公司业务概述 - 公司是全球生命科学公司，开发和商业化生物处理技术和系统[234] 收入确认原则 - 公司依据ASC 606准则，在合同义务履行且产品或服务控制权转移给客户时确认收入[236] 合同融资成分情况 - 截至2020年12月31日，公司合同均无重大融资成分[238] 信用损失准备评估 - 公司通过评估客户组合确定信用损失准备，结果受实际核销与估计金额差异影响[241] 存货计价方法 - 公司按成本与可变现净值孰低原则，采用先进先出法对存货计价[242] 收购金额分配 - 收购金额按公允价值分配至有形和无形资产及负债，超出部分计入商誉[244] 无形资产摊销 - 有确定使用寿命的无形资产按直线法摊销，每年至少审查一次[247] 商誉减值测试 - 公司每年对商誉进行减值测试，2019年定量评估和2020年定性评估均表明商誉未减值[250][251] 短期债务情况 - 公司短期债务与2019年7月发行的0.375%可转换优先票据有关[256] 可转换票据转换情况 - 2020年第四季度，公司普通股收盘价超2019年票据转换价格130%超20个交易日，2019年票据在2021年第一季度可由持有人选择转换[257] - 2020年第四季度，公司普通股收盘价超2019年票据转换价格130%超20个交易日，2019年票据可在2021年第一季度转换，面值2.875亿美元，账面价值2.437亿美元 [318] 基于股票的薪酬费用 - 2020、2019、2018年公司记录的基于股票的薪酬费用分别为1700万美元、1280万美元和1020万美元[261] 未确认薪酬成本及归属情况 - 截至2020年12月31日，与未归属股份奖励相关的未确认薪酬成本为4670万美元，预计在3.55年的加权平均剩余服务期内确认，未来五年预计有1853028份未归属期权和股票单位归属[262] 总营收情况 - 2020、2019、2018年公司总营收分别为3.6626亿美元、2.70245亿美元、1.94032亿美元，2020年较2019年增长9601.5万美元（35.5%），2019年较2018年增长7621.3万美元（39.3%）[267] 产品收入占比及增长情况 - 2020年产品收入占比约78.0%，预计未来直接销售占比将继续增加[268] - 2020年产品收入较2019年增加9600万美元（35.6%），2019年较2018年增加7620万美元（39.3%）[267][273][275] 总成本和运营费用情况 - 2020、2019、2018年公司总成本和运营费用分别为2.96437亿美元、2.34162亿美元、1.68044亿美元，2020年较2019年增长6227.5万美元（26.6%），2019年较2018年增长6611.8万美元（39.3%）[277] 产品销售成本情况 - 2020年产品销售成本较2019年增加3750万美元（31.5%），2019年较2018年增加3260万美元（37.6%）[277][279][281] 毛利率情况 - 2020年毛利率为57.2%，2019年为55.9%，排除库存增值摊销后，2020年和2019年毛利率分别为57.4%和56.5%[280] 研发费用情况 - 2020年研发费用较2019年增加70万美元（3.8%），主要因C Technologies研发费用增加110万美元，部分被外部项目研发支出减少抵消[284] - 公司预计2021年研发费用将适度增加以支持新产品开发[286] - 2019年研发费用较2018年增加360万美元，增幅22.9%，部分被对Navigo投资的研发费用减少140万美元抵消[288] SG&A成本情况 - 2020年SG&A成本较2019年增加2400万美元，增幅25.1%；2019年较2018年增加2990万美元，增幅45.5%[290][291] 投资收入情况 - 2020年投资收入较2019年减少358.3万美元，降幅67.3%；2019年较2018年增加342.9万美元，增幅180.9%[292] 债务清偿损失情况 - 2019年债务清偿损失为565万美元，2020年无此项损失[292][295][296] 利息费用情况 - 2020年利息费用较2019年增加284.1万美元，增幅30.6%，债务从2016年票据的1.15亿美元增至2019年票据的2.875亿美元[292][297] 