飞机采购与运营规划 - 公司预计2027 - 2033年分阶段交付300架波音737 - MAX - 10飞机（150架确定订单和150架选择权订单），将创造超10000个高薪岗位，促进客运量和收入增长，助力环保目标[44] - 截至2023年6月30日，公司运营558架飞机（29架为租赁），计划在2024年12月前按2014年合同购买91架波音737 - 8200飞机，2027 - 2033年购买最多300架波音737 - MAX - 10飞机，期间计划处置约150架飞机[46] - 2023年5月，公司签署购买300架波音737 - MAX - 10飞机协议，预计到2034年实现年客运量约3亿人次[118] - 2023年5月公司签署协议，最多购买300架波音737 - MAX - 10飞机，包括150架确定订单和150架选择权订单，2027 - 2033年交付[200] - 预计到2034年，该订单最多50%将替换旧的波音737 - 800NG飞机，其余将助力年客运量增长至约3亿人次[201] - 截至2023年6月30日，公司拥有530架波音737飞机和28架租赁的空客A320飞机[112][117] - 2014年波音合同中210架波音737 - 8200飞机价值约96亿美元，基本价格约每架1.025亿美元[112][114] - 预计到2026年3月31日运营机队约640架窄体飞机[118] - 2023财年，公司接收3架波音737 - 8200全飞行模拟器和1台新型固定基地模拟器[119] 客运量目标 - 公司计划到2034年3月31日将年客运量从2023财年末的1.686亿增长至约3亿，若2023年波音合同未获批准，将无法实现该目标[47] - 公司2021年9月将2026财年预订客运目标提高至约2.25亿，若2023年波音合同获股东批准，2034财年目标将提高至约3亿，但无法保证能实现[57] 英国业务与脱欧影响 - 2023财年约21%的收入来自英国业务，约16%的非燃油成本与英国业务相关，公司面临英国脱欧相关风险和不确定性[50] - 自2016年英国脱欧公投至2023年6月30日，英镑兑美元贬值约15%，兑欧元贬值约11%，2024财年剩余时间，欧元/英镑汇率每变动1便士，预计影响净收入约1600万欧元[52][53] 货币波动风险 - 公司面临货币波动风险，虽进行外汇套期保值交易，但无法消除风险，特别是欧元与美元之间的直接汇率风险[44] 飞机认证风险 - 欧洲航空安全局和/或美国联邦航空管理局对波音737 - MAX - 10飞机认证或批准的长期延迟，可能对公司业务计划、战略和运营结果产生重大不利影响[44][46] 新冠疫情相关影响 - 公司在新冠疫情期间因现金退款处理延迟和提供旅行代金券政策面临法律挑战，但认为不会对运营结果或财务状况产生重大不利影响[47] 业务扩张风险 - 公司新航线和业务扩张可能导致初始亏损，影响运营结果和财务状况，且无法保证有足够现金进行扩张支出和投资[58] 机场相关影响 - 公司未来增长依赖合适机场，机场可能增加收费、实施运营限制，影响公司服务和增长[60] - 欧盟委员会对公司多个机场协议进行调查，部分已得出结论，公司需偿还约4000万欧元所谓国家援助，部分案件已上诉[65] 工会与薪资问题 - 2017年12月公司决定认可工会集体谈判，多数主要市场已达成集体劳动协议，高通胀等或致工会过高薪资要求和劳资纠纷[61][62] - 2022年12月公司员工薪资已完全恢复，之后至2025或2026年有年度薪资增长[62] 系统与法律诉讼风险 - 公司要求所有乘客使用互联网值机，系统故障或消费者转向其他航空公司会影响运营和财务状况[65] - 公司面临屏幕抓取网站非法使用其网站信息的法律诉讼，若败诉可能减少直接预订客户和辅助收入[67] 税务相关影响 - 2024年4月1日起，公司整体有效税率预计因全球最低企业税率规则提高[68][69] - 2012年欧盟立法改变员工和雇主社会保险缴纳地，各国费率增加会对公司产生不利影响[70] - 公司在多个司法管辖区接受税务审计，若不成功可能增加有效税率、就业和其他成本[70] 外部环境风险 - 重大空气传播疾病或不利经济条件会损害公司业务、运营结果和财务状况[71] - 不利经济状况、地缘政治不确定性和贸易限制或对公司运营和财务状况产生重大不利影响[72,78] - 