公司基本信息 - 公司是中国一家活跃房地产开发商，2020年7月15日于港交所主板成功上市[17][18] - 公司于2018年10月8日在开曼群岛注册成立，普通股自2020年7月15日起在联交所上市[156] - 公司为投资控股公司，附属公司主要在中国从事房地产项目开发[157] 2023年业务交付情况 - 2023年公司交付超20个项目，交付面积超147.6万平方米，交付收入超170亿人民币[8] 2023年销售业绩 - 2023年公司实现合约销售额约人民币12,200百万元，销售合约建筑面积约1,109,000平方米，平均售价约为每平方米人民币11,001元[20][23] - 2023年物业销售收益同比增加约48%至约人民币17,579百万元，确认总建筑面积约1,476,636平方米，较2022年增加约33%，物业平均售价约为每平方米人民币11,905元，较2022年增加约11%[27] - 2023年总收益约175.79亿元，同比增加约48%，总建筑面积约147.66万平方米，较2022年增加约33%，物业平均售价较2022年上升约11%至每平方米11905元[34] 财务数据对比 - 与2022年同期相比，2023年公司交付收入增加48%，有息负债总额减少29%[8][9] - 2023年公司总收入约为人民币17,579百万元，同比增加约48%[22] - 2023年公司毛利及净利润分别约为人民币2,389百万元及人民币718百万元，同比增加分别约21%及24%[33] - 2023年销售成本约151.9亿元（2022年：99.14亿元），其中物业减值约6.71亿元（2022年：0.71亿元）[37] - 2023年毛利约23.89亿元，同比增加约21%，毛利率约14%（2022年：约17%），毛利率下跌因物业减值增加[38] - 2023年其他收入约2.7亿元（2022年：约4.6亿元），主要包括租金等收入4.1亿元，抵减出售子公司亏损1.3亿元[40] - 2023年销售及营销开支约3.68亿元，同比减少约12%，归因于营销成本控制和员工成本减少[42] - 2023年一般及行政开支约3.12亿元，同比减少约37%，因组织架构精简[43] - 2023年投资物业公允价值亏损约3亿元（2022年：零）[44] - 2023年金融资产减值约5600万元（2022年：零），主要是其他应收款及往来款减值[45] - 2023年融资成本净额约7900万元，同比减少约33%，因有息负债本金减少和使用效率提高[47] - 2023年所得税开支约8.28亿元，较2022年增加68%，实际税率（不含合营及联营业绩）为53%（2022年：50%）[50] - 2023年公司溢利及全面收益总额约为7.18亿元，公司拥有人应占溢利约为1.48亿元，较2022年的5.81亿元和1.22亿元有所增长[52] - 2023年公司每股基本及摊薄盈利为每股0.09元，2022年为每股0.07元[53] - 截至2023年12月31日，集团现金总额约为18.36亿元，2022年约为41.42亿元[56] - 2023年集团获得新借款总额达约4.27亿元，偿还借款达约22.89亿元，截至2023年12月31日，集团银行及其他借款总额达约48.24亿元，较2022年减少约29%[57] - 截至2023年12月31日，集团净资产负债比率为26%，2022年为24%；扣除合约负债后资产负债率约为50%，2022年为56%；总现金短债比为0.7倍，2022年为1.5倍[62] - 集团流动比率从2022年12月31日的约1.43倍增加至2023年12月31日的约1.67倍[64] - 截至2023年12月31日，集团部分银行及其他借款由账面价值约98.15亿元的资产担保，2022年为193.75亿元[69] - 截至2023年12月31日，公司已订约但尚未拨备的金额为42.45972亿元，较2022年的64.81219亿元有所下降[70] - 截至2023年12月31日，公司总财务担保为78.87782亿元，较2022年的139.73214亿元大幅减少[72] - 