文章核心观点 - 2024年第三季度Keurig Dr Pepper Inc.（KDP）每股收益符合Zacks共识预期但销售额未达预期 ，营收和利润同比均有改善 ，公司有望实现全年展望并在战略议程上取得进展 [1] 季度业绩 - 净销售额38.9亿美元同比增长2.3% ，但未达Zacks共识预期的39.2亿美元 ，按固定汇率计算净销售额增长3.1% [2] - 调整后每股收益51美分同比增长6.3% ，与Zacks共识预期一致 ，利润增长受调整后营业收入增长和股份数量减少推动 ，部分被利息费用增加抵消 [1] - 调整后毛利润同比增长2.5%至21.8亿美元 ，调整后毛利率扩大20个基点至56% [3] - 调整后营业收入同比增长7.5%至10.5亿美元 ，调整后营业利润率同比扩大110个基点至27% [3] 业务板块详情 - 美国茶饮料业务销售额23.9亿美元同比增长5.3% ，净价格实现增长1.3% ，销量/组合增长4% [4] - 美国咖啡业务销售额9.76亿美元同比下降3.6% ，销量/组合增长2.7% ，但净价格实现不利下降6.3% ，K杯出货量略有下降 ，咖啡机出货量同比增长3.3% [5] - 国际业务销售额5.25亿美元同比增长0.4% ，按固定汇率计算净销售额增长6.5% ，受益于净价格实现增长3.4%和销量/组合增长3.1% [5] 财务状况 - 截至2024年9月30日 ，现金及现金等价物5.52亿美元 ，长期债务124亿美元 ，股东权益总额250亿美元 [6] - 2024年前九个月经营活动提供的净现金为14亿美元 ，自由现金流为9.73亿美元 [6] 战略举措 - 公司计划收购GHOST Lifestyle LLC 60%的股份 ，并有权在2028年前购买剩余40%股份 ，以加强在能量饮料市场的地位 [2] 前景展望 - 公司重申2024财年指引 ，预计2024年按固定汇率计算净销售额实现中个位数增长 ，调整后每股收益实现高个位数增长 [7] 其他推荐股票 - Freshpet（FRPT）是宠物食品公司 ，过去四个季度平均盈利惊喜为132.9% ，目前Zacks排名为1（强力买入） ，当前财年销售额和收益预计分别增长26.2%和202.9% [8] - Vital Farms（VITL）提供牧场养殖产品 ，目前Zacks排名为2（买入） ，当前财年销售额和收益预计分别增长26.3%和88.2% ，过去四个季度平均盈利惊喜为82.5% [8] - Diageo（DEO）从事烈酒、葡萄酒和啤酒的生产和分销 ，Zacks排名为2 ，当前财年每股收益预计增长1.2% ，销售额预计同比下降5.2% [9]