文章核心观点 - H.B. Fuller公司公布2024财年第二季度财务结果，各财务指标有不同表现，同时对2024财年做出展望，此外还提及其他相关公司情况 [12][17][20] 财务表现 现金流 - 2024财年前六个月运营现金流为1.29亿美元，上年同期为1.08亿美元 [1] - 预计运营现金流在3 - 3.5亿美元之间 [2] 盈利情况 - 调整后每股收益预计在4.2 - 4.45美元，同比增长9 - 15% [2] - 生态实验室（Ecolab）当前年度盈利共识预期为6.59美元，同比增长26.5%，过去四个季度均超共识预期，平均盈利惊喜为1.3%，过去一年股价上涨近27.6% [3] - H.B. Fuller公司第二季度净利润5100万美元，合每股0.91美元，调整后净利润6400万美元，调整后每股收益1.12美元，盈利惊喜6.7%，同比增长20% [12] - 卡彭特科技公司（CRS）当前年度盈利共识预期为4.35美元，同比增长282%，过去四个季度中三次超共识预期、一次相符，平均盈利惊喜15.1%，过去一年股价飙升94.7% [6] - ATI公司当前年度盈利共识预期为2.45美元，过去60天上涨8.4%，过去四个季度均超共识预期，平均盈利惊喜8.34%，过去一年股价上涨24.3% [7] 营收情况 - 公司第二季度净收入9.171亿美元，同比增长2.1%，超营收共识预期9.108亿美元0.7% [13] - 销量增长3.3%，因预期定价调整，有机营收与上年持平，三个全球业务部门销量均增长，外币换算使净收入减少1.7%，收购贡献3.9%的增长 [8] 利润情况 - 第二季度调整后EBITDA达1.57亿美元，同比增长10%，调整后EBITDA利润率同比上升120个基点至17.1% [10] - 毛利润2.82亿美元，调整后毛利润2.86亿美元，调整后毛利润率31.1%，同比上升210个基点 [14] 费用情况 - 销售、一般和行政（SG&A）费用本季度为1.81亿美元，调整后SG&A为1.73亿美元，上年同期为1.59亿美元，调整后SG&A增加因收购、工资和服务通胀及可变薪酬费用增加，部分被重组节省抵消 [15] 债务情况 - 2024财年第二季度末，H.B. Fuller净债务为19亿美元，环比增加2亿美元，同比增加1亿美元，主要因本季度收购ND Industries, Inc [16] 公司展望 - 2024财年，H.B. Fuller预计净收入增长2 - 4%，有机营收同比持平至增长2%，净利息费用预计约1.3亿美元 [17] - 2024财年调整后EBITDA预计在6.2 - 6.4亿美元之间，同比增长7 - 10%，第三季度调整后EBITDA预计在1.65 - 1.75亿美元之间 [18] 价格表现 - H.B. Fuller公司股价过去一年上涨7.4%，行业下跌14.8% [4] Zacks评级及其他关键选择 - H.B. Fuller当前Zacks评级为2（买入） [5] - 基础材料领域其他顶级股票有卡彭特科技公司（CRS）、ATI公司（ATI）和生态实验室（Ecolab），卡彭特科技Zacks评级为1（强力买入），ATI和生态实验室Zacks评级为2 [20]