公司运营地点与人员规模 - 截至2022年12月31日，公司在43个市场拥有74个实体办公地点和4个区域服务中心[14] - 截至2022年12月31日，公司有92个销售办事处位于43个市场[54] - 截至2022年12月31日，公司约有4100名企业员工[80] - 公司总部位于德克萨斯州金伍德，拥有33英亩的校园式办公园区，包含70万平方英尺的办公空间和约6英亩的未开发土地用于未来扩张[146] - 公司运营两个托管设施，总面积约2000平方英尺，分别位于德克萨斯州的艾伦和布莱恩，租约分别到2028年和2024年[147] - 公司有四个区域服务中心，分别位于亚特兰大、达拉斯、休斯顿和洛杉矶，分别服务约34%、22%、23%和21%的WSEE客户群[148][149][150] - 截至2022年12月31日，公司在43个销售市场的74个设施中有销售和服务人员，共有92个销售办事处[151] 服务员工数据 - 2022年第四季度，公司平均每月服务307,506名现场员工[14] - 2022年第四季度，公司平均支付307,506名WSEEs，较2021年第四季度增长14.3%，预计2023年全年平均每月支付WSEEs在317,000至326,000之间，增长7.5%至10.5%[173] - 2022年和2021年，公司平均支付的WSEEs中分别约24.9%和23.8%来自中等市场领域[173] - 2022年，公司平均每月支付的WSEEs数量增长17.7%至295,005，收入增长19.4%[173] - 2022年纽约、加利福尼亚和得克萨斯市场分别占公司WSEEs的约10%、16%和18%（其中休斯顿占7%）[97] - 2022年公司中间市场部门（员工约150 - 5000人）占平均付费WSEEs的25%，平均WSEEs超1000人的客户占5%[118] - 截至2022年12月，约13%的WSEEs由Workforce Synchronization客户共同雇佣[129] - 2022年平均支付的WSEEs数量为295005人，较2021年的250745人增长17.7%，2021年较2020年的234223人增长7.1%[204] - 2022年每位WSEE每月收入为1678美元，较2021年的1653美元增长1.5%，2021年较2020年的1525美元增长8.4%[204] - 2022年新客户销售的平均支付WSEEs数量较2021年增加16.4%，平均客户保留率从2021年的82%提高到2022年的85%[207] 服务费用与模式 - 公司的综合服务费用由现场员工工资加上工资成本的一定百分比组成[12] - 公司通过“高接触/高科技”的服务交付方式实现PEO人力资源外包解决方案的目标[13] 法规与认证情况 - 目前42个州已颁布承认专业雇主组织（PEO）或要求其许可、注册或认证的立法[18] - 公司的PEO子公司Insperity PEO Services, L.P.获得美国国税局指定为认证专业雇主组织（CPEO）[19] - 联邦政府和42个州已通过承认PEO、要求PEO许可或注册、或提供自愿认证计划的法律[68] - 公司PEO子公司Insperity PEO Services, L.P.是CPEO[69] - 42个州已采用PEO许可、注册、认证或认可的规定，公司认为在这42个州符合重大要求[78] - 42个州已通过对专业雇主组织（PEO）有认可、许可、认证或注册要求的法律[126] 福利计划 - 公司为符合条件的现场员工维护多个福利计划，包括团体健康计划、健康储蓄账户计划等[22] - 公司为符合条件的员工（包括WSEEs）提供多种员工福利计划，如团体健康计划、401(k)退休计划等[70][71] 平台与服务功能 - 公司的Insperity Premier平台为客户提供基于角色的访问，涵盖广泛的人力资本管理功能[25] - 公司通过MarketPlace电商门户为客户、WSEEs及其家人提供多种产品和服务，客户也可向其他客户和WSEEs提供自身产品和服务[31] PEO人力资源外包解决方案 - 公司为PEO人力资源外包解决方案客户提供有关人事政策和实践的建议，包括招聘、纪律和终止程序[29] - 公司的PEO人力资源外包解决方案旨在提高中小企业的生产力和盈利能力[11] 中端市场部门数据 - 2022年公司中端市场部门月均WSEEs数量较2021年增长23.3%，该部门WSEEs数量在2022年和2021年分别占总平均付费WSEEs的24.9%和23.8%，平均WSEEs数量超过1000的客户在2022年和2021年分别占总平均付费WSEEs的5.4%和1.9%[31] 其他产品和服务 - 公司提供综合传统工资单和人力资本管理解决方案、招聘服务、就业筛选、退休服务、保险服务等其他产品和服务[33][34][35][36][37] 销售与客户相关 - 公司面向员工少于150人的客户销售流程通常约需90天，面向中端市场客户则需180天或更长时间，经济低迷时流程会延长[56] - 公司中端市场客户的客户服务协议（CSA）一般定价两年，其他客户通常为一年[31][38] - 公司通过CSA承担人员管理和部分就业相关政府法规合规责任，客户保留员工服务并承担部分法规合规责任，部分责任双方共同承担[40] - 2022年和2021年，公司PEO人力资源外包解决方案客户保留率分别约为85%和82%，过去五年平均年保留率约为84%[53] - 公司设定长期目标，要服务约10%的中小型企业社区WSEEs[48] - 公司标准客户服务协议（CSA）可由双方提前30天通知取消，短期性质使业务易受客户取消合同影响[118] - 2022年公司客户流失率约为15%，合同取消数量可能因多种因素增加[118] 行业对比数据 - 2019 - 2021年公司员工支持比率比PEO行业平均水平高55%，每位WSEE的毛利润和营业收入分别超过行业平均水平144%和223%[58] 保险合同情况 - 