文章核心观点 - 安波福凭借智能架构在市场中获得竞争优势，有望受益于互联汽车市场，但频繁收购增加成本，2024年第二季度业绩喜忧参半 [1] 公司发展优势 - 受益于互联汽车市场，安全需求推动驾驶员辅助系统市场发展，个性化等需求增加车内布线需求，公司有望利用汽车行业电气化、互联化和自动化趋势 [2] - 以“智能架构”为竞争优势，可减少汽车布线需求，提高燃油效率并增加功能，有助于获取更大市场份额 [3] - 2023年收购Hohle Ltd.，加强信号与电源解决方案业务；2022年收购Wind River和Intercable Automotive Solutions，分别拓展汽车软件解决方案市场和巩固车辆架构系统全球领先地位 [3] - 定期收购产生成本协同效应，提高合并后公司效率 [4] 公司面临挑战 - 持续进行有机和无机增长投资，成本不断上升，且陷入法律事务 [4] - 投资需数年才能产生收益，在需求疲软环境下时间可能更长 [4] 公司业绩情况 - 2024年第二季度调整后每股收益1.58美元，超Zacks共识预期15.3%，同比增长26.4% [1] - 2024年第二季度营收51亿美元，低于Zacks共识预期5.1%，同比下降2.9% [1] 公司评级情况 - 目前Zacks评级为3（持有） [5] 行业相关股票 - Lightspeed POS目前Zacks评级为1（强力买入），长期盈利增长预期为33.4%，过去四个季度平均盈利惊喜为188.3% [5] - Jamf目前Zacks评级为2（买入），长期盈利增长预期为57%，过去四个季度平均盈利惊喜为15.7% [5]