同期为14.50万美元；2021年前九个月费用特许权使用费为58.82万美元，2020年同期为31.88万美元[25] - 2021年10月31日止三个月，总特许权使用费收入增至15,836,180美元，较2020年同期增加10,100,029美元[62] - 2021年10月31日止九个月，总特许权使用费收入增至52,982,383美元，较2020年同期增加37,892,377美元[64] - 2021年第三季度公司收到的特许权使用费为1621.9472万美元，包括基本特许权使用费1255.3161万美元、奖金特许权使用费724.5537万美元，扣除负价格调整607.8357万美元，另有231.4114万美元的额外付款[83] 净收入相关数据变化 - 2021年第三季度净收入为1599.29万美元，2020年同期为512.64万美元；2021年前九个月净收入为5132.28万美元，2020年同期为1341.40万美元[13] - 2021年10月31日止三个月，净收入为15,992,906美元，较2020年同期增加10,866,507美元[67] - 2021年第三季度净收入为1599.2906万美元，2020年同期为512.6399万美元；2021年前九个月净收入为5132.2806万美元，较2020年同期增加3790.8783万美元[70][71] - 2021年10月31日每单位净收入较2020年同期增加0.8283美元至1.2190美元；2021年宣布每单位分配1.42美元，2020年为0.36美元；2021年前九个月每单位分配2.40美元，2020年为0.97美元[71] 现金及相关指标数据变化 - 2021年10月31日现金及现金等价物为4585.99万美元，2021年1月31日为1250.09万美元[16] - 2021年前九个月经营活动净现金为4234.52万美元，2020年同期为907.93万美元[19] - 2021年前九个月投资活动净现金为990.67万美元，2020年同期为404.38万美元[19] - 2021年前九个月向单位持有人分配现金为1889.28万美元，2020年同期为1718.72万美元[19] 仲裁赔偿相关 - 2021年公司在仲裁中获赔231.21万美元，用于解决2019年和2020年直接还原铁级球团矿特许权使用费问题，截至2021年6月30日利息为43.07万美元，持续计息至支付日，截至10月29日利息为52.16万美元[22] - 2021年10月29日，克利夫斯/北岸公司根据AAA最终裁决向公司支付283.3687万美元，用于解决2019年和2020年直接还原级球团矿的过往特许权使用费及利息问题[85] - 2021年10月1日公司收到AAA最终裁决，获2019 - 2020年直接还原铁级球团矿特许权使用费赔偿2312106美元及截至2021年6月30日利息430710美元，利息持续计算至支付日[90][111] - 2019年12月9日公司对北岸及其母公司克利夫斯发起仲裁，2021年7月完成仲裁，10月29日克利夫斯支付赔偿款[111] 应收款及合同资产数据变化 - 截至2021年10月31日，应计收入应收款为8491074美元，而2021年1月31日为249477美元[32] - 截至2021年10月31日，净合同资产为551370美元，由合同资产551370美元和合同负债0美元组成；2021年1月31日净合同资产为177251美元，由合同资产239132美元和合同负债61881美元组成[33] - 2021年10月31日应计收入应收款为849.1074万美元，较2020年同期的118.3330万美元增加617.6%，较2021年1月31日的24.9477万美元增加3303.5%[75][77] 单位分配相关 - 2021年10月8日，受托人宣布每单位受益权益分配1.42美元，于2021年11月20日支付给2021年10月30日营业结束时登记在册的单位持有人[37] - 2021年1月31日至10月31日，净收入为51322806美元，宣布分配31488024美元，每单位分配2.40美元[39] - 2021年7月31日至10月31日，净收入为15992906美元，宣布分配18630414美元，每单位分配1.42美元[39] - 2020年1月31日至10月31日，净收入为13414023美元，宣布分配12726411美元，每单位分配0.97美元[39] - 2020年7月31日至10月31日，净收入为5126399美元，宣布分配4723204美元，每单位分配0.36美元[39] - 2021年11月20日公司向10月30日收盘时登记在册的单位持有人支付每单位1.42美元的分配款，去年同期为0.36美元[92] 未分配储备数据变化 - 截至2021年10月31日，未分配现金和美国政府证券部分的未分配储备为27229547美元，2021年1月31日为16372405美元[39] - 未分配储备从2020年10月31日的1251.8626万美元增至2021年10月31日的3631.1828万美元，增幅190.1%；较2021年1月31日增加1983.4782万美元，增幅120.4%[73][75][76][77] 