文章核心观点 分析师上调金佰利利润率预期，其即将公布的财报或推动股价大幅上涨，公司虽曾面临困境但如今情况转变，有望实现资本回报增长 [1] 公司业绩表现 - Q1营收因价格和组合因素较上年略有下降，但销量恢复增长，预计全年利润率扩大 [2] - 预计Q2营收下降0.5%，调整后收益将增长，全年毛利率有望持续提升，盈利预计增长3% [4] - 2025财年长期增长有望加速，因有机增长持续且剥离业务影响消除 [4] 分析师评级与目标价 - 美国银行将股票评级从逊于大盘上调至买入，目标价与预期范围高端一致，暗示两位数上涨空间 [2][3] - 加拿大皇家银行重申跑赢大盘评级，目标价165美元 [3] 股息情况 - 股息收益率3.48%，年度股息4.88美元，三年股息年化增长率3.32%，股息支付率89.71%，下次股息支付日为7月2日 [5] - 虽不太可能大幅提高股息分配，但有望实现个位数低增长 [8] 财务状况 - 公司资产负债表存在一定风险，但债务下降，杠杆率从去年底的超8倍降至7.1倍，现金流足以支撑债务削减并有望改善 [7] - 现金流和资产负债表支持股票回购，Q1回购虽规模小但足以抵消摊薄并略微减少股份数量 [8] 股价走势 - 自2022年以来股价呈区间波动但未破坏上升趋势，2024年从更高支撑位向上移动，有上涨空间 [9] - MACD和随机指标支持看涨前景和上涨潜力，首个重要目标位为147.50美元，突破160美元可能只是时间问题 [10]