房产出售情况 - 公司在2021年9月和10月分别达成出售协议，The Santal售价1.52亿美元，Block 21售价2.6亿美元[101] - 2021年1月公司出售The Saint Mary，售价6000万美元，净收益约3400万美元，确认收益2290万美元（扣除非控股权益后为1620万美元）[110] - 公司计划以1.52亿美元出售The Santal，预计2021年12月完成交易[132] - 2021年9月公司签订合同以550万美元出售一块多户住宅用地，预计2022年年中完成交易[136] - 2021年前九个月公司出售三处房产，总计收入710万美元[130] - 2021年1月公司子公司出售The Saint Mary获净收益约3400万美元，确认出售收益2290万美元（扣除非控股权益后为1620万美元）[158] - 2021年前三季度公司从出售The Saint Mary获得净收益5.95亿美元[182] 房产出售收益与现金收入预计 - 若交易完成，出售The Santal和Block 21预计产生税前净收益分别约为7000万美元和1.15亿美元，预计税前收益分别约为8000万美元和1.1亿美元[108][109] - 若The Santal和Block 21交易完成，公司预计税后现金收入约1.45亿美元（The Santal约5000万美元，Block 21约9500万美元）[112] 酒店入住率与收入情况 - 2021年第三季度酒店平均入住率为40%，高于2020年第三季度的16%和2021年第二季度的33%[117] - 2021年酒店业务前三季度收入1134.9万美元，2020年同期为861.9万美元；第三季度为523.6万美元，2020年同期为161.4万美元[160] - 2021年第三季度酒店平均入住率为40%，2020年同期为16%，2021年第二季度为33%；2021年第三季度每间可售房收入为121美元，2020年同期为36美元[162] 零售租金延期协议 - 2020年4 - 12月，公司与多数零售租户达成90天基本租金延期协议，使预定基本租金收款减少10%[120] 购买协议终止与定金收入 - 2020年5月Ryman终止以2.75亿美元购买Block 21的协议，公司获得1500万美元定金作为运营收入[122] 银行信贷额度情况 - 截至2021年9月30日，公司在6000万美元Comerica Bank信贷额度下可用资金为560万美元，有15万美元信用证已承诺使用[123] 股权收购情况 - 2021年7月，一名无关股权投资者以1630万美元收购The Saint June合伙企业65.87%的权益[119] 土地资源情况 - 公司拥有约1700英亩未开发和开发中的商业及住宅用地[103] Block 21项目资金贡献情况 - 2020年公司为Block 21项目贡献630万美元，2021年前九个月贡献1300万美元，其中第三季度贡献390万美元，预计到2022年初还将额外贡献至多110万美元[124] - 2020年公司为Block 21子公司贡献现金630万美元，2021年前九个月贡献1300万美元，其中第三季度贡献390万美元，预计到2022年初还将额外贡献至多110万美元[192] 公司净亏损与收入情况 - 2021年第三季度公司归属于普通股股东的净亏损为380万美元，合每股0.46美元，2020年同期为1510万美元，合每股1.84美元；2021年前九个月净亏损为500万美元，合每股0.61美元，2020年同期为1200万美元，合每股1.46美元[127] - 2021年第三季度公司收入为1550万美元，2021年前九个月为4160万美元，2020年同期分别为1280万美元和4990万美元[128] 项目建设与交付计划 - 2021年第三季度公司开始建设The Saint June，预计2022年第三季度交付首批单元，2023年第一季度完成项目[133] - 万豪AC酒店预计2021年第四季度开业，部分土地计划用于多户住宅开发，预计2022年第二季度开工[137] - 公司预计2022年第一季度获得Holden Hills建设的最终许可，预计2022年末或2023年初开始销售[142] - 2021年9月公司宣布The Annie B项目计划，预计未来12 - 18个月确定开发计划[140] 租赁签约情况 - 截至2021年9月30日，Kingwood Place约85%的零售空间已签约租赁[136] - 截至2021年9月30日，Lantana Place一期约85%的零售空间已签约租赁[137] 房地产运营与销售成本情况 - 2021年前三季度房地产运营总收入8360万美元，2020年同期为1.9267亿美元；2021年第三季度总收入95.5万美元，2020年同期为503万美元[150] - 2021年前三季度房地产销售成本7930万美元，2020年同期为1.5826亿美元；2021年第三季度销售成本200万美元，2020年同期为364.2万美元[150] 租赁运营租金收入情况 - 2021年租赁运营租金收入前三季度为1682.1万美元，2020年同期为1792.3万美元；第三季度为597万美元，2020年同期为603万美元[155] 