会计准则与监管政策变化影响 - 2016年6月FASB发布金融工具减值修订指南，要求使用CECL模型，可能使2022年12月15日后财年的贷款损失准备金增加[204] - 会计准则或监管解释变化可能导致公司财务报表和披露发生重大变化[204] - 巴塞尔协议III提高了所有银行组织的资本比率，并引入了“资本保护缓冲”，对逾期超过90天或处于非应计状态的风险敞口以及某些商业房地产设施分配了150%的较高风险权重，公司于2015年3月31日行使了一次性选择退出权，截至2022年12月31日，公司满足了所有新要求[247] - 多德 - 弗兰克法案于2010年7月21日签署成为法律，其实施过程正在进行中，该法案对包括公司所在行业在内的许多行业施加了重大监管和合规变更，其实施方式和对公司运营的影响存在不确定性[244][245] 宏观经济环境影响 - 2022年通胀升至40多年未见的水平，2023年通胀压力预计持续[218] - 2017年飓风哈维袭击大休斯顿市场，2020年飓风劳拉袭击大休斯顿市场[222] - 市场条件和经济趋势如监管条件、房地产和大宗商品价格、利率变化等可能对公司业务和财务状况产生不利影响[228] - 市场和经济条件使公司评估客户信用和估计贷款损失的难度增加，经济下滑可能导致贷款违约增加等后果[229] - 美联储货币政策和监管规定可能对公司业务、财务状况和经营成果产生不利影响[263][264] 公司运营风险 - 公司财务报表准确性可能受关键会计政策判断、假设或估计不准确的影响[203] - 公司面临客户、员工或第三方欺诈及数据处理系统故障等运营风险[205] - 公司依赖借款人及交易对手提供信息的准确性和完整性，信息失实或欺诈会产生不利影响[208] - 公司可能因拥有的房地产及贷款抵押品的止赎而承担环境责任[209] - 公司参与CARES法案下的小企业贷款计划，可能面临信贷损失及额外审查[216] - 公司业务集中在大休斯顿、达拉斯 - 沃思堡和奥斯汀 - 圣安东尼奥市场，市场不利经济状况会产生负面影响[220] - 公司依赖第三方信息技术和电信系统，系统故障、数据泄露等可能影响公司运营和财务状况[229] - 欺诈活动、信息安全漏洞和网络攻击可能影响公司业务开展、增加成本、损害声誉和财务状况[232] - 网络安全风险近年来显著增加，公司难以完全防范，可能需投入更多资源应对[237] - 金融服务行业技术变革迅速，公司可能因资源不足或技术不可用而面临竞争劣势，影响业务和财务状况[241] 气候变化相关影响 - 气候变化可能导致公司运营中断、客户财务状况变差、贷款组合价值降低，影响公司财务状况和经营业绩[223] - 政治和社会对气候变化问题关注度增加，相关立法和监管举措可能使公司产生合规、运营等成本[224] ESG相关影响 - 客户、监管机构、投资者等对公司ESG实践的审查和期望增加，可能导致运营成本上升、声誉受损等[225] 证券投资组合风险 - 公司证券投资组合可能因利率上升、经济和市场条件恶化等因素出现损失[226] 监管合规风险 - 银行监管机构定期对公司业务进行检查，若公司未遵守监管行动，监管机构可能采取多种补救措施，这会对公司业务、财务状况、经营成果和声誉产生不利影响[246] - 公司许多新活动和扩张计划需获得监管批准，若未获批或获批条件不可接受，可能限制公司增长，公司进行收购时监管机构会考虑多方面因素[249] - 公司业务涉及大量客户数据收集和保留，受隐私和个人信息保护相关法律法规约束，违反这些法律或发生信息安全事件可能损害公司声誉并影响运营和财务状况[250][251][252] - 金融机构面临违反银行保密法和反洗钱法规的风险，公司为遵守相关规定投入大量资源，若政策、程序和系统被认为不足，可能面临责任和监管行动[253][254] - 公司需遵守保护消费者的法律法规，如社区再投资法案和公平贷款法，违反这些法律可能导致多种制裁，消费者金融保护局的规则制定和执法权力可能对公司业务产生重大影响[255][256][257] - 公司需遵守经济和贸易制裁以及反海外腐败法等反腐败法律，违反这些法律可能带来严重法律和声誉后果[258] - 联邦、州和地方法律限制公司发放某些抵押贷款的能力，增加了公司的经营成本和潜在责任[259] - 贷款服务和贷款销售业务受到广泛监管，新法规增加了合规成本和不合规风险，违反相关规定可能导致公司面临多种不利后果[260][261] 股权与证券相关情况 - 公司首次修订并重述的公司章程授权发行最多5000万股普通股，2021年12月登记了约1437624股根据股权奖励计划发行或预留发行的普通股[268][271] - 截至2022年12月31日，公司董事和高管实益持有1121068股普通股，约占8.1%[274] - 截至2022年12月31日，公司有8030万美元的次级债券和3090万美元的循环信贷高级债务未偿还，还有69400股A系列可转换非累积优先股[275] - 公司首次修订并重述的公司章程授权发行最多100万股一个或多个系列的优先股，截至2022年12月31日，有69400股A系列优先股[276] - 公司普通股于2021年11月在纳斯达克全球精选市场开始交易，活跃交易市场可能无法持续[265] - 公司普通股市场价格可能大幅波动，受经营业绩、经济状况、政策等多种因素影响[266][269] - 未来实际或预期的普通股发行或销售可能导致股价大幅下跌，稀释股东权益[268][273] 公司现金流与收购相关风险 - 公司依赖银行的现金流，但银行进行现金分配的能力受到限制[277] - 公司组织文件和相关法律规定有反收购效果，可能延迟、阻碍或防止收购[278][279] 股东诉讼与投资风险 - 公司首份修订重述章程中的专属论坛条款可能限制股东获得有利司法论坛的能力，在哈里斯县州法院提诉的股东可能面临额外诉讼成本，若该条款被认定无效，公司可能产生额外成本影响经营和财务状况[282] - 投资公司普通股的回报不确定，投资者可能无法获得可观回报甚至血本无归[283] - 公司普通股投资无保险，不属银行或非银行子公司储蓄账户、存款或其他债务，不受联邦存款保险公司或其他政府机构担保，投资者需能承受全部投资损失[284] 财报指引 - 有关最近发布的会计准则公告，可查看“第二部分—第8项. 财务报表及补充数据—附注1”[426] - 有关公司如何管理市场风险的讨论，可查看“第二部分—第7项. 管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析—利率敏感性和市场风险”[426]