公司收购情况 - 2021年12月29日公司完成对Oak Hill Advisors, L.P.等实体的收购，收购了其100%股权，截至2022年6月30日，OHA管理的资本为570亿美元[82] 资产管理规模变化 - 2022年第二季度末资产管理规模为13097亿美元，较2022年3月31日减少2421亿美元，较2021年末减少3781亿美元[91] - 2022年第二季度资产管理规模减少是由于市场贬值2274亿美元和净现金流出147亿美元[91] - 2022年上半年资产管理规模减少是由于市场贬值3581亿美元和净现金流出200亿美元[92] - 截至2022年6月30日，公司管理资产规模为13097亿美元，较期初的16878亿美元减少3781亿美元[93] - 2022年平均资产管理规模为14071亿美元，较2021年的15853亿美元减少1782亿美元（11.2%）；期末资产管理规模为13097亿美元，较2021年的16231亿美元减少3134亿美元（19.3%）[101] - 2022年第二季度投资顾问费收入减少，平均管理资产减少1782亿美元，降幅11.2%，至1.4071万亿美元[120] 客户资产转移情况 - 2022年第二季度客户从美国共同基金净转出29亿美元资产至集体投资信托和其他投资产品，其中16亿美元转入退休日期信托[91] - 2022年上半年客户从美国共同基金净转出70亿美元资产至集体投资信托和其他投资产品，其中49亿美元转入退休日期信托[92] 市场指标变化 - 2022年第二季度末联邦基金目标利率范围为1.50% - 1.75%，10年期美国国债收益率从2.32%升至2.98%[86] - 2022年第二季度，S&P 500指数三个月回报率为 - 16.1%，六个月回报率为 - 20.0%[86] - 2022年第二季度，Bloomberg U.S. Aggregate Bond Index三个月回报率为 - 4.7%，六个月回报率为 - 10.4%[90] - 英镑和欧元兑美元分别下跌约8%和6%，日元兑美元跌幅超10%[88] 不同类型产品管理资产情况 - 2022年3月31日、6月30日，美国以外投资咨询客户分别占管理资产的9.7%、9.4%，2021年12月31日为9.9%[95] - 截至2022年6月30日、3月31日、2021年12月31日，目标日期退休产品管理资产分别为3271亿、3752亿、3911亿美元[95] - 截至2022年6月30日，战略投资建议解决方案总资产为4050亿美元，其中3980亿美元包含在管理资产中[95] - 截至2022年6月30日，公司管理的管理资产为2160亿美元，其中近1330亿美元为公司管理的资产[96] 基金业绩表现 - 1年、3年、5年、10年期，美国股票型共同基金跑赢晨星中位数的比例分别为57%、55%、60%、79%[98] - 1年、3年、5年、10年期，美国固定收益型共同基金跑赢晨星中位数的比例分别为53%、66%、62%、65%[98] - 1年、3年、5年、10年期，美国多资产型共同基金跑赢晨星中位数的比例分别为24%、78%、80%、90%[98] - 1年、3年、5年、10年期，美国股票型共同基金跑赢被动同行中位数的比例分别为53%、48%、50%、71%[98] - 1年、3年、5年、10年期，股票类组合跑赢基准的比例分别为41%、50%、51%、79%[98] - 截至2022年6月30日，公司评级的美国共同基金中，124只里有69只（55.6%）获得4星或5星整体评级，而晨星基金中该比例为32.5%；公司评级的美国共同基金中72%的资产管理规模截至该日获得4星或5星整体评级[99] - 分析美国共同基金资产管理规模跑赢晨星中位数的占比，1年、3年、5年、10年中，股票类分别为53%、49%、61%、85%；固定收益类分别为66%、69%、75%、79%；多资产类分别为3%、92%、96%、98%；所有基金分别为40%、63%、72%、88%[99] - 