文章核心观点 HBT Financial在2024年第二季度展现出强劲的业绩表现，净收入、资产质量、贷款增长等方面均有良好表现，虽面临一些成本和市场因素挑战，但整体运营稳健且资本充足 [1][3]。 第二季度亮点 - 净收入1810万美元，摊薄后每股收益0.57美元；平均资产回报率1.45%；平均股东权益回报率14.48%；平均有形普通股权益回报率17.21% [1] - 调整后净收入1810万美元，摊薄后每股收益0.57美元；调整后平均资产回报率1.45%；调整后平均股东权益回报率14.54%；调整后平均有形普通股权益回报率17.27% [1] - 资产质量保持强劲，不良资产占总资产比例为0.17%，接近历史低点 [1] - 净息差和税等效基础净息差分别小幅增至3.95%和4.00% [1] 公司纪念 - 公司总裁对George Drake家人表示哀悼，George于5月13日去世，享年97岁，他在银行业工作超70年，1982年创立Heartland Bancorp（现HBT Financial） [2] 业绩表现 - 第二季度净收入1810万美元，平均资产回报率1.45%，平均有形普通股权益回报率17.21%，有形账面价值每股13.64美元，较去年增长17.8% [3] - 贷款增长3950万美元，年化增长率4.7%，核心存款基础保持稳定，贷款组合重新定价和存款成本严控使税等效基础净息差扩大1个基点至4.00% [3] - 成本控制良好，效率比率（税等效基础）为52.1%，贷款组合表现良好，不良资产仅占总资产0.17%，净冲销年化仅占平均贷款0.08% [4] 调整后净收入 - 公司认为非GAAP指标如调整后净收入和调整后每股收益能为投资者提供更多运营表现洞察，2024年第二季度调整后净收入1810万美元，摊薄后每股收益0.57美元 [5] 净利息收入和净息差 - 与2023年第二季度相比，净利息收入减少3.8%至4890万美元，主要因资金成本上升，部分被资产收益率提高和生息资产增加抵消 [6] - 与2023年第二季度相比，净息差下降21个基点至4.16%，税等效基础净息差下降22个基点至4.22%，主要因资金成本增加超过生息资产收益率增加 [7] 非利息收入 - 2024年第二季度非利息收入960万美元，较第一季度560万美元增加，主要因无340万美元证券销售损失和60万美元减值损失 [15] - 与2023年第二季度相比，非利息收入减少3.1%至990万美元，主要因抵押贷款服务权公允价值调整变化20万美元和其他非利息收入减少20万美元，部分被财富管理费用增加30万美元抵消 [16] 非利息支出 - 与2023年第二季度相比，非利息支出减少10.2%至3400万美元，主要因无80万美元法律费用和80万美元法律事项应计费用，以及无60万美元Town and Country收购相关费用，且完成核心系统转换后实现计划成本降低 [10] - 2024年第二季度非利息支出3050万美元，较第一季度3130万美元减少2.4%，主要因薪资支出减少30万美元、占用支出减少30万美元和数据处理支出减少30万美元 [17] 所得税 - 2024年第二季度确认50万美元递延所得税资产减记额外税收费用，主要因伊利诺伊州税收变化，有效税率从第一季度25.6%增至27.6%，预计减记将在几年内通过减少州税费用收回 [19] 贷款组合 - 截至2024年6月30日，未计信贷损失准备金的贷款总额为33.9亿美元，较3月31日增加3950万美元，主要因现有建设项目提款和向现有客户发放新建设贷款，市政、消费者和其他投资组合增长主要因现有循环借款人提款，多户家庭贷款增加840万美元主要因先前建设和土地开发项目完成 [20] 存款 - 截至2024年6月30日，存款总额为43.2亿美元，较3月31日减少4190万美元，主要因经纪存款减少2580万美元和货币市场存款中高成本互惠财富管理客户存款减少1610万美元，部分被伊利诺伊州贷款匹配计划定期存款增加3110万美元抵消 [21] 资产质量 - 截至2024年6月30日，不良贷款总额为840万美元，占总贷款0.25%，较3月31日减少120万美元，主要因非应计一至四户家庭住宅贷款减少40万美元和冲销 [22] - 2024年第二季度计提信贷损失准备金120万美元，主要反映经济预测变化导致所需准备金增加90万美元和贷款余额增加及贷款组合变化导致所需准备金增加90万美元，部分被特定准备金减少70万美元抵消 [23] - 2024年第二季度净冲销70万美元，年化占平均贷款0.08%，主要发生在商业和工业类别（50万美元）和多户家庭类别（20万美元） [24] - 截至2024年6月30日，信贷损失准备金占总贷款1.21%，占不良贷款484%，未使用贷款承诺的信贷损失准备金总额为430万美元，较3月31日增加50万美元 [25] 资本 - 截至2024年6月30日，公司超过巴塞尔协议III所有监管资本要求，有形普通股权益与有形资产比率从3月31日的8.40%增至8.74%，有形账面价值每股较3月31日增加0.45美元至13.64美元 [26] - 2024年第二季度，公司根据股票回购计划回购53522股普通股，加权平均价格为18.74美元，董事会授权回购至多1500万美元普通股，截至6月30日，剩余1060万美元 [27] 公司概况 - HBT Financial总部位于伊利诺伊州布卢明顿，是Heartland Bank and Trust Company的控股公司，银行业务可追溯到1920年，通过66家全服务分行向伊利诺伊州和爱荷华州东部消费者、企业和市政实体提供全面金融产品和服务，截至2024年6月30日，总资产50亿美元，总贷款34亿美元，总存款43亿美元 [28] 非GAAP财务指标 - 新闻中部分财务指标为非GAAP指标，包括税等效基础净利息收入、税等效基础净息差、税等效基础效率比率等，管理层使用这些指标分析业绩和决策，认为是银行业标准做法，有助于同行比较，但不应替代GAAP结果，也不一定与其他公司非GAAP指标可比 [29]