公司运营能力 - 公司当前运营的年处理能力约为710万吨压裂砂，2012年7月开始运营时年处理能力为110万吨[106] - 截至2020年12月31日，威斯康星州奥克代尔附近的矿山及相关加工设施拥有约3.15亿吨已探明可采砂储量，年处理能力约550万吨；伊利诺伊州尤蒂卡的矿山和加工设施拥有约1.3亿吨已探明和可能的砂储量，年处理能力约160万吨[109] 公司收购情况 - 2020年9月18日，公司以约210万美元的总价收购Eagle Oil and Gas Proppants Holdings LLC，所获净资产的估计总公允价值为4170万美元，产生3960万美元的廉价购买收益[112] 2021年第三季度与2020年第三季度业务线收入对比 - 2021年第三季度与2020年第三季度相比，砂销售收入从1240万美元增至3130万美元，增幅152%；短缺收入从680万美元降至270万美元，降幅61%；物流收入从410万美元降至50万美元，降幅89%；总收入从2340万美元增至3450万美元，增幅47%[124] 2021年第三季度与2020年第三季度财务指标对比 - 2021年第三季度与2020年第三季度相比，商品销售成本从1820万美元增至3650万美元，增幅100%[124] - 2021年第三季度与2020年第三季度相比，毛利润从520万美元降至 - 200万美元，降幅140%[124] - 2021年第三季度与2020年第三季度相比，总运营费用从640万美元增至670万美元，增幅4%[124] - 2021年第三季度与2020年第三季度相比，运营亏损从120万美元增至880万美元，增幅601%[124] - 2021年第三季度与2020年第三季度相比，税前亏损从 - 3820万美元增至740万美元，降幅119%[124] - 2021年第三季度与2020年第三季度相比，净亏损从 - 3630万美元增至730万美元，降幅120%[124] 2021年第三季度与2020年同期运营费用对比 - 2021年第三季度运营费用为670万美元，2020年同期为640万美元[131] 2021年前三季度与2020年同期财务指标对比 - 2021年前三季度总收入为9160万美元，2020年同期为9700万美元，同比下降6%[141] - 2021年前三季度商品销售成本为1.01亿美元，2020年同期为7120万美元，同比增长42%[141] - 2021年前三季度毛利润为 - 940万美元，2020年同期为2580万美元，同比下降136%[141] - 2021年前三季度运营费用为3910万美元，2020年同期为1780万美元，同比增长119%[141] - 2021年前三季度其他收入为545.7万美元，2020年同期为16.2万美元，同比增长3269%[141] - 2021年前三季度净亏损为3840万美元，2020年同期净利润为4080万美元，同比下降194%[141] 2021年前三季度与2020年同期税率对比 - 2021年前三季度有效税率约为13.7%，2020年同期约为12.0%[151] 税务相关情况 - 截至2021年9月30日，公司记录了220万美元的不确定税务状况，同时记录了130万美元的估值备抵[135][152] 员工保留信贷情况 - 2021年前三季度公司记录了500万美元的员工保留信贷，预计第四季度约为170万美元[148] 不同时期贡献毛利对比 - 截至2021年9月30日的三个月，贡献毛利为410万美元，2020年同期为1040万美元；每售出一吨的贡献毛利分别为5.19美元和33.52美元[161] - 截至2021年9月30日的九个月，贡献毛利为860万美元，2020年同期为4110万美元；每售出一吨的贡献毛利分别为3.72美元和32.31美元[162] 不同时期调整后EBITDA对比 - 截至2021年9月30日的三个月，调整后EBITDA为 - 100万美元，2020年同期为610万美元[170] - 截至2021年9月30日的九个月，调整后EBITDA为 - 2600万美元，2020年同期为2810万美元[171] 不同时期自由现金流对比 - 截至2021年9月30日的三个月，自由现金流为 - 90万美元，2020年同期为 - 460万美元[176] - 截至2021年9月30日的九个月，自由现金流为3060万美元，2020年同期为1480万美元[177] 公司资金状况 - 截至2021年9月30日，公司现金为3670万美元，ABL信贷安排下未提取额度为1650万美元[178] 不同时期营运资金对比 - 2021年9月30日，营运资金为4270万美元，2020年12月31日为7480万美元[185] 不同时期现金流量对比 - 截至2021年9月30日的九个月，经营活动提供的净现金为3750万美元，2020年同期为2220万美元[186] - 截至2021年9月30日的九个月，投资活动使用的净现金为690万美元，2020年同期为740万美元；融资活动使用的净现金分别为570万美元和650万美元[186] ABL信贷安排情况 - 2021年9月30日，ABL信贷安排可用借款金额为1780万美元，无未偿还金额，有120万美元信用证，1650万美元可提取[194] 设备融资安排情况 - 2019年12月，公司与Nexseer达成2300万美元设备融资安排，期限5年，利率5.79%[195] 应付票据利率情况 - 应付票据利率在4.00%至7.49%之间[196] 资本支出情况 - 预计2021年全年资本支出在1400万至1600万美元之间，前九个月已花费约700万美元[197] 未偿还履约保证金情况 - 2021年9月30日和2020年12月31日，未偿还履约保证金分别为950万美元和1000万美元[198] 2021年前九个月主要客户收入占比 - 2021年前九个月，来自EQT Corporation、Halliburton Energy Services、Liberty和Enerplus的收入分别占总收入的26.1%、18.2%、13.0%和10.6%[203] 公司股份发售协议情况 - 2021年11月9日，公司与Clearlake Capital Partners II和Jefferies LLC达成公开市场销售协议，公司可出售最高2500万美元普通股，出售股东可出售最多10920445股普通股[223] - 公司和出售股东将向销售代理支付3.0%的佣金，公司还将报销不超过75000美元的律师费用[224] - 出售股东可能与销售代理或其关联方达成最多10920445股普通股的远期销售协议[225] - 股份将根据2021年1月6日提交并于1月19日生效的S - 3表格上架注册声明进行发售[227] 公司法律文件提交情况 - 公司将Latham & Watkins LLP关于所发售股份的法律意见和同意书分别作为本报告的附件5.1和23.1提交[228] - 公司提交多项附件，包括公司章程、细则、协议、意见书、认证文件等[230] 公司报告签署情况 - 公司报告由首席执行官Charles E. Young和首席财务官Lee E. Beckelman于2021年11月9日代表签署[235]