截至2023年12月31日，公司有402名雇员，较2022年的744名减少；2023年雇员薪金福利开支约为2.02亿元，较2022年的3.21亿元降低[87] 财务相关其他信息 - 截至2023年12月31日，公司合约负债约为人民币8,695百万元[24] - 截至2023年12月31日，公司未履行的物业销售合约约为人民币11,411百万元[25] - 2023年11月6日，全部发行在外的2023年优先票据已获悉数赎回，赎回价以实物支付，发行本金总额为1.64411875亿美元的2024年优先票据，年利率为9.5%[59] - 除美元计价的离岸优先票据外，集团2023年度无其他外汇波动重大直接风险，董事预期人民币汇率波动对集团运营无重大不利影响[65] - 集团利率风险主要来自借款，除利率固定的离岸优先票据外，大部分借款以人民币计价，利率受央行基准利率影响[67] - 公司截至2023年12月31日止年度综合财务业绩载于年报第108至235页[168] - 董事会不建议派付截至2023年12月31日止年度的任何股息[169] - 公司已采纳股息政策，董事会将适时审阅[171][173] - 集团过往五个财政年度已刊发业绩及资产等概要载于年报第236页[175] - 截至2023年12月31日，公司可供分派储备为人民币11.38亿元（2022年：人民币12.85亿元）[182] - 集团2023年12月31日银行及其他金融机构借款详情载于年报综合财务报表附注22[184] - 截至2023年12月31日止年度，集团无向董事等提供贷款或担保[185] - 年内公司或附属公司无购买、出售或赎回公司股份或其他上市证券[186] - 细则或开曼群岛法律无有关优先认购权的条文[187] 土地储备情况 - 截至2023年12月31日，公司（连同其合营企业及联营公司）拥有59个项目，土地储备为5,079,968平方米，其中52个项目位于长三角地区的城市[29] - 公司土地储备含已竣工、开发中、未来开发物业建面，应占总数为附属、合营、联营公司项目之和[93] - 截至2023年12月31日，公司土地储备总面积5079968平方米[95] - 附属公司开发项目土地储备4019731平方米，占比80%[94] - 合营企业开发项目土地储备391922平方米，占比7%[95] - 联营公司开发项目土地储备668315平方米，占比13%[95] - 附属公司项目中广东广州土地储备814685平方米，占比16%为较高值[94] - 联营公司项目中广东广州未来开发规划建面648340平方米，占比13%[95] - 阜阳港龙美的云筑项目地盘面积218,655平方米，集团应占权益57%，土地储备总数418,128平方米，竣工日期待评估[97] - 合肥辰光雅苑项目地盘面积66,068平方米，集团应占权益60%，土地储备总数144,355平方米，预计24年4月竣工[97] - 广州增城石滩项目地盘面积196,435平方米，集团应占权益60%，土地储备总数814,685平方米，竣工日期待评估[98] - 佛山顺德项目地盘面积40,848平方米，集团应占权益100%，土地储备总数171,771平方米，预计25年3月竣工[98] - 盘州东湖桃源项目地盘面积116,101平方米，集团应占权益100%，土地储备总数267,212平方米，预计26年5月竣工[98] - 洛阳雍河尚院项目地盘面积95,168平方米，集团应占权益100%，土地储备总数149,172平方米，预计24年1月竣工[99] - 阜宁文澜府项目地盘面积67,454平方米，集团应占权益40%，土地储备总数207,192平方米，预计25年6月竣工[101] - 海安翰林首府项目地盘面积57,633平方米，集团应占权益70%，土地储备总数715平方米，已于21年12月竣工[101] - 海门泊翠澜境项目地盘面积47,078平方米，集团应占权益26%，土地储备总数7,158平方米，已于23年1月竣工[101] - 海安天翠阁项目地盘面积23,960平方米，集团应占权益24%，土地储备总数62,747平方米，预计24年1月竣工[101] - 