财务状况 - 截至2022年12月31日，公司现金及现金等价物超6.555亿美元，可支持增长计划[16] - 截至2022年12月31日，公司应占已探明和可能的黄金储量为762万盎司[23] - 截至2022年12月31日，公司在美、加、秘鲁、阿根廷和土耳其共雇佣约2500名全职员工和2050名合同工[44] - 截至2022年12月31日，土耳其630名全职员工中约64%由工会代表，阿根廷900名全职员工中约60%由工会代表[45] - 截至2022年12月31日，公司总负债约为2.983亿美元，主要为2019年票据和定期贷款[147] 收入结构 - 2022年各运营矿区对收入的贡献分别为：Çöpler 31%、Marigold 30%、Seabee 21%、Puna 18%[17] - 2022年黄金锭销售占收入的82%，其中31%售予土耳其央行，28%售予加拿大帝国商业银行，16%售予蒙特利尔银行[20] - 2022 - 2020年各产品收入占比：黄金分别为82%、84%、88%；白银分别为14%、12%、11%；铅分别为3%、2%、1%；锌分别为1%、2%、0%[22] 市场价格 - 2022年伦敦金银市场协会黄金均价为每盎司1800美元，较2021年高0.1%，较2020年高2%；白银均价为每盎司21.73美元，较2021年低14%，较2020年高6%[25] - 2022年平均金价为1800美元/盎司（2021年：1799美元；2020年：1770美元），平均银价为21.73美元/盎司（2021年：25.14美元；2020年：20.55美元），平均铅价为0.97美元/磅（2021年：1.00美元；2020年：0.89美元），平均锌价为1.57美元/磅（2021年：1.36美元；2020年：1.03美元）[70] 矿区运营 - 2022年6月Çöpler矿区因浸出液泄漏暂停运营，9月22日重启[31] - Marigold于2007年成为全球首个完全符合国际氰化物管理规范的运营金矿，并于2021年再次成功认证[36] - 公司在Marigold和Seabee有复垦义务，Marigold进行同步复垦并提供债券，Seabee有获批的关闭计划和财务担保[42] 公司规划 - 公司计划到2050年实现净零排放[37] 公司治理 - 2022年，公司董事会新增两名女性成员，使女性在董事会中的占比超过30%[46] 前瞻性陈述与风险 - 公司的前瞻性陈述包括生产、成本、运营和资本支出指引等内容，受多种因素影响[53] - 公司业务面临运营和业务、财务、行业和司法管辖区、人员、政府监管和法律诉讼、股权所有权等方面的风险[61] - 公司生产、开发计划和成本估计可能无法实现，金属市场价格变化会影响运营[61] - 公司面临与金融工具、外汇汇率波动、通货膨胀等相关的财务风险[62] - 公司矿产所在国家的政治或经济不稳定、监管变化可能对业务产生不利影响[63] - 公司部分董事或高管可能存在利益冲突，可能面临潜在的劳工动荡[64] - 公司依赖承包商进行大部分运营和建设项目[64] - 公司生产、开发计划和成本估计可能无法实现，实际生产、成本和财务回报可能与估计有重大差异[67][68] - 金属市场价格波动受全球或区域消费模式、供需关系等众多因素影响，公司无法预测这些因素对金属价格的影响[69] - 新冠疫情自2020年起对公司运营产生不利影响，未来仍可能面临新的限制、协议、暂停或关闭[73] - 公司需不断替换耗尽的矿产储量以维持长期生产水平，但存在储量耗尽无法被发现或收购抵消的风险[78] - 公司未来增长和生产力部分取决于识别和获取额外商业可采矿产权利的能力，且矿产勘探具有高度投机性[79] - 公司对矿产储量和资源的估计基于解释和假设，实际条件下的矿产产量可能低于当前估计[81] - 公司需遵守Regulation S - K Subpart 1300的披露标准，该标准某些规定可能比其他监管辖区更严格[83] - 矿产储量估计和矿化品位的任何重大变化将影响物业投产的经济可行性和资本回报率[84] - 公司受政府监管，获取许可证延迟或未遵守许可证条款、环境法规等会对业务产生不利影响[65] - 矿化估计或提取能力的重大降低，可能对公司经营业绩或财务状况产生重大不利影响[85] - 未来几年新项目开发及现有业务维持和扩张，可能导致资本和运营成本显著增加[88] - 能源价格上涨或短缺会影响公司运营成本和现金流，公司主要能源包括电力、石油产品、天然气和煤炭[88][90][91] - 供应链中断、停电、劳资纠纷等会严重损害公司运营，公司虽有应对措施但不能确保有效[93][94] - 公司运营依赖充足供水，虽目前有足够水权，但法律诉讼、法规变化、天气等因素可能导致缺水[96] - 新矿开发面临劳动力、设备、审批、成本等多方面风险，成本可能超预算，且资金供应无保障[98][101] - 土地复垦、矿山关闭和修复成本可能超估计，相关法规变化会影响公司财务状况[103][105] - 美国业务可能被指定为超级基金场地，使公司承担潜在责任[106] - 公司设施依赖物资运输，Seabee的季节性冰路和Chinchillas的矿石运输存在风险[110] - 公司面临信息系统安全威胁和其他风险[111] - 