所得税情况 - 2020年所得税收益为70.9万美元，有效税率为 - 1.2%；2019年所得税费用约为474万美元，有效税率为18.1%[301][302][303] 非GAAP调整后运营收入情况 - 2020年非GAAP调整后运营收入为9805.4万美元，2019年为6351.5万美元[306] 非GAAP调整后净收入及每股收益情况 - 2020年非GAAP调整后净收入为8909.1万美元，摊薄后每股收益1.65美元；2019年为5252.6万美元，摊薄后每股收益1.07美元[308] 调整后EBITDA情况 - 2020年调整后EBITDA为1.07853亿美元，2019年为7112.8万美元[309] 现金及现金等价物情况 - 2020年12月31日公司现金及现金等价物为7.173亿美元，2019年为5.284亿美元；2020年12月完成公开发行，净收益约2.978亿美元[311][312] 公司收购情况 - 2020年公司以1.75亿美元现金收购三家公司，2019年5月31日以2.399亿美元现金和股票收购C Technologies [313] 公开发行及票据发行情况 - 2019年7月19日公司完成公开发行，出售158.7万股普通股，净收益1.311亿美元；同日发行2.875亿美元可转换优先票据，净收益2.785亿美元 [314][315] - 2019年5月3日公司完成公开发行，出售314.4531万股普通股，净收益约1.896亿美元，部分用于收购C Technologies [317] 现金流量情况 - 2020年经营活动提供现金6262.5万美元，主要因净收入5990万美元和非现金费用5130万美元；2019年为6721.6万美元，2018年为3277万美元 [319][320][321][324] - 2020年投资活动使用现金2.014亿美元，用于收购和资本支出；2019年为2.053亿美元，2018年为1400万美元 [319][325][326][327] - 2020年融资活动提供现金3.059亿美元，来自公开发行股票和股票期权行使；2019年为4.849亿美元，2018年为340.7万美元 [319][328][329][330] 汇率变动对现金的影响 - 2020年汇率变动使现金增加1272.9万美元，因瑞典克朗兑美元升值12%，欧元兑美元升值9% [319][332] 固定义务和承诺情况 - 截至2020年12月31日，公司固定义务和承诺总计3.88671亿美元，包括可转换优先票据、利息支付、经营租赁义务和采购义务 [334] 净经营亏损及税收抵免结转情况 - 截至2020年12月31日，公司净经营亏损结转余额640万美元，业务税收抵免结转940万美元，税收抵免将在2039年12月前陆续到期 [342] 外国子公司未分配收益情况 - 截至2020年12月31日，公司外国子公司累计未分配收益约为1.131亿美元，其中5800万美元已缴纳一次性过渡税[343] 通货膨胀影响情况 - 公司资产主要为现金及现金等价物，不受通货膨胀直接影响，设备等替换成本的增量通胀不影响运营，但通胀会影响员工薪酬和合同服务等费用[344][345] 市场风险情况 - 公司面临利率和外汇汇率波动带来的市场风险[346] 投资情况及利率影响 - 截至2020年12月31日，公司无商业票据、美国政府和机构证券、公司债券等投资，假设利率上升100个基点对现金状况无影响[347] 有价证券投资情况 - 公司将有价证券投资于高质量信贷工具，投资政策限制信用风险，预计有价证券投资无重大损失，利率风险有限[348] 外汇风险情况 - 公司报告货币为美元，外国子公司功能货币为当地货币，主要外汇风险涉及瑞典克朗、欧元和英镑，目前不进行汇率波动套期保值[349] 外币计价收入、成本、资产和负债情况 - 2020年和2019年，分别有30%和29%的总收入以外国货币计价[350] - 2020年和2019年，分别有7%和17%的成本和费用以外国货币计价[350] - 截至2020年和2019年12月31日，分别有22%和16%的合并有形资产受外汇汇率波动影响[350] - 截至2020年和2019年12月31日，分别有6%和5%的合并负债受外汇汇率波动影响[350]