文章核心观点 - 尽管人工智能交易引发怀疑，但Palantir和Arm Holdings等公司用强劲季度财报打破纪录、证明需求旺盛，缓解市场担忧，两只股票仍是人工智能领域优质选择 [1][6][7] Arm Holdings情况 公司业务 - 设计、开发和授权高性能、低成本、节能的CPU产品及相关技术，全球领先半导体公司和原始设备制造商依赖其技术开发产品 [2] 业绩表现 - 上市后季度财报反映持续需求压力，不断打破先前纪录，本财年盈利前景乐观，Zacks共识每股收益预期较去年提高15% [2] - 最新积极业绩由创纪录的版税收入推动，基于Armv9技术的芯片收入在该时期版税收入中占比约25%，高于前一时期的约20%和再前一时期的15% [3] 估值与增长预期 - 估值较高，反映投资者高增长预期 本财年（FY25）预计每股收益增长22%、销售额增长23%，FY26预计每股收益额外增长32%、销售额增长23.4% [3] Palantir情况 公司业务 - 开发软件，帮助组织有效整合数据、决策和运营 [4] 业绩表现 - 最新季度财报超盈利和营收预期，GAAP每股收益创纪录，营收同比增长27%，调整后每股收益攀升200% [4] - 股价年初至今上涨90%，当前盈利前景支持进一步上涨，股票获Zacks排名2（买入） [4] 市场需求 - 平台吸引力高，客户数量同比增长41%，期间达成超27笔价值1000万美元的交易，反映需求不断增加 [5] - 美国商业销售表现亮眼，同比增长55%，客户数量增加83% 分析师根据强劲财报和指引上调调整今年销售预期至28亿美元，预计增长21% [5]