2022年11月公司土耳其子公司Anagold遭受勒索软件攻击，但未造成严重运营中断[112] - 公司面临激烈的矿业竞争，可能无法获取理想资产、招募或留住合格员工及获得运营资金[116] - 公司未来收购存在风险，如金属价格下跌、矿储量质量低于预期等[118] - 公司合资企业权益存在风险，合同纠纷可能对财务状况和资产运营产生重大不利影响[119] - 公司声誉受损可能导致投资者信心下降、社区关系维护困难，影响项目推进和财务表现[122] - 公司保险无法覆盖所有潜在损失和风险，部分风险无保险或无法投保[125] - 公司销售精矿和金属面临市场和交易对手风险，可能影响未来经营业绩[128] - 公司受外汇汇率波动影响，当地货币升值会增加运营成本，贬值会导致账面损失[131] - 2022年阿根廷通货膨胀率达94.8%，土耳其达72%，高通胀可能增加运营成本，影响业务和财务状况[133] - 公司曾进行利率套期保值，未来可能开展更多套期保值活动，以应对价格波动[134] - 套期保值活动可能无法有效降低风险，且可能导致损失[136] - 公司金融工具面临信用、流动性、利率和外汇等风险，外部因素波动可能导致重大损失[137] - LIBOR改革可能使公司借款利率与预期不同，增加利息成本，影响经营业绩[138] - 未来资金需求可能影响公司业务发展、项目推进、分红和股票回购[139] - 公司可能需要新的资本来源，融资能力受宏观经济、商品价格和自身运营等因素影响[141] - 公司债务水平和偿债义务可能对业务、财务状况和经营成果产生不利影响[148] - 公司及其子公司未来可能产生大量额外债务，增加现有债务风险[149] - 公司运营所在国家的政治、经济不稳定和监管变化可能对业务产生不利影响[153] - 矿业活动依赖基础设施，基础设施不足或损坏可能影响项目进度和成本[158] - 2022年6月21日土耳其Çöpler矿场发生含稀释氰化物浸出液泄漏，导致第三季度黄金产量和相关产品收入下降，影响财务结果，9月30日还违反定期贷款某些财务契约，第四季度获贷款人豁免[161] - 公司运营面临多种风险，包括地质、冶金、材料设备短缺、环境危害等，可能导致财产损失、生产延误、成本增加等，且可能无法获得经济可行保险[159][160][162] - 公司运营尤其北美以外地区面临安全和安保风险，如恐怖主义、人质劫持等，可能影响运营和盈利能力，还可能导致劳动力不足[163][164] - 公司开发了ESG管理体系，但利益相关者期望增加可能带来不利影响，Çöpler矿场泄漏事件影响了公司在当地和更广泛地区的声誉[166] - 原住民的所有权主张、咨询和安置权利可能影响公司现有运营、开发项目和未来收购，还可能影响获取矿权、许可证的时间和成本[167][169][170] - 公司可能面临公民抗命行为，可能导致运营成本增加、延误，影响声誉和运营，虽目前未遇到，但不能保证未来不会发生[171] - 随着矿山老化，公司可能面临岩土工程挑战，尾矿坝和储存设施故障可能造成严重财产和环境损失，影响运营和财务状况[172][173] - 公司部分董事和高管可能存在利益冲突，可能影响公司参与某些交易，对财务状况产生不利影响[174][175] - 公司可能面临潜在的劳工动荡或其他劳工干扰，与员工关系变化、新合同谈判等可能影响业务、财务状况和运营结果[175][177] - 公司依赖承包商进行大量运营和建设项目，面临与承包商谈判、替换、合规等风险，法律和监管变化也可能影响使用承包商的能力[179][180] - 公司运营受多方面法律法规监管，涉及环保、资源管理等，违规可能面临处罚和运营受限[182][183] - 美国矿山受MSHA检查，违规可能导致临时或长期停产，其他地区矿山也面临类似监管[184] - 公司运营需各类许可证，获取和续期复杂且受不可控因素影响，延误或未获许可将影响业务[187][188] - 公司活动受环保法规约束，违规可能面临制裁，且无法保证完全合规，成本可能影响业务[191] - 美国业务受《清洁水法》影响，相关定义变化可能增加诉讼和运营延误风险[192] - 若EPA取消美国业务采矿废物豁免，公司需增加废物处理和设施建设支出[194] - 公司可能因有害物质污染承担连带责任，需进行环境影响研究，结果可能影响业务[195][196][197] - 遵守气候变化法规可能带来成本，气候变化还会给运营带来物理风险，如极端天气影响生产[200][203] - 气候变化诉讼增多，公司未来可能面临相关诉讼，影响业务和运营[204] - 公司可能因人权法采取行动，导致运营或项目推进延迟[204] - 公司运营受人权相关法律法规约束，项目可能遭反对，影响声誉和推进[205] - 公司矿产产权可能存在不确定性，产权受挑战将致权利丧失和前期支出无法补偿[206][207] - 公司面临日常业务产生的各类索赔和法律诉讼，可能影响现金流、盈利能力等[208] - 公司受多司法管辖区税务机关评估，所得税规定和申报立场需估计和解释，可能被调整[209] - 公司受反腐败法律约束，虽有相关政策和培训，但无法确保防止欺诈和腐败行为[210] 股票情况 - 公司普通股价格受多种因素影响，历史上波动大，未来可能继续波动[211][212][213] - 普通股股东可能无法获得股息[213]