公司附属公司开发物业项目地盘面积总计3136248平方米，土地储备总数达4019731平方米[105] - 淮安融创广场项目集团应占权益26%，地盘面积188564平方米，预计24年6月竣工[102] - 南京时光泊月园项目集团应占权益50%，地盘面积28188平方米，已于22年1月竣工[102] - 南通珑禧花园项目集团应占权益40%，地盘面积35723平方米，竣工时间待评估[103] - 盐城春溪集项目集团应占权益51%，地盘面积44485平方米，预计24年8月竣工[103] - 宜兴港龙•湖光珑樾项目集团应占权益100%，地盘面积66626平方米，已于23年7月竣工[104] - 仪征翰园项目集团应占权益60%，地盘面积54966平方米，预计25年12月竣工[104] - 成都港龙美的未来映项目集团应占权益55%，地盘面积50514平方米，已于23年5月竣工[105] - 湖州霅溪桃源项目集团应占权益25%，地盘面积176013平方米，预计24年9月竣工[105] - 集团合营企业持有的常熟璀璨澜庭项目集团应占权益50%，地盘面积56936平方米，已于21年9月竣工[106] - 集团合营企业持有物业地盘面积总计655,699平方米，土地储备总数为391,922平方米[107] - 集团联营公司持有物业地盘面积总计476,301平方米，土地储备总数为668,315平方米[109] - 集团持有物业地盘面积总计4,268,248平方米，土地储备总数为5,079,968平方米[109] - 南通新都汇项目集团应占权益13%，地盘面积109,890平方米，20年9月竣工[107] - 广州黄埔项目集团应占权益20%，地盘面积170,455平方米，持作未来开发，竣工时间待评估[109] - 常熟褐石源著项目集团应占权益25%，地盘面积53,530平方米，20年11月竣工[108] - 盐城珺悦府项目集团应占权益20%，地盘面积99,553平方米，19年7月竣工[108] 公司股权交易 - 2023年1月12日，公司进行股权置换，不再持有广德项目公司股权，黄山项目公司成为全资附属公司[77][79] - 2023年4月2日，公司出售目标公司35%股权，代价为1.73亿元，完成后不再持有目标公司股权[81][83] - 截至2023年12月31日止年度，公司无其他重大附属公司、联营公司或合营企业的收购或出售[84] 公司未来发展规划 - 2024年中央层面房地产政策有望在供需两端继续发力，地方调控政策有优化空间[10] - 长期来看，房地产市场十万亿规模仍在，不同城市和需求有结构性机会[10][11] - 公司2024年将围绕“三大任务”发展，专注产品力打造、加强行销策略制定与执行、全力保交付[12][13] - 未来一年，公司将继续寻求机会，发展集团业务，回馈股东[21] - 公司将继续深耕长三角，积极应对市场机遇与挑战，创造价值[14] - 公司将继续投资物业开发项目及收购合适地块，资金由自有资金及/或外部借款筹集，截至报告日期无其他重大投资计划[86] 公司人员情况 - 董事会由8名董事组成，其中3名执行董事，2名非执行董事，3名独立非执行董事[112] - 吕明为执行董事、集团创办人、董事会主席兼行政总裁，负责制定及总览集团策略性计划，有超16年房地产开发经验[113] - 吕进亮为执行董事、集团创办人，负责监督集团成本规划及管理职能，有超16年房地产开发经验[116] - 吕志聪43岁，2018年10月8日获委任为执行董事，负责监督集团风险管理职能，在房地产开发行业有逾16年经验[119] - 吕永茂71岁，2018年10月8日获委任为董事，2019年9月17日获委任为非执行董事，负责就集团策略及整体发展提供意见[124] - 吕永南68岁，2018年10月8日获委任为董事，2019年9月17日获委任为非执行董事，负责就集团策略及整体发展提供意见[126] - 陈栢鸿43岁，2022年2月11日获委任为独立非执行董事，拥有逾20年企业融资等领域经验[128][129] - 邓露娜51岁，2020年6月20日获委任为独立非执行董事，负责向董事会提供独立意见[132] - 吕志聪2005年1月加入建兴行纺织品有限公司担任市场