公司业务概况 - 公司是临床阶段生物制药公司，致力于癌症和罕见病疗法开发，有TARA - 002、IV Choline Chloride、vonapanitase等项目[99] 市场情况 - 美国每年约65000名患者被诊断为非肌肉浸润性膀胱癌（NMIBC），占膀胱癌诊断的约80%[101] 累计亏损情况 - 截至2021年3月31日，公司累计亏损约6020万美元[108] 资产情况 - 截至2021年3月31日，公司现金及现金等价物约5820万美元，可出售的有价债务证券投资为9700万美元[109] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司现金分别约为5820万美元和1.686亿美元，可出售的有价债务证券投资分别为9700万美元和0美元[122] 费用变化情况 - 2021年第一季度研发费用约700万美元，较2020年同期增加约400万美元[118] - 2021年第一季度一般及行政费用约650万美元，较2020年同期减少约60万美元[120] 净利息收入情况 - 2021年第一季度净利息收入与2020年同期大致相同[121] 经营与亏损情况 - 2021年第一季度经营活动现金使用约1190万美元，净亏损约1350万美元[122] 财务资源与流动性 - 公司认为当前财务资源至少能满足未来十二个月的流动性需求[124] 各活动现金流量变化情况 - 2021年第一季度经营活动净现金使用量为1190万美元，2020年同期为710万美元，增加了480万美元[126][127] - 2021年第一季度投资活动净现金使用量为9820万美元，2020年同期为提供350万美元，变化为1.017亿美元[126][128] - 2021年第一季度融资活动净现金使用量为20万美元，2020年同期为提供3920万美元[126][129] - 2021年第一季度现金及现金等价物和受限现金净减少1.104亿美元，2020年同期为增加355.55万美元，减少了1459.52万美元[126] 经营活动现金使用量增加原因 - 经营活动现金使用量增加主要是由于净亏损增加340万美元、预付费用和其他流动资产增加190万美元、应付账款减少100万美元，被应计费用增加130万美元抵消[127] 投资活动现金变化原因 - 投资活动现金变化主要是由于2021年第一季度购买了9800万美元的可供出售债务证券[128] 融资活动现金情况 - 2021年第一季度融资活动现金使用是用于回购与受限股票单位结算相关的股份[129] - 2020年第一季度融资活动现金提供来自与反向合并相关的私募净收益3960万美元[129] 资产负债表外安排情况 - 公司在报告期内及目前没有任何符合美国证券交易委员会适用规定的资产负债表外安排[130] 外部因素影响 - 全球经济不确定性、政治变化、疫情等因素可能影响公司获取额外资本的能力，新冠疫情可能对公司流动性产生负面影响[125]