公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年9月30日，公司总资产为11.79954亿美元，较2022年12月31日的11.25305亿美元增长4.86%[15] - 2023年第三季度，公司营收为3.12472亿美元，较2022年同期的3.35125亿美元下降6.76%[16] - 2023年前三季度，公司营收为8.44228亿美元，较2022年同期的8.66627亿美元下降2.58%[16] - 2023年第三季度，公司净利润为479.1万美元，较2022年同期的3612.3万美元下降86.74%[16] - 2023年前三季度，公司净亏损为1137.6万美元，而2022年同期净利润为4247.8万美元[16] - 截至2023年9月30日，公司总负债为9.13785亿美元，较2022年12月31日的7.65421亿美元增长19.38%[15] - 截至2023年9月30日，公司股东权益为2.53687亿美元，较2022年12月31日的3.49438亿美元下降27.40%[15] - 2023年第三季度，公司综合收益为281.9万美元，较2022年同期的3147万美元下降91.04%[18] - 2023年前三季度，公司综合亏损为1149.5万美元，而2022年同期综合收益为4009.8万美元[18] - 2023年第三季度，归属于公司股东的每股基本收益为0.08美元，2022年同期为 - 0.29美元[16] - 截至2022年9月30日九个月，公司净收入为4247.8万美元，2023年同期净亏损为1137.6万美元[25] - 2023年九个月经营活动净现金使用量为3658.8万美元，2022年同期为7093.6万美元[25] - 2023年九个月投资活动净现金使用量为50.7万美元，2022年同期为31.1万美元[25] - 2023年九个月融资活动净现金提供量为1173万美元，2022年同期为1569.5万美元[25] - 2023年现金及现金等价物和受限现金净减少2523.9万美元，2022年同期减少5371.8万美元[25] - 2023年支付所得税现金为303.3万美元，2022年为615.3万美元；2023年支付利息现金为1270.4万美元，2022年为646.4万美元[25] - 2023年第三季度营收3.125亿美元，较2022年同期减少2270万美元，降幅6.8%[130] - 2023年前三季度营收8.442亿美元，较2022年同期减少2240万美元，降幅2.6%[141] - 2023年第三季度建筑成本2.829亿美元，较2022年同期增加1020万美元，增幅3.8%[131] - 2023年前三季度建筑成本8.296亿美元，较2022年同期增加6800万美元，增幅8.9%[142] - 2023年第三季度毛利润2950万美元，较2022年同期减少3290万美元，降幅52.7%[132] - 2023年前三季度毛利润1470万美元，较2022年同期减少9040万美元，降幅86.0%[143] - 2023年第三季度利息费用620万美元，较2022年同期增加390万美元，增幅172.7%[135] - 2023年前三季度利息费用1380万美元，较2022年同期增加750万美元，增幅118.3%[148] - 2023年第三季度调整后EBITDA降至2230万美元，2022年同期为5960万美元；前9个月降至 - 710万美元，2022年同期为9620万美元[165][166] - 2023年前9个月经营活动净现金使用3660万美元，2022年同期为7090万美元；投资活动净现金使用50万美元，2022年同期为30万美元；融资活动净现金提供1170万美元，2022年同期为1570万美元[176][177][178] - 2022财年实际收入11.614亿美元，低于初始预测的15.2亿美元和更新预测的12亿美元；EBITDA为1.283亿美元，低于预测的1.35亿美元[174][175] 各业务线数据关键指标变化 - 2023年第三季度和前九个月，民用业务收入分别为9.0708亿美元和22.9264亿美元，占比29.0%和27.2%；运输业务收入分别为22.1764亿美元和61.4964亿美元，占比71.0%和72.8%[73] - 2023年第三季度和前九个月，民用业务毛利润分别为1.2465亿美元和2.7137亿美元，利润率为13.7%和11.8%；运输业务毛利润分别为1.7064亿美元和 - 1.2459亿美元，利润率为7.7%和 - 2.0%[74] - 2023年第三季度民用业务营收9070万美元，较2022年同期增加1930万美元，增幅27.0%[152] - 2023年第三季度运输业务营收2.218亿美元，较2022年同期减少4200万美元，降幅15.9%[155] - 2023年前9个月民用业务收入2.293亿美元，同比增加800万美元，增幅3.6%[158] - 2023年前9个月民用业务毛利润2710万美元，占收入11.8%，2022年同期为2830万美元，占比12.8%[159] - 2023年前9个月运输业务收入6.15亿美元，同比减少3040万美元，降幅4.7%[162] - 2023年前9个月运输业务毛亏损1250万美元，占收入 - 2.0%，2022年同期毛利润7680万美元，占比11.9%[163] - 2023年第三季度，材料与铺路业务线（M&P）贡献收入4780万美元，毛利润 - 1130万美元；截至2023年9月30日，约11%的公司积压订单在M&P，预计未来两年完成[127] - 运输业务2022年12月31日积压订单余额为22.13723亿美元，2023年新增合同等为3.56038亿美元，总积压订单为25.69761亿美元，扣除2023年已确认合同收入6.20673亿美元后，2023年9月30日余额为19.49088亿美元[188] - 民用业务2022年12月31日积压订单余额为7.60163亿美元，2023年新增合同等为0.56717亿美元，总积压订单为8.1688亿美元，扣除2023年已确认合同收入2.24649亿美元后，2023年9月30日余额为5.92231亿美元[189] 公司业务合并相关情况 - 2023年2月14日，Legato II与Southland LLC完成合并，Legato II更名为Southland Holdings, Inc. [31] - 