公司业务架构与运营 - 公司银行通过48个银行中心运营，主要位于伊利诺伊州库克、迪卡尔布、杜佩奇、凯恩、肯德尔、拉萨尔和威尔县[10][15] - 公司提供全方位社区银行和信托业务，包括存款、信托和财富管理、贷款等服务[11][13] - 公司银行业务总部位于伊利诺伊州奥罗拉，业务集中在芝加哥大都市区的西郊和南郊[123] 公司并购情况 - 2021年12月1日公司完成与West Suburban Bancorp的合并，支付现金和股票对价约2.952亿美元，收购34家分行[12] 贷款业务数据 - 2023年公司贷款总额同比增长1.733亿美元，贷款发放额（不包括续贷）约9.972亿美元，住宅抵押贷款发放额约9930万美元，其中待售贷款发放额5210万美元，出售住宅抵押贷款所得款项为5220万美元[16] - 截至2023年12月31日，商业房地产贷款占贷款组合约45.3%（2022年末为47.6%），住宅抵押贷款约16.8%（2022年末为15.5%），一般商业贷款约20.8%（2022年末为21.7%），房屋净值信贷额度约2.6%（2022年末为2.8%），建筑贷款约4.1%（2022年末为4.7%），租赁约9.8%（2022年末为7.2%），消费及其他贷款不足1.0%（2022年末不足1.0%）[17] - 截至2023年12月31日，商业房地产贷款总额18.3亿美元中，约7.965亿美元（43.5%，2022年末为46.4%）为业主自用房地产担保贷款[22] - 截至2023年12月31日，约70.4%的商业房地产贷款组合由位于伊利诺伊州、威斯康星州或印第安纳州的房产担保[22] - 截至2023年12月31日，多户住宅贷款约4.02亿美元，占贷款组合的9.9%，其中82.7%的多户住宅贷款由伊利诺伊州、威斯康星州和印第安纳州的房产担保[24] - 建设与开发贷款组合从2022年12月31日的1.805亿美元降至2023年12月31日的1.654亿美元[29] - 2023年12月31日，房地产贷款总额为27.8亿美元，约占贷款组合的68.8%，2022年12月31日为27.3亿美元，约占70.6%[141] - 2023年12月31日，非业主占用商业房地产贷款和未提取商业房地产承诺等于一级资本加信贷损失准备金的286.9%，低于2022年12月31日的304.2%[142] - 2023年12月31日，不良贷款为6880万美元，较2022年12月31日的3290万美元增加109.0%[147] - 2023年12月31日，其他房地产拥有量（OREO）总计510万美元，较2022年12月31日的160万美元增加228.2%[147] 租赁业务数据 - 公司租赁融资应收款在2023年实现增长，主要源于投资级租赁和中小企业设备融资[20] 公司管理资产情况 - 截至2023年12月31日，公司管理和/或托管的资产约为16.6亿美元[36] 公司员工情况 - 公司35%的员工任期超过十年，27%的员工至少有15年的服务期[41] - 截至2023年12月31日，公司拥有834名全职等效员工[42] 政策法规相关 - 2020年3月27日，《CARES法案》签署成为法律，提供2.2万亿美元的经济刺激[49] - 巴塞尔协议III规则要求公司和银行维持CET1资本比率为7.0%、一级风险资本比率为8.5%、总风险资本比率为10.5%的有效最低资本比率[53] - 美国联邦银行机构于2023年7月27日发布巴塞尔协议IV资本要求新规，适用于总资产1000亿美元及以上的大型银行组织，预计不适用于公司[54] - 公司于2020年1月1日采用CECL，选择五年过渡期，自2022年1月1日起未计入监管资本的累计金额每年按25%计入，截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司资本指标分别排除190万美元和290万美元[55] - 2019年11月发布的资本充足率简化措施适用于总资产低于100亿美元的银行组织，符合条件的可选择社区银行杠杆率框架，公司暂无此计划[56] - 为达到资本充足，银行组织需满足CET1风险资本比率4.5%、一级风险资本比率6%、总风险资本比率8%、杠杆率4% [56] - 为达到资本良好，银行组织需满足CET1与风险加权资产比率6.5%以上、一级资本与总风险加权资产比率8%、总资本与总风险加权资产比率10%、一级资本与季度调整后平均总资产杠杆率5%以上[64] - 