分析美国共同基金资产管理规模跑赢被动同行中位数的占比，1年、3年、5年、10年中，股票类分别为52%、43%、54%、62%；固定收益类分别为48%、58%、62%、60%；多资产类分别为3%、97%、96%、97%；所有基金分别为38%、59%、66%、72%[99] - 分析投资组合资产管理规模跑赢基准的占比，1年、3年、5年、10年中，股票类分别为43%、42%、41%、70%；固定收益类分别为7%、53%、47%、73%；所有投资组合分别为36%、44%、42%、71%[99] 财务指标变化（收入、费用、利润等） - 2022年第二季度美国公认会计原则下，投资咨询费为14.967亿美元，较2021年同期的17.872亿美元减少2.905亿美元（16.3%）；上半年为31.588亿美元，较2021年同期的34.75亿美元减少3.162亿美元（9.1%）[101] - 2022年第二季度美国公认会计原则下，净收入为15.13亿美元，较2021年同期的19.293亿美元减少4.163亿美元（21.6%）；上半年为33.76亿美元，较2021年同期的37.561亿美元减少3.801亿美元（10.1%）[101] - 2022年第二季度美国公认会计原则下，净营业收入为6.686亿美元，较2021年同期的9.581亿美元减少2.895亿美元（30.2%）；上半年为15.46亿美元，较2021年同期的18.513亿美元减少3.053亿美元（16.5%）[101] - 2022年第二季度非美国公认会计原则下，运营费用为9.473亿美元，较2021年同期的9.318亿美元增加0.155亿美元（1.7%）；上半年为19.864亿美元，较2021年同期的18.41亿美元增加1.454亿美元（7.9%）[101] - 2022年第二季度非美国公认会计原则下，净营业收入为5.797亿美元，较2021年同期的9.986亿美元减少4.189亿美元（41.9%）；上半年为14.177亿美元，较2021年同期的19.175亿美元减少4.998亿美元（26.1%）[101] - 2022年第二季度运营利润率为44.2%，2021年同期为49.7%[108] - 2022年第二季度摊薄后每股收益为1.46美元，2021年同期为3.46美元[109] - 2022年上半年净收入为33.76亿美元，2021年同期为37.561亿美元[111] - 2022年上半年运营费用为18.3亿美元，2021年同期为19.048亿美元；非GAAP运营费用增长7.9%至19.864亿美元[112] - 2022年上半年运营利润率为45.8%，2021年同期为49.3%[115] - 2022年上半年摊薄后每股收益为3.88美元，2021年同期为6.63美元，下降41.5%[117] - 2022年第二季度美国共同基金投资顾问收入为8.762亿美元，较2021年同期下降20.2%[123] - 2022年第二季度资本配置收入使净收入减少1.263亿美元[128] - 2022年净收入为60万美元，2021年为110万美元；2022年上半年净收入为150万美元，2021年为240万美元[131] - 2022年第二季度总运营费用为8.444亿美元，较2021年的9.712亿美元减少1.268亿美元，降幅13.1%；2022年上半年总运营费用为18.3亿美元，较2021年的19.048亿美元减少7480万美元，降幅3.9%[132] - 2022年第二季度分销和服务成本为7570万美元，较2021年的9270万美元减少18.3%；2022年上半年为1.616亿美元，较2021年的1.783亿美元减少9.4%[133] - 2022年第二季度广告和促销成本为2140万美元，较2021年的2040万美元增加100万美元，增幅4.9%；2022年上半年为4480万美元，较2021年增加550万美元，增幅14.0%[135] - 2022年第二季度产品和记录保存相关成本为7630万美元，较2021年的4330万美元增加3300万美元，增幅76.2%；2022年上半年为1.567亿美元，较2021年增加7240万美元，增幅85.9%[136] - 