娱乐业务收入情况 - 2021年娱乐业务前三季度收入592.7万美元，2020年同期为482.6万美元；第三季度为366万美元，2020年同期为36.7万美元[165] - 2021年第三季度和前三季度娱乐业务赞助、个人座位许可证和套房销售收入分别为60.6万美元和110万美元，2020年同期分别为0和52.1万美元[165] 减值准备与成本增加情况 - 2021年9月公司对Kingwood Place多户住宅用地计提62.5万美元减值准备[150][154] - 2021年第三季度和前三季度员工激励补偿成本分别增加260万美元和400万美元，Stratus相关咨询、法律和公关成本增加380万美元[150] 公司现金流量情况 - 2021年前三季度公司经营活动现金使用为3.64亿美元，2020年同期为提供现金0.05亿美元；投资活动现金提供为5.18亿美元，2020年同期为使用现金0.64亿美元；融资活动现金提供为1亿美元，2020年同期为0.04亿美元[179][181][183] 公司支出情况 - 2021年前三季度公司房地产物业购置和开发支出为3.08亿美元，2020年同期为1.16亿美元[179] - 2021年前三季度公司资本支出为0.67亿美元，2020年同期为0.53亿美元[181] 公司信贷与还款情况 - 2021年前三季度公司Comerica银行信贷安排净借款为1.09亿美元，2020年同期为净还款7200万美元；其他项目和定期贷款净还款为1.39亿美元，2020年同期为净借款8100万美元[183] 公司与非控股股东资金往来情况 - 2021年前三季度公司向非控股股东支付分配款1.32亿美元，收到非控股股东出资2.8亿美元[184] 公司债务情况 - 截至2021年9月30日，公司未偿还债务本金总额为29.7亿美元，2020年12月31日为27.82亿美元[185] - 截至2021年9月30日，公司债务到期情况如下：2021年到期100.2万美元，2022年到期1.0209亿美元，2023年到期3755.3万美元，2024年到期290.4万美元，2025年到期309.4万美元，之后到期1.50372亿美元，总计2.97015亿美元，不包括与The Santal相关的7500万美元债务[198] 公司综合费用与利息成本情况 - 2021年第三季度公司综合一般及行政费用增至540万美元，2020年同期为290万美元；2021年前三季度增至1640万美元，2020年同期为880万美元[169][170] - 2021年第三季度公司利息成本（未资本化前）为420万美元，2021年前三季度为1250万美元；2020年同期分别为470万美元和1480万美元[172] 公司债务清偿净收益情况 - 2021年第三季度公司债务清偿净收益为370万美元，2021年前三季度为350万美元[174] 公司递延收入和存款负债情况 - 截至2021年9月30日，公司递延收入和存款负债为780万美元，主要与场馆门票和赞助预售有关[193] 公司偿债能力情况 - 公司预计未来至少12个月能够满足偿债和其他现金义务，前提是完成Block 21和The Santal的出售，或延长或再融资Comerica Bank信贷安排及West Killeen和New Caney的贷款[194] 公司普通股回购与股息支付限制 - 公司在Comerica Bank信贷安排下，未经银行事先书面同意，不得回购超过100万美元的普通股或支付普通股股息[209] 公司会计准则与会计估计情况 - 2021年新会计准则对公司无重大影响[204] - 自2020年12月31日以来，公司关键会计估计无变化[202] 公司表外安排与合同义务情况 - 自2020年12月31日以来，公司表外安排无重大变化[206] - 除Note 4和Note 6中讨论的债务交易外，自2020年12月31日以来，公司合同义务无重大变化[200] 公司前瞻性陈述相关情况 - 本季度报告包含前瞻性陈述，实际结果可能与预期有重大差异，受多种因素影响，如Block 21和The Santal出售情况、新冠疫情、债务偿还能力等[208] - 公司提醒前瞻性陈述不保证未来业绩，实际结果可能与预期有重大差异[210] - 可能导致实际结果与预期差异的因素包括Block 21或The Santal出售延迟或终止、新冠疫情及其经济影响等[210] - 前瞻性陈述所依据的假设可能改变，公司可能更改业务计划，且无义务更新陈述[213] 公司转换为REIT情况 - 公司无法保证何时或是否会转换为REIT，董事会可能不批准转换，转换后也不一定能保持资格[212] 公司面临风险情况 - 公司面临的风险包括市场条件变化、运营成本增加、消费者偏好改变等[210][211] - 公司面临的风险还包括外部对W Austin酒店看法改变、第三方运营商出现意外问题等[211] - 公司面临的风险涉及法律和监管环境变化、特殊利益集团或地方政府反对开发项目等[211] - 公司面临的风险有天气相关风险、关键人员流失、网络安全事件等[211] - 公司在德克萨斯州特定市场面临房地产需求下降的风险[210] - 公司娱乐场所面临活动预订和售票挑战、活动取消导致退款等风险[210]