文章核心观点 - 公司将于11月13日盘后公布2024年第三季度财报，虽此次盈利超预期可能性不大，但业务模式良好、客户增长强劲、股价上涨且估值低于行业，是本财报季金融科技领域的优质投资选择 [1][3][9] 财报信息 - 公司将于11月13日盘后公布2024年第三季度财报 [1] - 该季度盈利共识预期为10美分，同比增长43%；营收共识预期为30亿美元，同比增长40.7%；近期分析师预期无变化 [1] 盈利表现 - 公司过去四个季度中，盈利两次超Zacks共识预期，一次相符，一次未达预期，平均盈利惊喜为13.9% [2] - 此次盈利超预期可能性不大，因其盈利ESP为0.00%，虽Zacks评级为2（买入），但未满足盈利超预期的条件 [3][4] 客户增长 - 预计该季度营收同比显著改善得益于客户强劲增长，活跃客户共识预期为9000万，同比增长21.6%；低成本运营平台和营收优势有望使该季度利润受益 [5] 股价表现 - 公司股价年初至今飙升91%，过去一个月上涨8.4%，处于上涨阶段；同期SoFi Technologies上涨41.7%，Banco Santander (Brasil) S.A.下跌30% [6] 估值情况 - 公司目前估值低于行业，预期12个月市盈率为26.78倍，远低于行业的43.15倍；过去12个月企业价值与息税折旧摊销前利润比率为23.87倍，远低于行业的56.58倍 [7] 业务模式与前景 - 公司凭借强大品牌、高效成本结构和提升的货币化能力在巴西取得成功，并拓展至拉丁美洲；2024年第二季度营收同比增长65%，调整后净收入飙升214%，全球客户群增加570万至1.05亿；数字化趋势支持其进一步增长，未来有望通过在阿根廷、秘鲁、智利和乌拉圭的地域扩张以及提升现有市场服务实现增长 [8]