财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度GAAP净利润为1.86647亿美元，2021年同期为1.23598亿美元[100] - 2022年第一季度实现和未实现的衍生品市场价值调整为 - 1.45734亿美元，2021年同期为 - 0.38809亿美元[100] - 2022年第一季度净收入为1.86647亿美元，2021年同期为1.23598亿美元[106] - 2022年第一季度所得税费用为5569.7万美元，2021年同期为3486.1万美元[106] - 2022年第一季度公司净利息收入为7.7117亿美元，较2021年的10.133亿美元有所下降[116] - 2022年第一季度公司总其他收入/费用为4.04445亿美元，高于2021年的2.39112亿美元[116] - 2022年第一季度公司总运营费用为2.05869亿美元，高于2021年的1.72673亿美元[117] - 2022年第一季度公司所得税费用为5569.7万美元，有效税率为23%；2021年所得税费用为3486.1万美元，有效税率为22%，公司预计2022年有效税率在22% - 24%之间[117] - 2022年第一季度公司净收入为1.84886亿美元，高于2021年的1.22904亿美元[117] - 2022年第一季度公司折旧和摊销费用为1695.6万美元，低于2021年的2018.4万美元，主要因2018年收购的无形资产多数在2021年6月30日已完全摊销[117] - 2022年第一季度税前营业利润率为8.3%，低于2021年的13.3%，原因是为应对CARES法案下贷款还款暂停期结束增加了运营费用[128] - 2022年第一季度净利息收入43美元，贷款服务和系统收入13.6368亿美元，其他收入总计14.5588亿美元，净收入9191美元[127] - 2022年第一季度净利息收入3.39亿美元，高于2021年的2.63亿美元[132] - 2022年第一季度教育技术、服务和支付处理业务税前运营利润率为43.1%，低于2021年的45.4%[133] - 2022年第一季度净利息收入为73459美元，2021年同期为116922美元；其他收入为6511美元，2021年同期为2881美元；贷款销售收益为2989美元，2021年同期无此项收益[149] - 2022年第一季度衍生工具结算净额为 - 2809美元，2021年同期为 - 4304美元；衍生工具市场价值调整净额为145734美元，2021年同期为38809美元[149] - 2022年第一季度总其他收入/费用为152425美元，2021年同期为37386美元；总运营费用为12455美元，2021年同期为12699美元；所得税前收入为213429美元，2021年同期为141609美元；净收入为162206美元，2021年同期为107622美元[149] - 2022年第一季度可变利息总收入为115753美元，2021年同期为129170美元；合并回扣费用为 - 36771美元，2021年同期为 - 41073美元；净折扣增值为1459美元，2021年同期为118美元[151] - 2022年第一季度债券和票据利息为 - 45209美元，2021年同期为 - 26771美元；核心贷款利息收入为61416美元，2021年同期为92679美元；投资利息为9164美元，2021年同期为2648美元[151] - 2022年第一季度固定利率下限总收入为28993美元，2021年同期为35539美元，利率上升预计将减少公司目前获得的固定利率下限收入[144][151] - 2022年第一季度衍生工具结算净额减少，原因是利率上升和未偿还衍生工具名义金额减少[144][151] - 2022年第一季度，公司总利息收入为3030万美元，较2021年的1376万美元增加；利息支出为856万美元，较2021年的194万美元增加[160] - 2022年第一季度，公司净收入为738万美元，而2021年同期净亏损968万美元[160] - 2021年全年和2022年第一季度，公司经营活动产生的净现金分别为5.449亿美元和1.855亿美元[163] - 2022年第一季度，公司经营活动产生现金1.855亿美元，2021年同期为4870万美元[168] - 2022年第一季度，投资活动提供现金6.031亿美元，融资活动使用现金8.052亿美元；2021年同期分别为4.684亿美元和5.281亿美元[169] - 2022年第一季度净利息收入（扣除贷款损失准备后）为73,459美元，2021年为116,922美元[149] - 2022年第一季度其他收入为6,511美元，2021年为2,881美元；贷款销售收益为2,989美元，2021年无此项收益[149] - 2022年第一季度衍生工具结算净额为(2,809)美元，2021年为(4,304)美元；衍生工具市场价值调整净额为145,734美元，2021年为38,809美元[149] - 2022年第一季度总运营费用为12,455美元，2021年为12,699美元；占贷款平均余额的比例分别为29个基点和26个基点[149] - 2022年第一季度税前收入为213,429美元，2021年为141,609美元；净利润为162,206美元，2021年为107,622美元[149] - 2022年第一季度平均生息资产为5.79301亿美元，收益率为2.12%；平均付息负债为4.8413亿美元，付息率为0.72%[159] - 2022年第一季度总利息收入3030万美元，2021年为1376万美元；净利息收入2174万美元，2021年为1182万美元；净收入738万美元，2021年亏损968万美元[160] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年现有与美国教育部的服务合同收入占公司收入的29%[93] - 2022年第一季度NDS净收入为1209.4万美元，2021年同期为1608.4万美元[106] - 2022年第一季度NBS净收入为3311.3万美元，2021年同期为3097.4万美元[106] - 2022年第一季度AGM净收入为2.13429亿美元，2021年同期为1.41609亿美元[106] - 2022年第一季度Nelnet Bank净收入为96.1万美元，2021年同期为 - 125.4万美元[106] - 2022年第一季度Corporate净收入为 - 1901.3万美元，2021年同期为 - 2965万美元[106] - 2022年第一季度公司LSS收入为1.36368亿美元，高于2021年的1.11517亿美元；ETS&PP收入为1.12286亿美元，高于2021年的9525.8万美元[116] - 2022年第一季度政府服务 - Nelnet收入6.1049亿美元，政府服务 - Great Lakes收入4.8076亿美元，主要因服务借款人数增加、费率提高等[129] - 2022年第一季度私人教育和消费贷款服务收入1.2873亿美元，FFELP服务收入4248万美元，软件服务收入7400万美元，外包服务和其他收入2722万美元[129] - 2022年第一季度教育技术、服务和支付处理收入1.12286亿美元，高于2021年的0.95258亿美元[132][133] 公司资产相关情况 - 截至2022年3月31日，公司持有的ALLO优先会员权益金额为1.373亿美元，年优先回报率为6.25%[119] - 截至2022年3月31日，公司旗下WRCM管理的资产支持证券未偿余额为22亿美元，均为FFELP学生贷款资产支持证券，收取10 - 25个基点的年费[119] - 截至2022年3月31日，贷款服务总量达5.56732亿美元，服务借款人数为1679.3636万人，远程托管借款人数为548.7943万人[122] - 截至2022年3月31日，AGM运营部门贷款组合为166亿美元，主要是联邦保险贷款[134] - 2022年第一季度AGM运营部门贷款收购总额为2975万美元，低于2021年的1.07225亿美元[135] - 2022年3月31日，AGM贷款损失准备金为1.163亿美元，占联邦保险贷款的0.59%、私人教育贷款的5.25%和消费贷款的12.77%[136] - 截至2022年3月31日，AGM的FFELP学生贷款资产组合中152亿美元本金的利息与1个月期LIBOR挂钩，151亿美元本金的FFELP学生贷款资产支持债务证券的利息与1个月或3个月期LIBOR挂钩[145] - 截至2022年3月31日，Nelnet银行贷款组合为3.683亿美元，其中私人教育贷款为2.855亿美元，FFELP贷款为8280万美元[153] - 截至2022年3月31日，Nelnet银行贷款损失准备金为150万美元，占联邦保险贷款的0.30%（或未由联邦担保覆盖的贷款风险分担部分的11.8%），占私人教育贷款的0.44%[154] - 截至2022年3月31日，Nelnet银行贷款组合期末余额为3.68257亿美元，较2021年的7923.1万美元大幅增加[156] - 2022年3月31日，Nelnet银行存款为5.467亿美元，其中6260万美元为公司内部存款[157] - 截至2022年3月31日，公司现金及现金等价物为1.628亿美元，不包括Nelnet银行的现金及现金等价物为1.448亿美元[164] - 截至2022年3月31日，公司持有3.981亿美元（面值）的资产支持证券，其中4570万美元通过回购协议融资[166] - 截至2022年3月31日，AGM预计其资产支持证券化组合未来未折现现金流约为18.3亿美元，其中包括约11.1亿美元的超额抵押[173][177] - 截至2022年3月31日，FFELP仓库融资额度为6000万美元，已使用500万美元，可用5500万美元，已提供30万美元股权支持[188] - 截至2022年3月31日，私人教育贷款仓库融资额度为1.75亿美元，已使用9670万美元，可用7830万美元，已提供1060万美元股权支持[189] - 截至2022年3月31日，公司回购协议未偿还金额为3.843亿美元，其中3.386亿美元用于为私人教育贷款证券化债券融资[196] - 截至2022年3月31日，联合银行参与协议下未偿还贷款参与权益为9.175亿美元，协议额度最高9亿美元，可超额[198] - 截至2022年3月31日，公司对ALLO的非投票优先股权益为1.373亿美元，年回报率6.25%，2022年2月25日已追加3470万美元股权投资[206][208] - 截至2022年3月31日，联合银行持有公司2.675亿美元（面值）联邦保险学生贷款资产支持证券参与权益[211] - 截至2022年3月31日，公司152亿美元FFELP学生贷款资产组合利息与1个月LIBOR挂钩，151亿美元FFELP学生贷款资产支持债务证券利息与1个月或3个月LIBOR挂钩[145] - 截至2022年3月31日，AGM有16.26243亿美元债务由贷款资产及相关抵押品担保[171] 公司业务合同与政策相关 - Nelnet Servicing和Great Lakes与教育部的现有学生贷款服务合同将于2023年12月14日到期，公司无法预测NextGen或其他合同采购流程的时间、性质和最终结果[123] - 截至2022年3月31日，约117.5万名PHEAA借款人已转移至Nelnet Servicing平台，公司预计2022年剩余时间会有更多转移，但无法估计数量和时间[124] - 2022年4月6日，教育部将学生贷款还款暂停期从2022年5月1日延长至8月31日，公司预计9月1日起每位借款人的收入将恢复到CARES法案前水平[125] - 2020年12月，公司被选为富国银行约100亿美元私人教育学生贷款组合的服务商，2021年3月约26.1万名借款人转换至公司平台[126] - 教育技术、服务和支付处理业务板块受传统学年影响有季节性波动，第一季度收入和税前营业利润率高于其他季度[131] - 2020年12月公司参与收购富国银行约100亿美元私人教育贷款组合，持股约8%[193] - 2021年公司发起四次资产支持证券化交易，永久融资87亿美元私人教育贷款，截至2022年3月31日，为满足风险留存要求购买债券公允价值为3.719亿美元[194] - 2022年3月15日总统签署《可调利率（LIBOR）法案》，为解决LIBOR停用提供框架，预计特殊津贴支付利率设定机制从LIBOR过渡到SOFR将在2023年6月30日前完成[146][147] - 2022年3月FASB发布会计指引，取消问题债务重组的确认和计量指引，该指引2023年1月1日起对公司生效，公司正在评估其影响[221] 公司股权与股息相关 -