公司土地与储量情况 - 截至2021年12月31日，公司租赁土地总面积为83,604英亩（净面积64,380英亩），拥有491口生产井（净333口），探明储量约7780万桶油当量，其中约98%由公司运营[15] - 公司探明储量以石油为主，石油占比约85%，天然气占比约15%；已开发储量占比约56%，未开发储量占比约44%[15] - 截至2021年12月31日，公司在西北大陆架拥有17,950英亩（净13,662英亩）已开发土地和17,860英亩（净11,993英亩）未开发土地，有79个已探明水平钻井位置和11个已探明垂直钻井位置[26] - 截至2021年12月31日，公司在中央盆地平台拥有24,203英亩（净18,882英亩）已开发土地和4,862英亩（净1,406英亩）未开发土地，有2个已探明垂直钻井位置和38个已探明水平钻井位置[33] - 截至2021年12月31日，公司在特拉华盆地拥有18,729英亩（净18,437英亩）已开发土地，有5个已探明垂直钻井位置和4个已探明水平钻井位置[33] - 截至2021年12月31日，公司在联邦土地的净面积为240英亩[110] - 截至2021年12月31日，公司拥有60882英亩（净50981英亩）已开发土地和22722英亩（净13399英亩）未开发土地[156] - 2019年公司收购西北 shelf地区49754英亩（净38230英亩）土地，截至2021年12月31日，该地区土地为35810英亩（净25655英亩）[158] - 2011年公司收购中央盆地平台地区土地，截至2021年12月31日，拥有29065英亩（净20288英亩）土地[159] - 2015年公司收购特拉华盆地地区19983英亩（净19679英亩）土地，截至2021年12月31日，拥有18729英亩（净18437英亩）已开发土地[160] - 截至2021年12月31日，公司估计已探明储量的税前PV - 10价值约为13.321亿美元，标准化贴现未来净现金流约为11.374亿美元[163] - 2019 - 2021年公司石油储量从71359014桶变为65838609桶，天然气储量从58271882立方英尺变为71773789立方英尺[169] - 2021年公司扩展和新发现储量4838 MBOE，负修正储量2172 MBOE[171] - 截至2021年12月31日，公司石油总储量65838609桶，天然气总储量71773789 Mcf，总储量77800907 BOE[174] - 2021年公司总探明储量约7780万桶油当量，其中约85%为石油，15%为天然气[183] - 截至2021年12月31日，约56%探明储量为已开发，44%为未开发[183] - 2021年公司花费约2290万美元将2899 MBOE储量从PUD转为PD[186] - 2021年未开发储量增加主要归因于扩展4110 MBOE[186] - 预计2022 - 2025年将转换34355269 BOE未开发储量为已开发，成本约2.93亿美元[188] - 公司探明油气储量由独立储量工程师Cawley, Gillespie & Associates确定和编制[190] - 截至2021年12月31日，公司总开发面积为60,882英亩（净面积50,981英亩），未开发面积为22,722英亩（净面积13,399英亩），总面积为83,604英亩（净面积64,380英亩）[197] 公司收购情况 - 2019年4月公司完成收购，该收购贡献了公司在西北大陆架的所有土地面积，以及截至2019年12月31日8110万桶油当量探明储量中的约4530万桶油当量[23] 公司销售与客户情况 - 2021财年，公司向菲利普斯66公司、NGL Crude Partners和BP能源公司的销售额分别占油气收入的76%、7%和6%；截至2021年12月31日，这三家公司分别占公司应收账款的75%、8%和4%[35] 公司钻探作业情况 - 2021年第一季度公司完成4口井的钻探并投产，全年分阶段增加新井，还进行了多次泵转换作业[25] - 2021年第二季度公司完成第二阶段钻探计划，投产3口新水平井，并进行了多次泵转换作业[25] - 2021年第三季度公司完成第三阶段钻探计划，在西北大陆架和中央盆地平台各钻成2口水平井，并进行了多次泵转换作业[25] - 