客户情况 - 截至2023年9月30日，公司拥有超30万客户，过去12个月消费超10万美元的客户有955个，而2022年9月30日为882个[94] 财务数据关键指标变化 - ARR数据 - 2023年第三季度，订阅ARR为2.13385亿美元，同比增长33.8%；总ARR为6.6834亿美元，同比增长7.6%，计算方法变更使2022年9月30日总ARR减少230万美元[98][99] 人员情况 - 截至2023年9月30日，公司员工总数为2093人，2022年9月30日为2304人，2023年进行了重组活动[104] 公司业务策略 - 公司是领先的IT管理和可观测性软件提供商，通过有机开发和战略收购扩大产品组合，采用订阅优先策略[85][86] 网络攻击影响 - 公司曾遭受网络攻击，为此开展调查、补救等工作，“按设计保障安全”举措成本计入研发和管理费用[88][90] - 因网络攻击事件，公司面临多起诉讼和调查，预计未来会产生相关法律和专业服务费用[89][91] 宏观经济影响 - 作为全球公司，受宏观经济状况影响，如俄乌冲突、中美地缘政治紧张、通胀等，外币汇率波动影响收入，利率上升增加借款成本[92] 收入结构 - 公司收入由经常性收入和永久许可证收入组成，经常性收入包括订阅和维护收入，订阅优先策略影响收入结构[100][101] 运营费用情况 - 运营费用包括销售和营销、研发、管理费用及无形资产摊销，人员成本是主要组成部分，预计未来运营费用会增加[104][105] 成本情况 - 成本包括经常性收入成本和收购技术摊销，预计随着订阅业务扩展，公共云基础设施和托管费用及资本化开发成本摊销会增加[106] 财务数据关键指标变化 - 第三季度营收 - 2023年第三季度总营收为1.89591亿美元，较2022年同期增加1020万美元，增幅5.7%，主要因经常性收入增加，部分被许可收入减少抵消[111] - 2023年第三季度总营收为1.89591亿美元，较2022年同期增加1020万美元，增幅5.7%，主要因经常性收入增加，部分被许可收入减少抵消，订阅收入增加1650万美元，增幅39.1%，维护收入增加200万美元，增幅1.8%，许可收入减少840万美元，降幅36.7%[111][113][116][118] 各条业务线数据关键指标变化 - 第三季度订阅收入 - 2023年第三季度订阅收入为5876.4万美元，较2022年同期增加1650万美元，增幅39.1%，主要因现有客户向订阅定价模式转变及新客户购买订阅解决方案[111][113] 各条业务线数据关键指标变化 - 第三季度维护收入 - 2023年第三季度维护收入为1.16415亿美元，较2022年同期增加200万美元，增幅1.8%，主要因维护续约率高、价格上涨及专业服务销售增加[111][116] 各条业务线数据关键指标变化 - 第三季度许可收入 - 2023年第三季度许可收入为1441.2万美元，较2022年同期减少840万美元，降幅36.7%，主要因客户向订阅服务转型[111][118] 财务数据关键指标变化 - 第三季度运营成本 - 2023年第三季度总运营成本为2136.9万美元，较2022年同期增加118万美元，增幅主要因资本化开发成本摊销增加[119] - 2023年第三季度总运营成本为2136.9万美元，较2022年同期增加117.8万美元，主要因资本化开发成本摊销增加160万美元，部分被公共云基础设施和托管费用、人员成本及收购技术摊销减少抵消[119] 财务数据关键指标变化 - 第三季度运营费用 - 2023年第三季度总运营费用为1.29697亿美元，较2022年同期减少2.91987亿美元，主要因营销成本、网络事件成本和无形资产摊销减少[121] - 2023年第三季度总运营费用为1.29697亿美元，较2022年同期减少2.91987亿美元，销售和营销费用减少510万美元，降幅7.9%，研发费用增加470万美元，增幅21.0%，一般及行政费用减少1150万美元，降幅26.9%，收购无形资产摊销减少140万美元，降幅11.0%，2022年第三季度确认2.78706亿美元非现金商誉减值损失[121][122][123][124] 财务数据关键指标变化 - 第三季度净利息支出 - 