政府征收旅行税，如英国每位成年国际旅客征收13英镑、德国每位旅客征收12.75欧元等，对客运量产生负面影响[72] - 法国禁止国内2.5小时内有直达火车服务的航班，新法律仅影响3条前往巴黎奥利机场的航线[74,75] - “Fit for 55”立法提议2024 - 2033年对欧盟内部航班征收喷气燃料税，可能对公司财务结果产生重大不利影响[76] - 欧盟ETS碳排放配额将在2024 - 2026年逐步取消，购买配额成本过去3年显著增加[76,77] - “ReFuel EU”提案设定SAF混合任务目标，2025年达到2%，2030年达到6%，2035年达到20%[77] - EU Regulation (EC) No. 261/2004要求航空公司对航班取消或延误超3小时的乘客进行补偿，短途航班一般每位乘客补偿250欧元[78,79] - 极端天气事件可能导致航班取消成本增加，间接影响公司财务表现[81] - 公司面临飞机事故或恐怖事件导致的损失和责任风险，保险覆盖可能不足[84,85] 公司运营数据 - 2023财年燃油成本约占总运营费用的43%，2022财年约为33%，未来该比例可能大幅变动[86] - 截至2023年6月30日，欧盟委员会已批准向约20家航空公司提供超400亿欧元国家援助，公司认为部分含国籍条件的援助具有歧视性并提起诉讼[87] - 非欧盟国民持有公司普通股的允许上限目前设定为49.9%，自2002年起公司实施非欧盟国民购买普通股禁令，自2021年1月1日起该禁令适用于英国国民[88] - 自2008财年至2023年7月21日，公司累计回购4.077亿股，约花费45.259亿欧元[90] - 公司运营结果季度波动显著，受经济状况、航空旅行季节性和成本趋势等因素影响[90] - 自1996年成立以来，公司仅偶尔宣布对普通股和美国存托凭证发放特别股息，未来能否支付取决于财务表现[90] - 2021年3月12日起的周末，公司普通股从CREST系统迁移至比利时Euroclear Bank运营的结算系统，3月15日成功完成迁移[92] - 2023财年公司平均预订客座率约为93%，高于2022财年的82%[94] - 2023财年总营收达107.8亿欧元，较2022财年的48亿欧元增长124%[94] - 2023财年定期航班收入增长超160%，达69.3亿欧元[94] - 2023财年总非特殊运营成本增长75%，达92亿欧元[94] - 2023财年除燃油外运营成本增长54%，单位成本（除燃油）为31欧元[94] - 燃油套期保值为2023财年节省超14亿欧元成本[94] - 2022年公司CSAT得分超85%，“机组人员友好度”评分超95%[97] - 2023财年公司在常见问题解答中新增40%的内容[97] - 2023财年辅助收入约占总运营收入的36%，低于2022财年的45%[103] - 截至2023年7月21日，公司每日提供超3000架次短途定期航班，服务约230个机场，运营基地达91个[107] - 2023财年，公司新开5个基地和约300条新航线[109] - 社交媒体使公司每周免费触达超5000万受众[110] 飞机性能与环保 - 波音737 - 8200比波音737NG每座燃油消耗最多降低约16%，噪音排放降低约40%[116] - 波音737 - MAX - 10飞机比波音737 - 800NG燃油消耗最多降低约20%，噪音排放降低约50%[201] - 公司环境目标包括2050年实现净零碳排放、2031年将每位乘客每公里二氧化碳排放量降至约50克等[165] - 公司环境成就包括每月公布二氧化碳统计数据、与多家公司建立可持续航空燃料商业伙伴关系等[166] - 2022财年公司公布净零排放路径，减排将来自32%的技术和运营改进、34%的可持续航空燃料等[169] - 公司面临无法满足可持续航空燃料混合要求、消费者因气候问题不愿飞行等转型风险[170][172] - 公司与壳牌、OMV和雷普索尔等有双边协议，可在关键机场获取可持续航空燃料[171] - 公司燃油效率为每位乘客每公里66克二氧化碳，从传统航空公司转乘可减少乘客高达50%的碳足迹[173] - 公司决定为409架波音737 - 800NG飞机改装翼梢小翼，减排约1.5%[175] - 公司面临极端天气事件导致运营中断和潜在收入损失等物理风险[176] - 2022年瑞安航空集团排放1360万吨二氧化碳，每位乘客排放0.085吨；2021年分别为700万吨和0.097吨[205] - 