2021年，公司在二叠纪盆地的西北大陆架和中央盆地平台钻了11口总井（净井9.91口），并投产；还投产了2020年12月钻的2口总井（净井1.998口）；此外，还参与了西北大陆架的2口非作业总井（净井0.23口）[205] 环保法规相关情况 - 2012和2016年，EPA发布新源性能标准，监管油气勘探、生产、加工和运输设施排放[54] - 2015年10月，EPA将臭氧主要国家环境空气质量标准从75ppb降至70ppb，2020年12月宣布维持70ppb不变[55] - 2016年5月12日，EPA修订法规，对油气行业某些新设备、工艺和活动的甲烷和挥发性有机化合物排放设定新标准[54] - 2016年6月，EPA发布最终规则，禁止陆上非常规油气开采设施将废水排入公共污水处理厂[59] - 2017年3月28日，特朗普政府要求EPA审查2016年法规并酌情撤销或修订[54] - 2019年10月22日，EPA和陆军工程兵团发布最终规则，废除2015年WOTUS规则[60] - 2020年4月21日，EPA和陆军工程兵团颁布可航行水域保护规则，6月22日生效[60] - 2020年9月，EPA最终确定对2016年标准的修订，取消油气源类别中的传输和存储部分[54] - 2021年11月，EPA提议新源性能标准和排放指南，以减少油气行业新老污染源的甲烷和其他污染[54] - 新墨西哥州石油保护局要求油气运营商到2026年底捕获98%的天然气废物，新规于2021年5月25日生效[56] - 2021年新墨西哥州石油保护司宣布应对二叠纪盆地地震活动增加的新计划，特定地区废水注入待批许可证将受额外报告和监测要求约束[64] - 2014年2月美国环保署发布关于压裂作业中使用柴油燃料的许可指南，2016年6月发布废水排放限制准则[65] - 2015年3月美国土地管理局发布关于联邦和印第安土地水力压裂的最终规则，2016年6月被怀俄明联邦法院推翻，2017年12月该规则被废除，现任政府打算审查废除决定[65] - 2014年得克萨斯铁路委员会通过规则，要求处置井许可证申请者提供地震活动数据，可修改、暂停或终止造成地震活动的处置井许可证[66] - 2019年7月1日新墨西哥州《采出水法案》生效，规范采出水的排放、处理、运输、储存、回收或处理[66] - 2021年1月新墨西哥州参议员提出法案，禁止压裂作业使用部分淡水，要求披露采出水化学成分，增加采出水泄漏处罚，还提出阻止颁发新压裂许可证至2025年的法案[67] - 2009年12月美国环保署发布危害认定，基于此实施相关法规，对温室气体排放设定建设和运营许可要求[69] - 2016年6月美国环保署敲定减少石油和天然气行业甲烷排放的规则，2017 - 2020年多次修订，现任政府打算审查2020年规则[70] - 2021年11月美国参与格拉斯哥气候大会，达成《格拉斯哥气候协定》，美欧联合宣布启动“全球甲烷承诺”，目标到2030年将全球甲烷污染至少减少30%，美国承诺到2030年将净温室气体排放量比2005年水平降低50 - 52%[73] - 2021年11月拜登签署1万亿美元基础设施法案，包含气候相关投资[73] 公司员工情况 - 截至2021年12月31日，公司有53名全职员工，其中26%为女性，约三分之一为少数族裔[80][81] 公司衍生品合约情况 - 截至2021年12月31日，公司已签订2022年每日3129桶石油的衍生品合约，油价互换价格在44.22 - 50.05美元，加权平均互换价格为46.60美元[96] 野生动物保护相关情况 - 2011年和解协议要求美国鱼类和野生动物管理局在2017财年结束前确定是否将超250个物种列为濒危或受威胁物种，虽错过期限但仍在审查[75] - 2020年1月新规则明确只有故意捕获受保护候鸟才会被起诉，2021年12月该规则被撤销，恢复禁止附带捕获的规定[75] 公司运营风险情况 - 公司业务面临火灾、爆炸、井喷等运营风险，可能导致财产损失、环境损害和业务暂停[76][77] - 公司为部分运营风险投保，但可能因前任所有者或运营商造成的环境损害承担无保险责任[78] - 公司采用最新水平钻井和完井技术，面临井眼定位、套管下入等额外风险[90][91] - 