2023年第三季度净利息支出为2931.4万美元，较2022年同期增加610万美元，增幅26.5%，主要因债务利率上升[125] - 2023年第三季度净利息支出为2930万美元，较2022年增加613万美元，增幅26.5%，加权平均有效利率从5.0%升至9.0%[125] 财务数据关键指标变化 - 第三季度其他收入（支出）净额 - 2023年第三季度其他收入（支出）净额为 - 12.1万美元，较2022年同期增加230万美元，主要因2022年9月部分债务偿还产生的债务清偿损失及汇率变化[126] 财务数据关键指标变化 - 第三季度所得税费用 - 2023年第三季度所得税费用为1226.2万美元，较2022年同期增加812.1万美元，有效税率增至134.9%，主要因美国税法扣除限制导致估值备抵增加[128] - 2023年第三季度所得税费用为1230万美元，较2022年增加812万美元，有效税率升至134.9%，主要因估值备抵增加[128] 续约率与留存率情况 - 公司维护续约率在过去十二个月为95%，订阅产品净留存率从2022年的96%降至2023年的93%[112][114] - 订阅产品净留存率从2022年的96%降至2023年的93%，主要因部分成熟订阅产品客户流失，部分被可观测性解决方案较高的净留存率抵消[114][115] - 永久许可证产品维护续约率从2022年的91%升至2023年的95%[117] - 2023年9月30日订阅产品净留存率为93%，低于2022年的96%，主要因部分成熟订阅产品客户流失[131][132] - 2023年9月30日永久许可证产品维护续约率为95%，高于2022年的91%[134] 财务数据关键指标变化 - 前9个月营收 - 2023年前9个月总营收为5.60601亿美元，较2022年同期增加2830万美元，增幅5.3%，主要因经常性收入增加，部分被许可收入减少抵消[129] - 2023年前三季度总营收为5.61亿美元，较2022年增加2830万美元，增幅5.3%，主要因经常性收入增加，部分被许可收入减少抵消[129] 各条业务线数据关键指标变化 - 前9个月订阅收入 - 2023年前9个月订阅收入为1.6651亿美元，较2022年同期增加4850万美元，增幅41.1%，主要因基于时间的订阅产品销售增加[130] - 2023年前三季度订阅收入为1.67亿美元，较2022年增加4850万美元，增幅41.1%，主要因客户向订阅定价模式转变[130] 各条业务线数据关键指标变化 - 前9个月维护收入 - 2023年前9个月维护收入为3.46949亿美元，较2022年同期增加310万美元，增幅0.9%，主要因专业服务等销售增加及维护续约率高[133] - 2023年前三季度维护收入为3.47亿美元，较2022年增加310万美元，增幅0.9%，主要因专业服务销售增加和维护续约率高[133] 各条业务线数据关键指标变化 - 前9个月许可收入 - 2023年前9个月许可收入为4714.2万美元，较2022年同期减少2333.3万美元，降幅33.1%，主要因客户向订阅服务转型[135] - 2023年前三季度许可收入为4710万美元，较2022年减少2330万美元，降幅33.1%，主要因客户向订阅服务转变[135] 财务数据关键指标变化 - 前9个月总营收成本 - 2023年前9个月总营收成本为6515.7万美元，较2022年同期减少920万美元，降幅主要因收购技术摊销减少[136] - 2023年前三季度总运营成本为6520万美元，较2022年减少920万美元，降幅12.4%，主要因收购技术的摊销减少[136] 财务数据关键指标变化 - 前9个月总运营费用 - 2023年前9个月总运营费用为3.88441亿美元，较2022年同期减少9.17116亿美元，主要因商誉减值费用减少[138] - 2023年前三季度总运营费用为3.88亿美元，较2022年减少9.17亿美元，降幅70.2%，主要因商誉减值费用减少[138] 财务数据关键指标变化 - 前9个月净利息支出 - 2023年前9个月净利息支出为8733.8万美元，较2022年同期增加2966.9万美元，增幅51.4%，主要因债务利率上升[142] - 2023年前三季度净利息支出为8730万美元，较2022年增加2970万美元，增幅51.4%，主要因债务利率上升[142] 