与联合健康的健康保险合同提供约87%参与者的健康保险覆盖，合同于2026年12月31日到期[62] - 与丘博集团的工人补偿保险自2007年开始，当前合同于2023年9月30日到期，丘博已承诺额外一年（至2024年9月30日）的费用和保费条款[62] - 公司主要健康保险合同于2026年12月31日到期，任何一方可提前180天通知取消[103] - 2007年起公司工人赔偿保险由Chubb提供，2019年10月1日后每次事故首150万美元索赔及超过150万美元、每年最高600万美元索赔由公司负责[114] - 目前与Chubb的工人赔偿保险于2023年9月30日到期，若无法以有竞争力条款获得替代保险，业务将受重大影响[115] 税务相关 - 公司作为联合雇主，通常承担支付联邦和州就业税的责任和义务[72] - 选择根据《CARES法案》推迟缴纳雇主部分社会保障税的客户，需自行负责向美国财政部报告和存入递延金额[76] - 公司根据各州分配的应税工资和税率记录州失业保险（SUI）税费用，部分税率由公司和客户的补偿及失业经验决定[77] 不利影响因素 - 不利经济条件、COVID - 19疫情等会对公司业务、运营结果、财务状况和现金流产生不利影响[85][86][87][94] - 劳动力短缺、竞争加剧、通胀等因素可能对公司业务和盈利能力产生不利影响[95][96] - 公司受信贷安排契约限制，不遵守可能对业务和财务状况产生重大不利影响[98][100] - 公司作为WSEEs的共同雇主，承担工资、税费、福利和工伤赔偿等责任，客户不付款或成本超收费会影响财务状况[101][102] - 健康保险成本增加或无法获得有竞争力的替代保险会对公司业务和财务状况产生不利影响[103][104] - 若公司被认定不是WSEEs的雇主，福利计划可能不符合ERISA和税法，业务将受负面影响[113] - 若公司未能履行税务扣缴和支付义务，客户可能被追究连带责任，或影响未来客户签约[120] - 经济放缓时，政府可能增加或开征新税，公司调整服务费和纳入额外税收评估的能力有限，财务状况和经营成果可能受重大不利影响[121] 人力资本管理评估 - 公司通过多种方式监测和评估人力资本管理工作的有效性[82] 法案相关 - 2014年起法案多项关键条款生效，2016年适用大型雇主“支付或提供保险”罚款全面实施，2019年个人强制保险要求取消[106] - 2019年通过的《税收延期法案》废除了2022年起对提供“凯迪拉克计划”的雇主和保险公司征收消费税的规定[109] 财务数据关键指标变化 - 2022年和2021年，公司其他产品和服务收入分别占总收入的0.7%和0.9%[32] - 2022年和2021年，平均BPA数量分别为669和650，平均训练有素的BPA数量分别为601和596[80] - 2022年每位参保员工的福利成本同比增长1.2%[177] - 2022年公司毛利润增长23.3%至10亿美元，主要因平均每月支付的WSEEs数量增长17.7%和每WSEE毛利润增长4.8%[173] - 2022年，公司运营费用增长17.7%至7.61亿美元，按每WSEE每月计算，运营费用在2021年和2022年均为215美元[173] - 2022年，公司净收入增长44.5%至1.794亿美元，摊薄后每股收益增长45.9%至4.64美元，调整后EBITDA增长38.2%至3.523亿美元[173] - 2022年调整后净收入增长40.2%，达到2.159亿美元[180] - 2022年调整后每股收益增长41.5%，达到5.59美元[180] - 2022年每位WSEE每月调整后EBITDA从2021年的85美元增长17.6%至100美元[180] - 2022年末营运资金为1.585亿美元[180] - 2022年支付股息7660万美元，回购约77万股普通股，成本为7330万美元，支付资本支出3040万美元[180] - 截至2022年12月31日，计划成本比支付和欠付联合健康的净保费多370万美元，差额530万美元计入应计健康保险成本[195] - 2022年12月31日，欠联合健康的保费为4640万美元，计入应计健康保险成本[195] - 2022年和2021年，公司分别减少应计工人赔偿成本4220万美元和4170万美元[198] - 2022年工人赔偿成本估计的平均折现率为2.9%，2021年为0.6%[198] - 2022年工人赔偿成本总计6610万美元，损失发展率变动对其成本和净收入有不同影响，如损失发展率变动 - 5.0%时，工人赔偿成本变动 - 400.6万美元，净收入变动292.9万美元[200] - 2022年公司收到3020万美元超额索赔资金返还，减少了存款；截至2022年12月31日，受限现金为4980万美元，存款为1.964亿美元，已预估和应计工人赔偿索赔成本2.294亿美元[200] - 2022年公司收入为59.38818亿美元，较2021年的49.7307亿美元增长19.4%，2021年较2020年的42.87004亿美元增长16.0%[204] - 2022年公司毛利润为10.11233亿美元，较2021年的8.20102亿美元增长23.3%，2021年较2020年的8.06854亿美元增长1.6%[204] - 2022年公司净利润为1.7935亿美元，较2021年的1.2408亿美元增长44.5%，2021年较2020年的1.38237亿美元下降10.2%[204] - 2022年调整后净利润为2.15947亿美元，较2021年的1.54026亿美元增长40.2%，2021年较2020年的1.81314亿美元下降15.1%[204] - 2022年调整后EBITDA为3.52295亿美元，较2021年的2.54946亿美元增长38.2%，2021年较2020年的2.8862亿美元下降11.7%[204] 普通股与股息 - 截至2023年2月2日，公司普通股有64名登记持有人，2022年支付股息7660万美元[161]