公司酒店资产与权益情况 - 公司酒店组合包括12家酒店共3156间客房，以及两家共管酒店权益，总计3398间客房[189] - 截至文件提交日，公司拥有运营合伙企业约93.5%的权益[190] 公司运营与财务整体趋势 - 2021年第二和第三季度运营和财务结果较2020年同期显著改善，但仍远低于2019年同期[193] 公司应对疫情措施 - 公司采取多项措施应对疫情影响，如成本控制、暂停资本支出项目、减少公司层面开支等[195] - 公司暂停定期季度现金普通股股息以保持流动性[195] - 公司自2020年3月17日起暂停普通股季度现金股息，B、C、D系列优先股股息已递延6个季度[268] 公司财务契约与贷款情况 - 截至2021年9月30日，公司未能满足费城机场希尔顿逸林酒店和白宫酒店抵押贷款的财务契约[197] - 公司已获得费城机场希尔顿逸林酒店贷款人至2021年9月30日、白宫酒店贷款人至2022年6月30日的财务契约豁免[197] - 罗利布朗斯通大学希尔顿逸林酒店的抵押贷款将于2022年7月到期，公司预计可能需大幅削减本金以行使展期选择权[197] - 2020年4月和5月，公司借入约1070万美元的PPP贷款，并寻求贷款宽限和修改[254] - 2020年12月31日，投资者从运营合伙企业购买2000万美元有担保票据，可选择再购买1000万美元，截至报告日未行使该选择权，有担保票据期限3年，利率6%[200] - 2020年12月31日，公司发行两笔担保票据，总收益2000万美元，可在2021年12月31日前额外出售两笔，总收益1000万美元[255] - 有担保票据将于2023年12月30日到期，初始3年期限内按借款本金的1.47倍支付，年利率6%，可选择延长1年，延长期年利率10%[259] - 截至2021年9月30日，阿尔巴酒店贷款人处的现金抵押约为190万美元[265] - 自2021年12月31日起，有担保票据存续期间应付账款不得超过500万美元，否则公司需发行1000万美元有担保票据以减少应付账款[267] - 2022年公司约有4400万美元的抵押贷款气球付款到期，2022年9月30日季度末白厅酒店的抵押贷款余额预计约为1420万美元[257] - 希尔顿费城机场逸林酒店到期需支付约3900万美元的气球式还款[258] 公司现金与资金情况 - 截至2021年9月30日，公司拥有约1950万美元的无限制现金和约1320万美元的受限现金[198] - 截至2021年9月30日，公司有1950万美元的无限制现金和1320万美元的受限现金，还可要求担保票据投资者额外购买1000万美元的担保票据[245] 公司酒店运营状态 - 公司所有酒店除共管酒店租赁项目在2020年4月和5月暂时关闭外，均有限运营[192] 公司持续经营能力 - 公司认为存在对持续经营能力的重大怀疑[199] 2021年第三季度运营关键指标 - 2021年第三季度，实际投资组合入住率为57.5%，ADR为151.07美元，RevPAR为86.90美元；综合投资组合入住率为56.3%，ADR为160.13美元，RevPAR为90.16美元[203] - 2021年第三季度总营收约3550万美元，较2020年同期增加约2110万美元，增幅146.2%[204] - 2021年第三季度客房收入约2520万美元，较2020年同期增加约1490万美元，增幅144.3%[205] - 2021年第三季度餐饮收入约480万美元，较2020年同期增加约360万美元，增幅313.6%[207] - 2021年第三季度酒店运营费用约2660万美元，较2020年同期增加约1100万美元，增幅70.6%[209] - 2021年第三季度利息支出约560万美元，较2020年同期增加约140万美元，增幅32.6%[216] - 2021年第三季度利息收入为36391美元，较2020年同期减少9725美元，降幅21.1%[217] - 2021年第三季度净亏损约250万美元，较2020年同期的约1100万美元有所收窄[220] 2021年前九个月运营关键指标 - 2021年前九个月总营收约9250万美元，较2020年同期的约5690万美元增加约3560万美元，增幅62.5%[221] - 2021年前九个月客房收入约6480万美元，较2020年同期的约3900万美元增加约2580万美元，增幅66.3%[222] - 2021年前九个月餐饮收入约990万美元，较2020年同期的约950万美元增加约40万美元，增幅4.3%[223] - 2021年前九个月其他运营部门收入约1790万美元，较2020年同期的约850万美元增加约940万美元，增幅110.4%[224] - 2021年前九个月酒店运营费用约6970万美元，较2020年同期的约5820万美元增加约1150万美元，增幅19.8%[225] - 2021年前九个月客房费用约1640万美元，较2020年同期的约1200万美元增加约440万美元，增幅36.4%[226] - 2021年前九个月餐饮费用约620万美元，较2020年同期的约750万美元减少约130万美元，降幅17.3%[227] - 2021年前九个月利息费用约1700万美元，较2020年同期的约1350万美元增加约350万美元，增幅26.2%[231] - 2021年前九个月净亏损约1170万美元，较2020年同期的约4070万美元有所收窄[237] - 2021年前九个月所得税拨备为16126美元，2020年同期约为530万美元[236] 2021年第三季度和前九个月特定指标对比 - 2021年第三季度和前九个月归属普通股股东净亏损分别为431.7万美元和1619.3万美元，2020年同期分别为1226万美元和4370.8万美元[242][244] - 2021年第三季度和前九个月FFO归属普通股股东和单位持有人分别为19.3万美元和 - 321.8万美元，2020年同期分别为 - 816.2万美元和 - 3226.1万美元[242] - 2021年第三季度和前九个月调整后FFO归属普通股股东和单位持有人分别为 - 5.1万美元和 - 412.1万美元，2020年同期分别为 - 856万美元和 - 2548.3万美元[242] - 2021年第三季度和前九个月酒店EBITDA分别为893.1万美元和2279.2万美元，2020年同期分别为 - 115.4万美元和 - 130.3万美元[244] 2021年前九个月现金流情况 - 2021年前九个月经营活动提供的净现金流约为400万美元，投资活动使用的现金约为160万美元，融资活动中公司和运营合伙企业偿还抵押贷款本金约420万美元、无担保票据本金约70万美元[246][247][248] 公司资本支出情况 - 若2021年剩余时间旅行需求等如预期增加，预计2021年总资本支出约为310万美元，历史上除特许经营商要求外，目标是将总体资本支出维持在总收入的4% [251] 公司债务结构情况 - 截至2021年9月30日，公司有固定利率债务约3.342亿美元，加权平均利率4.74%；可变利率债务约5080万美元，1个月伦敦银行同业拆借利率和最优惠利率每增加1%，年利息支出和现金流影响约20万美元[285] - 截至2020年12月31日，公司有固定利率债务约3.394亿美元，加权平均利率4.74%；可变利率债务约5090万美元，1个月伦敦银行同业拆借利率和最优惠利率每增加1%，年利息支出和现金流影响约20万美元[286] 公司资产减值与税务情况 - 2021年前9个月酒店物业未记录减值费用[277] - 截至2021年9月30日，公司将净递延税资产的估值备抵调至0[280] 公司酒店运营季节性 - 公司酒店运营具有季节性，4、5、10月通常表现较好，11月中旬至2月中旬通常较淡，但受疫情影响模式被打乱[273]