财务数据关键指标变化 - 前9个月其他收入（支出）净额 - 2023年前9个月其他收入（支出）净额为 - 19.7万美元，较2022年增加170万美元，主要因2022年债务清偿损失和汇率变化[143] 财务数据关键指标变化 - 前9个月所得税费用 - 2023年前9个月所得税费用为2800.1万美元，较2022年同期增加1614.5万美元，有效税率升至143.8%，主要因估值备抵增加[144] - 2023年前9个月所得税费用为2800万美元，2022年同期为1190万美元，有效税率从-1.3%增至143.8%[144] 财务数据关键指标变化 - 运营收入与利润率 - 2023年第三季度GAAP运营收入为3852.5万美元，2022年同期亏损2.62479亿美元；2023年前九个月GAAP运营收入为1.07003亿美元，2022年同期亏损8.47616亿美元[149] - 2023年第三季度非GAAP运营收入为8116.2万美元，2022年同期为6779.3万美元；2023年前九个月非GAAP运营收入为2.28428亿美元，2022年同期为1.96291亿美元[149] - 2023年第三季度GAAP运营利润率为20.3%，2022年同期为 - 146.3%；2023年前九个月GAAP运营利润率为19.1%，2022年同期为 - 159.2%[149] - 2023年第三季度非GAAP运营利润率为42.8%，2022年同期为37.8%；2023年前九个月非GAAP运营利润率为40.7%，2022年同期为36.9%[149] - 2023年第三季度GAAP运营收入为3852.5万美元，2022年同期亏损2.62479亿美元；前9个月GAAP运营收入为1.07003亿美元，2022年同期亏损8.47616亿美元[149] - 2023年第三季度非GAAP运营收入为8116.2万美元，2022年同期为6779.3万美元；前9个月非GAAP运营收入为2.28428亿美元，2022年同期为1.96291亿美元[149] - 2023年第三季度GAAP运营利润率为20.3%，2022年同期为-146.3%；前9个月GAAP运营利润率为19.1%，2022年同期为-159.2%[149] - 2023年第三季度非GAAP运营利润率为42.8%，2022年同期为37.8%；前9个月非GAAP运营利润率为40.7%，2022年同期为36.9%[149] 财务数据关键指标变化 - 调整后EBITDA及利润率 - 2023年第三季度调整后EBITDA为8506.2万美元，2022年同期为7031.7万美元；2023年前九个月调整后EBITDA为2.41569亿美元，2022年同期为2.05931亿美元[152] - 2023年第三季度调整后EBITDA利润率为44.9%，2022年同期为39.2%；2023年前九个月调整后EBITDA利润率为43.1%，2022年同期为38.7%[152] - 2023年第三季度调整后EBITDA为8506.2万美元，2022年同期为7031.7万美元；前9个月调整后EBITDA为2.41569亿美元，2022年同期为2.05931亿美元[152] - 2023年第三季度调整后EBITDA利润率为44.9%，2022年同期为39.2%；前9个月调整后EBITDA利润率为43.1%，2022年同期为38.7%[152] 财务数据关键指标变化 - 现金及现金等价物和短期投资 - 截至2023年9月30日，现金及现金等价物和短期投资为2.352亿美元，国际子公司持有约2670万美元现金及现金等价物，其中40.9%为欧元[153] - 截至2023年9月30日，现金及现金等价物和短期投资为2.352亿美元，国际子公司持有约2670万美元现金及现金等价物，其中40.9%为欧元[153] 财务数据关键指标变化 - 总债务与可用借款额度 - 截至2023年9月30日，公司总债务为12亿美元，循环信贷额度下有高达1300万美元的可用借款[156] - 截至2023年9月30日，公司总债务为12亿美元，循环信贷安排下可用借款额度最高为1.3亿美元[156] 财务数据关键指标变化 - 经营活动现金流量 - 2023年前九个