公司核心观点 - Progress Software（PRGS）2024财年第三季度非GAAP每股收益1.26美元超预期且同比增长16.7% 非GAAP营收1.79亿美元超预期且同比增长2% 预计强劲业绩和上调指引将助力股价短期内回升 [1][2] 公司财务业绩 - 第三季度非GAAP每股收益1.26美元 超Zacks共识预期10.53% 同比增长16.7% [1] - 非GAAP营收1.79亿美元 超共识预期1.67% 按实际和固定汇率计算同比增长2% 得益于多款产品需求超预期 [1] - 固定汇率基础上 年化经常性收入5.82亿美元 同比持平 受OpenEdge强劲贡献和99%净留存率支撑 [2] - 软件许可收入5790万美元 同比增长14.5% 维护和服务收入1.208亿美元 同比下降2.9% [3] - 销售和营销费用占营收百分比从去年同期水平收缩130个基点至20.8% [3] - 产品开发费用占营收百分比扩大50个基点至19.4% [3] - 一般及行政费用占营收百分比从去年同期水平下降40个基点至11.5% [4] - 非GAAP运营利润率41.5% 同比收缩260个基点 [4] 公司资产负债表 - 截至2024年8月31日 现金及现金等价物2.327亿美元 高于5月31日的1.904亿美元 总债务5.77亿美元 为过去12个月调整后EBITDA的2倍 [5] - 调整后自由现金流5752万美元 低于上一季度的6007万美元 [5] - 本财年第三季度末 公司当前股票回购授权下剩余1.07亿美元 [5] 公司收购动态 - 公司宣布以8.75亿美元现金收购Cloud Software Group旗下业务部门ShareFile ShareFile专注于SaaS原生、人工智能驱动、以文档为中心的协作解决方案 [6] 公司展望 - 2024财年第四季度 预计非GAAP营收2.07 - 2.17亿美元 非GAAP每股收益1.15 - 1.25美元 [7] - 2024财年 预计非GAAP营收7.45 - 7.55亿美元 非GAAP运营利润率39% 非GAAP每股收益4.75 - 4.85美元 高于此前指引 调整后自由现金流1.95 - 2.05亿美元 [7][8] 公司评级及相关股票 - Progress当前Zacks排名为3（持有） [9] - 音频眼（AEYE）、阿斯彭技术（AZPN）和獾牌仪表（BMI）是更优评级的科技股 音频眼和阿斯彭技术当前Zacks排名为1（强力买入） 獾牌仪表Zacks排名为2（买入） [9] - 音频眼年初至今股价飙升335% 长期盈利增长率预计为25% 阿斯彭技术年初至今股价上涨6% 长期盈利增长率预计为13.12% 獾牌仪表年初至今股价上涨41.6% 长期盈利增长率预计为17.91% [10]