Elk Creek项目开发 - 公司正在开发位于内布拉斯加州东南部的Elk Creek项目，该项目是一个先进的铌、钪和钛开发阶段资产[92] - 公司计划通过Elk Creek项目生产多种稀土副产品，铌用于生产高性能飞机和喷气涡轮发动机的超合金，钪用于制造高强度铝合金，钛用于航空航天应用和医疗植入物[92][93] - 公司的主要业务战略是推进Elk Creek项目实现商业化生产，并专注于获取额外资金以完成项目融资[94] - 公司计划将融资所得用于推进Elk Creek项目的建设和商业化运营[101] - 公司宣布其示范工厂成功从Elk Creek项目矿石中提取了86-95%的稀土溶解率，并在后续溶剂萃取步骤中实现了高达99%的稀土负载率[105] - 公司预计镨钕氧化物、钕氧化物、铽氧化物和镝氧化物的总回收率将超过92%，并符合商业纯度规格[107] - 公司目前专注于回收三种高纯度稀土产品：镨钕氧化物、镝氧化物和铽氧化物[108] - 公司在2022年12月31日的六个月内，运营活动消耗了410万美元现金，主要用于Elk Creek项目的勘探支出[130] - 公司预计Elk Creek项目的开发将大幅增加其营运资金需求[130] 融资与资金需求 - 公司与Yorkville签署了两项融资协议，包括1600万美元的可转换债券和最高6500万美元的备用股权购买安排[100] - 公司预计在2023年6月30日之前需要约1350万美元的资金来维持运营[119] - 公司预计在未来12个月内需要额外的1350万至1550万美元资金来推进项目[120] - 公司预计交易完成后可能获得高达2.85亿美元的净现金收益，并在未来三年内获得额外的8100万美元[122] - 公司目前没有进一步的融资承诺或安排，除了潜在的期权和认股权证行使，且无法保证能够获得可接受的融资条件[125] - 公司计划通过发行普通股、认股权证、认购收据等方式进行债务和股权融资，但未来融资的条款尚未确定[126] - 公司截至2023年2月13日的完全稀释后普通股为282,466,201股，期权为9,835,000股，认股权证为18,016,253股[138] 业务合并与上市 - 公司于2022年9月25日与GXII签署了业务合并协议，预计交易将在2023年第一季度完成，交易完成后GXII将成为公司的子公司[95][97] - 交易完成后，公司将在纳斯达克上市，并满足至少500万美元的净有形资产要求[97] - 公司预计在交易完成时将获得至少1500万美元的现金[98] - 公司面临交易失败的风险，包括交易可能无法完成或延迟完成，可能导致公司支付高达2500万美元的故意违约终止费[124] 财务状况与风险 - 截至2022年12月31日，公司现金为40万美元，营运资本赤字为660万美元[118] - 公司在2022年6月30日的财务报表中披露，存在持续经营的重大不确定性，可能无法在未来12个月内满足正常运营和债务义务[127] - 公司在2022年12月31日的六个月内，融资活动流出50万美元，主要用于支付与交易相关的延期成本[131] - 公司面临商品价格风险，特别是与Elk Creek项目相关的元素需求下降可能对业务产生重大不利影响[141] - 公司为降低外汇风险，维持足够的加元现金余额以支付预期的近期支出[140]