公司融资计划 - 公司TeraWulf拟在私人配售中发行本金总额3.5亿美元2030年到期的可转换优先票据 若市场条件和其他因素允许 [1] - 公司还可能授予初始购买者在13天内额外购买最多7500万美元可转换优先票据的选择权 但发售受市场和其他条件限制 无法保证发售是否完成以及何时以何种条款完成 [2] - 公司打算将发售净收益用于支付上限赎回交易成本 回购公司普通股以及用于一般公司用途 [2] 可转换优先票据详情 - 可转换优先票据为公司无担保高级债务 自2025年5月1日起每年5月1日和11月1日按利率支付利息 2030年2月1日到期 除非提前回购赎回或转换 [3] - 2029年11月1日之前 可转换优先票据仅在满足特定条件和特定期间才可转换 之后可在到期日前第二个预定交易日收盘前随时转换 [3] - 可转换优先票据转换时 将按公司选择以现金支付要转换的票据本金总额 对于超出部分以现金股票或现金和股票组合支付 初始转换率利率和其他条款将在定价时确定 [4] 上限赎回交易相关 - 公司预计在可转换优先票据定价时与初始购买者和/或其他金融机构进行私下协商的上限赎回交易 [5] - 若初始购买者行使购买额外可转换优先票据的选择权 公司将使用部分额外票据销售净收益进行额外上限赎回交易 [5] - 上限赎回交易通常会减少可转换优先票据转换时对普通股的潜在稀释和/或抵消公司需支付的超出转换票据本金的现金支付 但有上限限制 [5] 对股价和票据价格的影响 - 公司预计在建立上限赎回交易初始对冲时 对手方或其关联方将购买普通股和/或进行相关衍生交易 这可能影响当时普通股或可转换优先票据的市场价格 [6] - 对手方或其关联方可能在可转换优先票据定价后到期前修改对冲头寸 这也可能影响普通股或可转换优先票据的市场价格 进而影响持有者转换能力和转换时收到的对价金额和价值 [6] 普通股回购 - 公司预计在可转换优先票据定价时从购买者手中回购普通股 回购价格为定价日普通股收盘价 [7] 证券注册与发售限制 - 可转换优先票据和转换后可能发行的普通股未在证券法或其他司法管辖区证券法下注册 未注册或无豁免情况下不得在美国发售或出售 仅面向合格机构买家发售 [8] 公司概况 - 公司开发拥有和运营美国环境可持续的下一代数据中心基础设施 主要用于比特币挖掘和高性能计算 由经验丰富的能源企业家团队领导 [9] - 公司拥有并运营位于纽约西部退役煤厂旧址的Lake Mariner设施 目前主要通过比特币挖掘产生收入 利用零碳能源如核能和水电 [9] - 公司致力于符合其业务目标的环境社会和治理原则 旨在提供行业领先的挖掘和数据中心运营经济效益 [9]