公司在2023年3月22日完成业务合并，发行33,793,111股普通股，Southland获得净收益1710万美元，交易成本990万美元[53] - 业务合并后，公司有44,407,831股普通股和14,385,500份认股权证流通，每份认股权证可按11.50美元的行使价购买一股普通股[54] - 根据合并协议，Southland成员有可能获得最多10,344,828股普通股的额外对价，2023年4月27日已发行3,448,283股[55] - 业务合并中91.7%（25296280股）有赎回权的普通股被赎回，赎回价每股10.30美元[169] - 业务合并完成时，2529.628万股普通股股东行使赎回权，占具有赎回权股份的91.7%[202] 公司财务报表编制相关 - 未经审计的合并财务报表按照美国公认会计原则编制，应与2023年3月22日提交的年度报告一并阅读[35][36] - 编制合并财务报表需要管理层进行估计和假设，实际结果可能与估计不同[39] 公司资产相关指标情况 - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司信用损失备抵金为150万美元[46] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司投资的公允价值分别为321.9万美元和326.9万美元[56] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司应计损失准备分别为1670万美元和940万美元[64] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司各项目交易价格中包含的未批准合同变更分别为1.802亿美元和1.442亿美元[65] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，合同资产分别为5.15361亿美元和5.12906亿美元，净合同头寸分别为3.30734亿美元和3.81349亿美元[98][99] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司记录的索赔相关金额分别为2.882亿美元和2.608亿美元[99] - 2023年1月1日，公司有合同负债1.316亿美元，其中1890万美元和1.182亿美元分别在截至2023年9月30日的三个月和九个月内确认为收入[100] 公司债务相关情况 - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司总债务分别为3.09644亿美元和2.73846亿美元，净债务分别为3.09061亿美元和2.736亿美元[75] - 截至2023年9月30日，公司债务加权平均利率为6.09%，且符合所有债务契约[77] - 2023年8月，公司循环信贷额度延长至2025年1月15日，额度为1亿美元，已提取9000万美元，剩余1000万美元可用[78] - 2023年7月，公司对约7640万美元现有担保票据进行再融资，获得1.135亿美元新设备票据，固定利率7.25%[79] - 截至2023年9月30日，长期债务3.091亿美元，其中4780万美元将在未来12个月到期[179] - 2023年7月，公司将约7640万美元现有担保票据再融资为1.135亿美元新设备票据，固定利率7.25%[182] 公司税率相关情况 - 2023年第三季度和前九个月，公司有效税率分别为52.9%和50.1%，2022年同期分别为22.7%和24.4%[91] - 因合并，2023年前九个月公司所得税费用记录510万美元递延税项资产和负债，110万美元因州有效税率变化[92] - 截至2023年9月30日，公司处于净递延税项资产地位，预计能充分利用，无需估值备抵[93][94] 公司股权结构及交易相关 - 初始股东在首次公开募股前以每股0.005美元的价格购买575万股普通股，并因股票股息额外获得115万股[203] - EarlyBirdCapital, Inc.以每股0.0001美元的价格购买20万股普通股，并因股票股息额外获得4万股[204] - 2023年11月9日，公司普通股收盘价为每股5.65美元，认股权证行权价为每股11.50美元[206] - 公司有权在普通股最后报告销售价格连续20个交易日达到或超过每股18美元（调整后）时，以每份认股权证0.01美元的价格赎回未到期认股权证[211] - 待售股东拟转售的普通股约占2023年4月27日潜在流通股的88%[202] 公司运营其他相关情况 - 公司在2023年第二季度决定停止材料与铺路业务线某些项目，并出售相关资产[29] - 公司在2023年第二季度决定停止材料与铺路业务线的某些项目，并出售相关资产[127] - 公司目前确定有三个报告单位，在2023年和2022年9月30日止的三个月和九个月内，未记录商誉和无形资产减值[43] - 公司在2023年和2022年9月30日止的三个月和九个月内，未发现需要进行定量评估的触发事件[44] - 公司于2021年1月1日采用Topic 848，于2023年实施Topic 326，均未对合并财务报表产生重大影响[47][50] - 公司预计未来十二个月将确认约42%的剩余未履行履约义务为收入[97] - 截至2023年9月30日和2022年9月30日，公司拥有Oscar Renda Contracting, Inc. 84.7%的权益，拥有Southland Technicore Mole合资企业65.0%的权益，拥有Southland Astaldi合资企业70.0%的权益[101][102] - 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月，与某分包商相关的建筑成本分别为40万美元和10万美元；九个月分别为170万美元和10万美元；应付账款余额分别为50万美元和10万美元[104] - 截至2023年9月30日的三个月和九个月，基本和摊薄后归属于普通股股东的净收入（亏损）分别为380万美元和 - 1369万美元，每股净收入（亏损）分别为0.08美元和 - 0.29美元[105] - 公司的运营结果受季度变化影响，主要是天气因素，传统上第一季度受天气影响最大[119] - 公司使用EBITDA和调整后EBITDA管理业务，有助于管理层和董事会评估运营表现，也方便投资者进行比较[124] - 上一财季，公司董事或高管未采用或终止任何“规则10b - 5 - 1交易安排”或