文章核心观点 - 美国股市过去十年波动大，受经济数据、地缘政治和技术进步等因素影响，长期投资者应选择有可持续竞争优势的股票，推荐Palantir、Oracle和Confluent三只股票 [2][3] 各公司情况 Palantir - 数据挖掘和人工智能专家，能处理大量非结构化复杂数据，为政府和企业提供见解 [4] - 历史上是政府机构主要技术供应商，近期美国商业业务因新产品人工智能平台（AIP）而增长，2024财年第一季度美国商业收入同比增长40%至1.5亿美元，客户数量同比增长69%至262家 [5] - AIP是主要增长催化剂，能处理客户杂乱非结构化数据，是竞争优势，因竞争对手通常只能处理“适合人工智能”的数据 [6] - 到2025年全球数据创建预计超180泽字节，很多政府机构和公司能从其产品中受益，是值得买入的股票 [7] Oracle - 数据库专家，云业务尤其是Oracle Cloud Infrastructure（OCI）增长强劲，受人工智能优化数据中心基础设施需求推动，被Piper Sandler列入“最高信心想法” [8] - 云基础设施在运行复杂人工智能和机器学习工作负载方面比竞争对手更快、更具成本效益、更自主和安全，正建设不同规模数据中心以应对人工智能工作负载，受益于企业从本地基础设施向云迁移趋势 [9] - 2024财年末（2024年3月31日）Oracle Cloud Services剩余履约义务（订单积压）同比增长44%至980亿美元，管理层预计2025财年云基础设施服务收入同比增长超50%，公司2025财年营收将实现两位数增长，市盈率仅17.78倍，是划算投资 [10] Confluent - 数据流式处理平台公司，2024财年第二季度（截至2024年6月30日）营收和盈利超预期，但大型数字原生客户服务消费模式波动增加，6月客户关注控制短期云成本，影响新用例拓展 [11] - 2024财年第二季度财报发布后股价暴跌超25%，但回调可能过度，是实时分析和处理数据流领先企业，其数据流式处理平台已用于生成式人工智能应用 [12] - 已基本完成向以消费为导向商业模式转型，为数据平台增加新功能，第二季度新增320个客户，总客户数达约5440家，是过去两年最大环比增长，使用云版本和平台版本数据流式处理产品的客户粘性更高、净留存率更高 [13] - 股票可能波动大，但鉴于其增长催化剂和在人工智能革命中的重要作用，可考虑少量投资 [14]