2022年第二季度技术、办公和设施成本为1.343亿美元，较2021年的1.193亿美元增加1500万美元，增幅12.6%；2022年上半年为2.682亿美元，较2021年增加3160万美元，增幅13.4%[138] - 2022年第二季度一般、行政和其他费用为7330万美元，较2021年的9170万美元减少1840万美元，降幅20.1%；2022年上半年为1.537亿美元，较2021年减少2530万美元，降幅14.1%[139][140] - 2022年第二季度非运营亏损为2.799亿美元，2021年同期为非运营收入1.439亿美元；2022年上半年非运营亏损为4.784亿美元，较2021年的2.46亿美元减少7.244亿美元[141] - 2022年第二季度现金和可自由支配投资组合净投资损失为3060万美元，2022年上半年为5440万美元[143] - 2022年第二季度美国公认会计原则（U.S. GAAP）有效税率为26.0%，2021年同期为23.5%；2022年上半年为24.9%，2021年同期为23.4%[145] - 2022年第二季度非公认会计原则（non - GAAP）有效税率为23.9%，2021年同期为23.4%；2022年上半年为24.1%，2021年同期为23.5%[146] - 2022年6月30日止三个月，美国公认会计原则下运营费用为8.444亿美元，净运营收入为6.686亿美元，非运营收入（损失）为 - 2.799亿美元，所得税拨备（收益）为1.009亿美元，归属于公司的净收入为3.396亿美元，摊薄后每股收益为1.46美元[152] - 2022年6月30日止三个月，调整后的非公认会计原则下运营费用为9.473亿美元，净运营收入为5.797亿美元，非运营收入（损失）为 - 0.306亿美元，所得税拨备（收益）为1.314亿美元，归属于公司的净收入为4.177亿美元，摊薄后每股收益为1.79美元[152] - 2021年6月30日止三个月，美国公认会计原则下运营费用为9.712亿美元，净运营收入为9.581亿美元，非运营收入为1.439亿美元，所得税拨备（收益）为2.593亿美元，归属于公司的净收入为8.157亿美元，摊薄后每股收益为3.46美元[153] - 2021年6月30日止三个月，调整后的非公认会计原则下运营费用为9.318亿美元，净运营收入为9.986亿美元，非运营收入为0.178亿美元，所得税拨备（收益）为2.374亿美元，归属于公司的净收入为7.790亿美元，摊薄后每股收益为3.31美元[153] - 2022年美国公认会计原则有效税率较2021年上升，主要因合并投资产品中可赎回非控股股东权益产生的净亏损以及与股票奖励结算相关的离散税收优惠减少[145] - 非公认会计原则有效税率上升主要归因于与2021年第二季度相比，股票奖励结算相关的离散税收优惠降低[146] - 2022年上半年美国公认会计原则（U.S. GAAP）下，公司运营费用为18.30亿美元，净运营收入为15.46亿美元，非运营收入（亏损）为 - 4.784亿美元，净收入为2.654亿美元，归属于公司的净利润为9.075亿美元，摊薄后每股收益为3.88美元；调整后非美国公认会计原则（Non - GAAP）下，运营费用为19.864亿美元，净运营收入为14.177亿美元，非运营收入（亏损）为 - 0.544亿美元，净收入为3.287亿美元，归属于公司的净利润为10.346亿美元，摊薄后每股收益为4.42美元[154] - 2021年上半年美国公认会计原则（U.S. GAAP）下，公司运营费用为19.048亿美元，净运营收入为18.513亿美元，非运营收入为2.46亿美元，净收入为4.898亿美元，归属于公司的净利润为15.651亿美元，摊薄后每股收益为6.63美元；调整后非美国公认会计原则（Non - GAAP）下，运营费用为18.41亿美元，净运营收入为19.175亿美元，非运营收入为0.315亿美元，净收入为4.58亿美元，归属于公司的净利润为14.91亿美元，摊薄后每股收益为6.32美元[154] - 2022年第二季度调整后归属于公司的净利润为4.177亿美元，2021年同期为7.79亿美元；2022年上半年调整后归属于公司