美联储政策转向 - 美联储主席Jerome Powell表示政策调整时机已到，暗示下个月可能开始降息，这一政策转向受到投资者欢迎，因为低利率将降低企业和消费者的借贷成本，从而提振经济 [3] - 美国劳工统计局最新数据显示，7月消费者价格指数（CPI）同比上涨2.9%，环比上涨0.2%，为2021年初以来的最低水平，核心CPI同比上涨3.2%，环比上涨0.2%，显示通胀压力有所缓解 [3] AI相关公司表现 - 芯片设计公司Arm Holdings股价上涨4.7%，芯片制造商Nvidia上涨4%，半导体代工厂台积电（TSMC）上涨2.6%，半导体巨头博通（Broadcom）上涨2.1% [1] - Evercore ISI维持对Nvidia的“买入”评级，并将其目标价上调至150美元，较周四收盘价有21%的潜在涨幅，分析师预计Nvidia下周将公布强劲财报 [5] AI行业前景 - Nvidia、Arm Holdings、台积电和博通均处于AI技术应用的前沿，Nvidia提供AI系统所需的GPU，Arm Holdings为Nvidia处理器提供下一代CPU核心，台积电是全球最大的代工厂，生产许多尖端AI芯片，博通则为数据中心和云计算提供处理器 [5] - AI技术自去年初以来备受关注，大型数据中心和云基础设施提供商已为需求激增做好准备，但小型企业因经济不确定性而犹豫不决，美联储的政策转向可能推动更多企业在AI领域增加支出 [6] 公司估值 - Arm Holdings、Nvidia、博通和台积电的远期市盈率分别为87倍、47倍、35倍和26倍，显示出市场对这些AI相关公司的高预期 [6] - Nvidia作为AI领域的代表公司，已连续四个季度实现三位数增长，Arm Holdings也连续四个季度创下纪录，博通和台积电估值相对较低，但也将从AI加速应用中受益 [7]