文章核心观点 - 公司将于10月28日公布2024年第三季度财报，预计业绩增长且可能超预期，虽面临宏观经济、成本和竞争等风险，但长期仍具投资价值，同时还推荐了其他可能业绩超预期的股票 [1][2][10] 公司财报预期 - 2024年第三季度收益共识估计为每股1.44美元，较去年实际增长14.3%，过去60天未变 [1] - 2024年第三季度收入共识估计为11.8亿美元，较去年实际增长15.7% [1] - 预计第三季度收入在11.65 - 11.95亿美元区间，去年同期为10.23亿美元 [5] - 预计第三季度非GAAP每股收益在1.39 - 1.49美元之间，去年同期为1.26美元 [5] - 预计第三季度非GAAP运营利润率在40.7% - 42.3%之间 [5] 收益惊喜历史与预测 - 过去四个季度公司收益均超Zacks共识估计，平均超3.7% [1] - 模型预测此次收益将超预期，公司目前Zacks排名2且收益ESP为+0.69% [2] 影响Q3业绩因素 - 多领域设计活动因AI等趋势活跃，客户增加AI研发预算，公司解决方案需求上升 [3] - 系统设计与分析部门预计收入1.717亿美元，同比增长29.1% [3] - 功能验证部门预计收入3.163亿美元，增长18.9%，新硬件系统推动销售 [4] - 数字IC设计与签核业务预计收入3.091亿美元，同比增长7.9% [4] - 定制IC业务预计收入2.531亿美元，增长12.4%，因Virtuoso Studio需求增加 [5] - IP业务部门预计收入1.322亿美元，增长17.5%，受AI等用例机会推动 [5] 面临风险 - 全球宏观经济和通胀不确定，运营成本上升，电子设计自动化领域竞争激烈，影响定价和利润率 [6] 股价表现与估值 - 今年以来公司股价下跌8.6%，而行业增长13.3%，同期标准普尔500指数上涨21.5%，Zacks计算机与科技板块上涨25.3% [7] - 从估值看，公司远期12个月市盈率为37.12倍，低于过去五年中位数53.66倍，但高于行业的31.92倍 [8] 投资建议 - 公司在电子设计自动化领域优势、解决方案需求增加等利于长短前景，新硬件系统或推动收入，AI应用带来机会，长期投资者可考虑买入 [10] 其他可考虑股票 - 谷歌（GOOGL）收益ESP为+0.45%，Zacks排名2，10月29日公布财报，预计每股收益1.83美元、收入728.3亿美元，过去一年股价上涨29.6% [11] - 卡骆驰（CROX）收益ESP为+0.97%，Zacks排名2，10月29日公布财报，预计每股收益3.11美元、收入10.5亿美元，过去一年股价上涨50% [11] - 万事达（V）收益ESP为+0.14%，Zacks排名3，10月29日公布财报，预计每股收益2.58美元、收入94.9亿美元，过去一年股价上涨19.8% [12]