银行控股公司进行并购或收购需获美联储和OCC事先批准，监管机构会考虑多方面因素[66] - 根据《银行控制权变更法》，收购银行或银行控股公司10%或以上有表决权证券等情况需向美联储备案，变更控股公司控制权需获美联储和子银行主要联邦监管机构批准[69] - 美联储对银行控股公司有资本要求，公司支付股息受公司法和美联储政策影响，支付股息需满足一定条件并维持2.5%的资本留存缓冲[71][74] - 2016年联邦机构提议按资产规模将金融机构分四层监管，前两层为资产超500亿美元机构，目前不适用于公司[76] - 2021年10月14日SEC重启2015年基于激励的高管薪酬追回规则征求意见，2022年10月26日通过最终规则，2023年12月1日纳斯达克最终追回规则生效，公司2023年8月更新追回政策[78] - 银行存款账户由FDIC的存款保险基金最高按每位参保储户类别25万美元额度保险[79] - 2016年7月1日起FDIC对资产低于100亿美元银行调整定价系统，初始基础评估率目前为3至30个基点[80][81] - 2023年11月FDIC实施特别评估以弥补约163亿美元损失，针对2022年12月31日未保险存款超50亿美元银行，公司未受评估[83] - 2023年公司银行向OCC支付监管评估费总计63.4万美元[84] - 依据巴塞尔协议III规则，机构若想自由支付股息需维持2.5%的资本保护缓冲[86] - 2020年12月22日、2022年12月22日和2023年12月15日联邦银行机构三次发布修订的跨部门声明，延长对违反O条例的银行或资产管理人的临时执法豁免，最新豁免将于2025年1月1日或美联储修订O条例最终规则生效日较早者到期[89] - 2020年3月26日起FRBC取消包括公司银行在内某些存款机构交易账户准备金要求，2022年和2023年12月31日无准备金要求[97] - CRA最终规则2024年4月1日生效，多数条款2026年1月1日起执行，数据报告要求2027年1月1日起执行[99] - 大银行（资产20亿美元及以上）评估CRA绩效将应用四项新绩效测试[99] - 2022年4月1日起，银行需在发现“计算机安全事件”达到“通知事件”级别后36小时内通知主要联邦监管机构[112] - 2022年5月1日起，银行及其服务提供商需遵守重大网络安全事件通知要求[112] - 2022年12月9日起，FTC对GLBA保障规则的修正案生效，金融机构持续实施该规则[112] - 2023年国会至少提出六项与消费者隐私相关的法案，七个州通过某种形式的消费者隐私保护法[113] - 2023年8月，FFIEC修订更新BSA/AML检查手册的检查程序[105] - 2023年10月，FATF将保加利亚列入高风险司法管辖区名单，移除阿尔巴尼亚、开曼群岛、约旦和巴拿马[107] - 联邦存款保险法限制每个受保存款人类别的存款保险金额为25万美元[117] - 消费者金融保护局有权监督和检查资产超过100亿美元的存款机构是否遵守联邦消费者法律[119] - 消费者金融保护局对美国银行采取执法行动，要求其向客户支付超过1亿美元[120] 公司资本状况 - 截至2023年12月31日，银行达到OCC规定的资本良好标准，公司监管资本超过美联储要求，符合巴塞尔协议III资本良好要求[59] 公司监管与合规 - 公司作为银行控股公司，受美联储监管，可从事多种银行业务，也可选择成为金融控股公司，目前未申请但未来可能申请[61][62][63] - 公司受严格监管，合规成本高，不遵守法规会面临监管审查、制裁等，影响业务和财务状况[179][180][181] 公司面临的风险 - 公司面临信用风险，若无法有效管理，可能导致贷款违约、止赎和额外冲销，影响净收入[136] - 公司面临利率风险，利率变化可能影响净利息收入、贷款需求和资产价值[144] - 公司作为社区银行，声誉维护对业务成功至关重要，声誉受损可能影响经营业绩[148] - 公司所处行业竞争激烈，面临来自多种竞争对手的挑战，未来成功部分取决于利用技术满足客户需求的能力[149] - 公司依赖外部第三方处理记录和数据，若第三方维护不当，业务或交易可能中断，声誉可能受损[156] - 公司使用第三方供应商及其他第三方业务关系受监管要求约束，若监管认为公司监督控制不足或第三方表现不佳，公司可能面临执法行动[157] - 因欺诈活动日益复杂，公司增加了用于检测和预防欺诈的系统和控制方面的支出，未来也将持续投入[158] - 