疫情对业务影响 - 2020年第二季度，COVID - 19疫情导致克利夫斯及其子公司北岸业务运营中断，部分设施临时闲置，多数于2020年6月30日重启，部分于7月和8月重启[42] 特许权使用费率及相关规定 - 信托的租赁特许权使用费收入由三种特许权使用费及特许权使用费奖金组成，现行特许权使用费率自1989年8月17日起生效[48] - 基本超额特许权使用费按铁矿石产品毛收入的百分比计算，首100万吨为2.5%，超过400万吨为6%[50] - 2020年调整后门槛价格为57.85美元/吨，2021年为58.58美元/吨，特许权使用费奖金百分比为0.5%-3%[50] - 2020年最低预付特许权使用费为964,659美元，2021年为976,765美元[50] - 对特许权使用结构的任何更改需获得受托人以及66 2/3%信托证书持有人权益的批准[117] - 北岸有义务向美萨比信托支付最低预付特许权使用费，2019年为949,295美元，2020年为964,659美元，2021年为976,765美元[118] 铁矿石球团业务数据 - 2021年10月31日止三个月，铁矿石球团产量为1,117,253吨，发货量为1,179,530吨，2020年同期分别为1,024,145吨和1,077,423吨[58][59] - 2021年10月31日止九个月，铁矿石球团产量为3,404,224吨，发货量为3,174,110吨，2020年同期分别为2,188,711吨和2,609,801吨[59][60][61] - 2021年第三季度克利夫斯记入公司的铁矿石发货量为116.9461万吨，2020年同期为91.6364万吨[84] 总收入及费用数据变化 - 2021年第三季度总收入为1635.8207万美元，2020年同期为573.7255万美元；2021年前九个月总收入为5350.5073万美元，2020年同期为1512.4403万美元[70][71] - 2021年第三季度费用为36.5301万美元，2020年同期为61.0856万美元；2021年前九个月费用为218.2267万美元，较2020年同期增加47.1887万美元[70][71] - 2021年10月31日止三个月，费用为365,301美元，较2020年同期减少245,555美元[67] 公司业务风险及影响 - 克利夫斯计划将直接还原级球团矿生产从北岸转移到米诺卡，未来不再向第三方销售球团矿，北岸工厂将成为摇摆运营工厂，这可能对公司未来特许权使用费收入产生重大不利影响[78][86] - 克利夫斯计划将直接还原铁（DR）级球团矿生产从北岸转移至梅诺卡岛，北岸将成为摇摆运营项目并会不时闲置，若实施将减少美萨比信托未来特许权使用费收入[117] - 美萨比信托特许权使用费收入高度依赖克利夫斯和北岸的活动、投资和运营决策，克利夫斯财务状况或业务的重大变化可能对信托特许权使用费收入产生不利影响[116] - 克利夫斯的计划若实施，将对美萨比信托未来特许权使用费收入产生重大不利影响，减少可分配资金[119] - 美萨比信托单位在纽约证券交易所上市交易，克利夫斯计划或对其市场价格产生负面影响，甚至导致单位退市[119] 公司监管及政策相关 - 公司是公开交易的传递型特许权信托，受1933年证券法、1934年证券交易法、2002年萨班斯 - 奥克斯利法案等监管，因性质无法完全满足某些规则，但根据纽交所规则可豁免部分公司治理要求[98][99] - 截至2021年10月31日的三个月内，公司关键会计政策和重大会计估计无重大变化[102] - 公司作为非应税授予人信托，净应税收入直接归属于单位持有人纳税，2020年留存增加未分配储备的资金可能根据个人情况纳税[103] - 公司维持披露控制和程序系统，受托人评估后认为该系统有效，依赖北岸和克利夫斯提供的季度发货和特许权使用费计算等信息[105][106][108] - 截至报告期末，公司财务报告内部控制无重大变化，受托人对北岸或克利夫斯的内部控制无权力且不发表声明[109] 其他信息 - 2020年96.8%的铁矿石产品售价高于调整后门槛价格[56] - 公司部分特许权使用费基于克利夫斯客户合同中某些铁矿石产品的估计价格，价格调整在合同年结束后才能确定，可能导致特许权使用费季度间和历史对比出现显著变化[97] - 报告包含有关铁矿石球团生产、定价等前瞻性陈述，实际结果可能因多种风险和不确定性与当前预期有重大差异[113] - 2021年10月22日克利夫斯电话会议披露，第三季度热压铁块（HBI）全现金成本远低于托莱多HBI工厂建设获批时的预期成本[117] - 克利夫斯自2021年开始报告北岸某些矿山安全结果相关信息，该信息可在其2021年第三季度10 - Q表格季度报告中查看[123] - 美萨比信托本季度报告提交或提供了多份展品，包括公司受托人认证、财务报表审查报告等[125] - 美萨比信托报告由德意志银行信托公司美洲区代表签署，签署日期为2021年12月15日[128]