2023财年公司缴纳约8.33亿欧元环境税，高于2022财年的约2.55亿欧元和2021财年的约5400万欧元[205] - 2023财年公司开始为波音737 - 800NG机队改装弯刀小翼，将进一步降低约1.5%的燃油消耗[198] - 2022年12月，CDP授予公司“B”评级，其中环境企业治理获“A”评级[198] 子公司与执照 - 公司爱尔兰子公司运营执照由CAR于2016年9月20日颁发，AOC由IAA于2022年1月11日颁发[183] - 公司马耳他子公司Malta Air于2019年6月12日获AOC和运营执照，Lauda Europe于2020年9月4日获AOC和运营执照[185] - 公司波兰子公司Ryanair Sun S.A.于2018年4月获AOC和运营执照，英国子公司Ryanair U.K.于2018年12月20日获AOC和运营执照[186] 公司治理与人员构成 - 截至报告日期，公司十三个董事中有十一个是爱尔兰公民[190] 竞争与法律调查 - 2009年7月爱尔兰竞争与消费者保护委员会结束对公司都柏林至科克航线滥用市场支配地位调查，判定公司无违规[193] - 2022年12月意大利竞争管理局对公司等航空公司在意大利大陆与西西里岛航线圣诞期间涉嫌非法价格协调展开调查，预计2023年末或2024年初得出结论[193] - 屏幕抓取网站运营商指控公司反对在线旅行社未经授权向消费者销售机票是限制竞争行为，公司正积极辩护[193] - 欧盟法律对成员国向企业提供国家援助设定条件，英国引入新补贴控制制度防止与欧盟间竞争扭曲[193] - 公司处理个人数据受欧盟GDPR及相关国家实施立法约束，英国脱欧后有等效数据保护制度[193] - 欧盟立法要求机场收费指令涵盖每年超五百万乘客的欧洲机场，公司认为该指令解决大型机场滥用主导地位的范围有限[187] - 违反GDPR可能被监管机构处以最高2000万欧元或集团年度营业额4%的罚款（以较高者为准）[196] 航班时刻相关 - 欧盟法律规定航班时刻的获取、转让和丧失，2008年4月欧盟委员会接受航空公司间时刻二次交易，目前修订提案自2014年协商，或在2023年Q4发布新提案[209] - 航班时刻价值取决于机场、时段、可用性和飞机类型等因素，公司在时刻管制机场运营受时刻可用性影响[209] - 新进入机场者获取时刻有一定特权，但受现有运营者祖父权利限制[209] - 2020年3月欧盟因疫情暂停“80/20”规则，2023年夏季航季恢复该规则[209] - 无法保证公司未来能在需要时以可接受条件获得所需时刻管制机场足够数量的时刻[210] 员工健康与安全法规 - 公司近年在多个欧盟国家转为当地雇佣合同，需遵守当地法律法规[211] - 爱尔兰通过相关法案处理瑞安航空员工健康和职业安全问题，由健康与安全管理局监督合规[211] - 马耳他航空和劳达欧洲的健康和职业安全问题受马耳他相关法案约束，由职业健康与安全管理局监督[212] - 波兰劳动法典涵盖健康和职业安全问题，由国家劳动监察局和国家卫生监察局监督合规[212] - 瑞安航空英国的健康和职业安全问题受英国相关法案管辖，由健康与安全执行局监督合规[212] 公司设施与服务 - 公司在伦敦斯坦斯特德、格拉斯哥普雷斯蒂克和西班牙塞维利亚有3个经批准的培训站点[124] - 公司计划2025年在葡萄牙波尔图开设新的2个机位机库，在柏林将机库机位增加到3个[126] - 公司与CFM签订为期10年至2027年12月的波音737 - 800NG发动机大修服务合同，有延期选项[128] - 公司38年运营历史中无乘客或机组人员死亡事故[130] - 公司所有购买的波音737均获三类A盲降认证（最低水平能见度200米，决断高度50英尺）[131] - 公司在都柏林、斯坦斯特德、西班牙、葡萄牙和多数波兰机场直接或通过自处理合作伙伴提供地面服务等[132] - 公司成立全资附属的马耳他航空保险有限公司，其承保部分航空保险项目，最大总风险敞口约1500万美元[138] - 公司在多地拥有或租赁设施用于行政办公、飞机维护、培训等，如都柏林机场场地面积8190平方米[140] 商标保护 - 公司“Ryanair”等名称、标志、口号在欧盟和部分国家注册为商标，如“Ryanair”欧盟商标保护至2031年11月10日[141][143] - 公司多个欧盟和英国商标受保护，如“