公司信息系统可能遭遇中断、安全漏洞和网络攻击，未来需花费更多时间和成本改进和加强保护措施[160][162] - 公司在信用卡和借记卡交易中面临网络攻击和安全漏洞风险，若发生数据泄露，业务、财务状况和经营成果可能受不利影响[163] - 公司增长战略包括有机增长和机会性收购，若无法成功实施增长战略或有效管理成本，收益或盈利能力可能降低[164] - 公司战略增长计划包括有机增长和通过并购实现增长，若无法增加贷款或完成有吸引力的收购，可能无法实施增长战略，影响财务状况和收益[165] - 公司未来收购可能因监管问题延迟、受阻或被禁止，若无法及时获得监管批准，可能影响业务和财务状况[168] - 监管对银行并购的审查及框架修订或使公司未来收购延迟、受限，还可能限制可收购金融机构规模并改变交易条款[169] - 公司整合收购或合并业务时可能面临困难，无法实现预期效益，还可能导致客户和关键人员流失，带来法律和财务责任[170] - 开展新业务、推出新产品等可能面临风险，若管理不善会对公司业务、财务状况和经营成果产生重大不利影响[171] - 公司对投资公允价值的估计可能无法实现，若估值错误会损害财务结果和状况[172] - 美联储货币政策和监管规定会影响公司业务、财务状况和经营成果，且影响难以预测[173] - FDIC存款保险保费未来可能大幅提高，会对公司未来收益产生重大不利影响[174] - 2023年银行倒闭事件引发市场动荡，虽公司未直接受影响，但仍面临声誉风险、存款外流等潜在风险[175][176][177] - 公司面临违反反洗钱法规的风险，若违规会面临罚款、监管行动等不利后果[178] - 公司会计估计和风险管理依赖的技术、模型和假设可能无法准确预测未来事件，关键会计政策的不确定性可能对公司产生重大不利影响[185][186] - 公司普通股平均日交易量低于大型金融服务公司，短期内大量出售或预期出售可能导致股价大幅下跌[203] - 公司发行普通股或可转换为普通股的证券可能对普通股股东产生摊薄效应，对股价产生重大负面影响[205] - 公司可能因税法、法规和解释的变化，或税务机关对其税务立场的质疑，导致有效税率上升，影响财务状况和经营成果[189] - 公司可能面临与信托责任相关的索赔和诉讼，若不利解决，可能导致重大财务责任和声誉损害[192] - 公司业务和未来增长可能需要筹集额外资本，但资本可能无法获得或具有摊薄效应[195] 公司财务指标 - 截至2023年12月31日，公司净递延税资产为3110万美元，其中包括与其他综合收益相关的调整产生的2440万美元税收影响[190] 公司股息与流动性 - 公司未来支付股息的能力受银行盈利能力、公司财务状况、监管环境等因素限制，且受银行法、法规和政策约束[201][202] - 2021年，银行因与联邦刺激计划相关的客户存款以及PPP贷款豁免获得充足流动性，无需大量使用短期借款工具[199] - 2022年下半年，因贷款增长和存款流失，公司提取了短期FHLBC预付款[199] 其他 - 举报人提供原始信息成功执行反洗钱法律获制裁金，最高可获30%[109] - 公司银行最近一次社区再投资法案绩效评估获“杰出”整体评级[98] - 2023年公司商业房地产贷款集中度降至286.9%，低于非自用商业房地产贷款300%的指引[110] - 2023年美国及公司运营地区经历显著通胀压力[127] - 美联储在2022年3月至2023年7月期间提高利率[128] - 公司信托和财富管理业务受经济和市场条件变化影响，市场表现不佳可能导致管理费减少[129] - 公司面临气候变化的物理影响风险和向低碳经济转型的风险[133][134] - 气候变化物理风险包括极端天气事件增加和气候模式长期变化[133] - 气候变化转型风险包括法规、市场偏好和技术变化，可能导致资产贬值和运营成本增加[134] - 公司贷款组合高度集中在商业和住宅房地产贷款，包括建筑贷款，面临房地产价值和市场相关风险[141] - 2020年3月，美联储将联邦基金目标利率降至0 - 0.25%；2022年3月至2023年年中，升至5.25% - 5.50%[144] - 2021年行业出现“大辞职潮”，人才市场竞争加剧，2023年经济受益于劳动力短缺减少[153] - 某些业务合并需获得至少75%已发行普通股的赞成票[206] - 截至2023年12月31日，公司有十笔未偿还的PPP贷款，总计15.3万美元，而2022年12月31日为15笔，总计160万美元[50]