股息与股票回购政策 - 公司从未宣布或支付普通股现金股息，预计未来保留收益用于运营、业务扩张、股票回购，短期内不支付现金股息，且债务协议限制了支付股息的能力[206] - 2019年10月董事会授权公司在公开市场或非公开协商交易中额外回购最多2亿美元普通股，该计划无到期日[207] - 2021年第四季度，公司在8月29日至10月2日期间回购827,402股普通股，平均每股价格39.12美元[209] - 2021年和2020年分别回购150万股和640万股普通股，花费5400万美元和1.66亿美元，截至2021年10月2日，当前授权计划下还有8100万美元可用[279] 业务结构与客户情况 - 2021年公司唯一可报告的财务细分市场IMS约占总收入的80%[215] - 公司十大客户的销售额通常约占每年净销售额的50%，2019 - 2021年诺基亚的销售额占公司净销售额的10%以上[221] - 公司约80%的净销售额来自国外业务生产的产品[221] 业务线收入与毛利 - 2021年CPS业务的收入为13亿美元，毛利为1.77亿美元[229] 收入确认与存货计量方法 - 公司对大多数合同采用成本加成法在一段时间内确认收入，对于需在某一时点确认收入的合同，通常在货物发货或交付给客户时确认收入[228][231] - 公司按成本（先进先出法）和可变现净值孰低计量存货，并定期评估存货账面价值，对超额和陈旧存货计提减值准备[232] 财务数据关键指标变化 - 净销售额 - 2021年净销售额为68亿美元，较2020年的70亿美元下降2.9%，2020年较2019年的82亿美元下降15.5%[240] 财务数据关键指标变化 - 毛利率 - 2021、2020和2019年毛利率分别为8.2%、7.6%和7.2%，IMS和CPS毛利率在2021年均有所提升[239][243][244] 财务数据关键指标变化 - 销售、一般和行政费用 - 2021、2020和2019年销售、一般和行政费用分别为2.345亿美元、2.409亿美元和2.600亿美元，占净销售额的比例分别为3.5%、3.5%和3.2%[246] 财务数据关键指标变化 - 研发费用 - 2021、2020和2019年研发费用分别为2090万美元、2260万美元和2760万美元，占净销售额的比例均为0.3%[247] 财务数据关键指标变化 - 重组成本 - 公司在2019 - 2021年期间因公司范围的重组计划产生2900万美元的重组费用，大部分遣散费在2021财年末已支付，剩余现金预计在2022财年末支付[220] - 2021、2020和2019年重组成本分别为1500万美元、2700万美元和1400万美元[248] - 截至2021年10月2日，Q1 FY20计划产生约2900万美元重组成本，预计2022财年末完成剩余现金支付[251] - 公司预计未来将因空置设施和前场地的环境修复产生重组成本[254] 财务数据关键指标变化 - 商誉减值费用 - 2020年第二季度，CPS运营部门的油气报告单元因商品价格下跌产生700万美元商誉减值费用[255] 财务数据关键指标变化 - 利息费用 - 2021、2020和2019年利息费用分别为1960万美元、2890万美元和3080万美元，2021年减少900万美元[256] 财务数据关键指标变化 - 其他收入（费用）净额 - 2021年其他收入（费用）净额为4430万美元，2020年为净费用30万美元，2019年为净费用1080万美元[257] 财务数据关键指标变化 - 所得税费用 - 2021、2020和2019年所得税费用分别为3800万美元、6100万美元和1.041亿美元，有效税率分别为12.4%、30.4%和42.4%[258] 财务数据关键指标变化 - 现金流量 - 2021、2020和2019年经营活动提供的净现金分别为3.38亿美元、3.01亿美元和3.83亿美元[261][267] - 2021、2020和2019年投资活动使用的净现金分别为9100万美元、6400万美元和1.28亿美元[261][269] - 2021、2020和2019年融资活动使用的净现金分别为7700万美元、2.1亿美元和2.2亿美元[261][270] 财务数据关键指标变化 - 现金及现金等价物与营运资金 - 2021年10月2日和2020年10月3日现金及现金等价物分别为6.5亿美元和4.81亿美元，营运资金分别约为15亿美元和13亿美元[266] 财务数据关键指标变化 - 应收账款出售 - 2021年和2020年分别出售5亿美元和17亿美元应收账款，截至2021年10月2日和2020年10月3日，RPA下待收账款分别为700万美元和9700万美元[282] 财务数据关键指标变化 - 利率互换 - 截至2021年10月2日和2020年10月3日，利率互换名义金额均为3.5亿美元，2021年10月2日有效利率约为4.3%，负价值为1900万美元[283] 财务数据关键指标变化 - 应计负债与不确定税务立场负债 - 截至2021年10月2日，法律诉讼等事项应计负债为3700万美元[284] - 截至2021年10月2日，不确定税务立场负债为8500万美元[285] 财务数据关键指标变化 - 公司流动性 - 2021年公司经营活动产生的现金为3.38亿美元，截至2021年10月2日现金及现金等价物为6.5亿美元[286] - 截至2021年10月2日，公司主要流动性来源包括6.5亿美元现金及现金等价物、修订后的现金流循环信贷工具下可用的6.92亿美元、6900万美元的外国短期借款安排等，满足一定条件循环信贷承诺可增加2亿美元[286] - 公司现有现金资源和其他流动性来源，加上经营活动产生的现金，至少未来12个月足以满足营运资金需求，但业务需求大幅下降或应收账款问题可能导致经营现金减少，需寻求额外流动性[287] 财务数据关键指标变化 - 现金余额存放地 - 截至2021年10月2日，公司62%的现金余额存于美国[289] 财务数据关键指标变化 - 养老金计划与长期负债 - 截至2021年10月2日，公司设定受益养老金计划资金缺口为4600万美元，未确认税收优惠产生的长期负债为8500万美元[292] 财务数据关键指标变化 - 表外安排 - 截至2021年10月2日，公司无对投资者有重大影响的表外安排[294] 财务数据关键指标变化 - 市场风险与套期合约 - 公司有3.33亿美元的定期贷款受利率变动市场风险影响，截至2021年10月2日有3.5亿美元的利率互换合约将浮动利率债务转换为固定利率债务，利率立即变动10%对经营成果无重大影响[296] - 公司主要外币现金流来自亚洲、欧洲部分国家、以色列、巴西和墨西哥，截至2021年10月2日有3.53亿美元的短期外汇远期合约用于对冲货币风险[298] - 截至2021年10月2日，公司有1.1亿美元与现金流套期相关的外汇远期合约，用于对冲外汇汇率变动产生的运营风险[299] - 若准确预测和估计外汇风险敞口，汇率立即变动10%对合并财务报表无重大影响，预测不准确可能产生重大损益[300]