公司开展原油和天然气价格套期保值交易，可减少价格不确定性但可能限制潜在收益并带来财务损失风险[96][97] - 伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）将于2023年6月30日停止公布，向替代参考利率过渡存在不确定性[98] - 2020年下半年公司经历重大领导层变动，2021年第一季度任命新首席财务官[105] - 自然灾害、疫情、恐怖主义等可能对公司业务运营、经营成果和财务状况产生不利影响[102] - 油气价格大幅或持续下跌可能影响公司业务、财务状况和运营结果，还可能导致资产减记和借款基数降低[106][109][112][115] - 油气勘探和生产活动存在诸多风险，可能影响公司业务和财务状况[110] - 油气储量估计存在不确定性，可能影响储量数量和现值[116] - 公司在油气行业面临激烈竞争，可能影响财务状况和经营结果[123] - 2021年1月拜登签署行政命令暂停联邦土地和水域新油气租赁，6月法院禁止实施暂停，租赁恢复，但诉讼仍在进行；2022年2月法官裁决导致联邦机构延迟发放新油气租赁和许可证[133] - 公司生产销售受限可能导致运输成本增加、潜在买家减少、售价降低甚至失去租赁权[126] - 邻井开采可能导致公司探明储量枯竭、生产中断、运营成本增加[127] - 多井平台钻井会延迟生产开始时间，导致运营结果波动，一个平台出现问题会影响所有井的生产[128] - 极端天气会影响公司钻探、完井和生产活动，导致生产损失、运营和资本成本增加[129] - 保护野生动物的钻探限制会导致公司运营延迟、运营和资本成本增加[130] - 水相关的立法和监管举措可能影响公司未来业务、财务状况、运营结果和前景[132] - 公司运营受复杂法律影响，不遵守可能导致运营暂停或终止、承担行政、民事和刑事处罚[133][134] - 气候变化相关法规可能增加公司运营成本、限制勘探和生产活动、减少油气需求[137][138][141] 公司财务与资本情况 - 2020年12月31日止年度，公司记录了2.775亿美元的非现金减记，2019年和2021年未发生减记[113] - 公司采用完全成本法核算油气资产，上限测试中未来净收入按10%的年利率折现[113] - LIBOR过渡可能对公司净投资收入、公允价值和投资回报产生不利影响[101] - 公司信贷安排承诺借款和信用证额度为3.5亿美元，截至2021年12月31日，已使用2.9亿美元[144] - 公司董事会有权发行最多5000万股优先股，目前尚未发行[150] - 内华达州法律对公司与持有10%或以上流通普通股股东的合并和业务组合有限制[151] - 2020年和2021年公司在收购和资本项目上花费约9510万美元[163] - 2021年未来净现金流标准化度量为11.37亿美元，2020年为5.56亿美元，2019年为9.23亿美元[180] - 2021 - 2019年，公司石油总产量分别为2,686,940桶、2,801,528桶、3,536,126桶；天然气总产量分别为2,535,188千立方英尺、2,494,502千立方英尺、2,476,472千立方英尺；总生产量（桶油当量）分别为3,109,108桶油当量、3,217,278桶油当量、3,948,871桶油当量[199] - 2021 - 2019年，公司石油平均销售价格分别为每桶67.56美元、38.95美元、54.27美元；天然气平均销售价格分别为每千立方英尺5.83美元、1.57美元、1.54美元；总平均销售价格（每桶油当量）分别为63.14美元、35.13美元、49.56美元[201] - 2021 - 2019年，公司平均租赁经营费用（每桶油当量）分别为9.75美元、9.25美元、10.69美元；平均集输、运输和处理成本（每桶油当量）分别为1.39美元、1.27美元、0.73美元；平均从价税（每桶油当量）分别为0.73美元、0.97美元、0.86美元；平均生产税（每桶油当量）分别为2.93美元、1.63美元、2.31美元[201] - 2021 - 2020年，公司平均生产成本（每桶油当量）分别为11.88美元、11.49美元；平均生产税（每桶油当量）分别为2.93美元、1.63美元[