行业趋势 - 2024年核能股票受投资者追捧，但市场上合适的投资标的减少，超大规模企业消耗美国公司过剩核能产能，部分公司重启闲置核电站以满足需求 [1] - 新建大型核电站成本高、建设周期长，小型模块化反应堆（SMR）股票热门，但经济可行性存疑，美国尚无运行的SMR [2] - 超大规模企业希望降低数据中心碳排放，能源公司采用天然气与碳封存技术结合的方式，使电力解决方案低碳或碳中和，氢气也将发挥作用 [3] 公司动态 埃克森美孚（Exxon Mobil） - 12月11日宣布用“低碳强度天然气”为数据中心供电，利用碳封存技术捕获和储存超90%二氧化碳 [6] - 拥有全球最大碳捕获和储存网络，在墨西哥湾沿岸有管道和存储基础设施，每年有670万吨碳封存合同 [7][8] - 供电方案采用“孤岛式”，不连接公共电网，可自主控制、减少监管，加快建设和升级 [9] 通用电气维诺瓦（GE Vernova） - 制造天然气设备，天然气涡轮机是主要收入来源，已签署多份为数据中心供电的天然气涡轮机销售合同 [9] - 计划将明年一半研发支出用于SMR和碳捕获等长期机会，未来五年数据中心可能不采用碳捕获，之后将帮助企业整合以实现可持续发展目标 [10] 安特吉（Entergy） - 与Meta签署100亿美元协议，在路易斯安那州建三座天然气厂，为Meta最大数据中心提供近2.3吉瓦电力，氢气可立即占燃料源30%，未来可过渡到100%氢气燃料 [12] - 目前数据中心不连接碳捕获技术，将逐步整合，Meta将资助查尔斯湖天然气厂碳捕获并建设1.5吉瓦太阳能发电设施，目标2028或2029年运营 [13]