文章核心观点 公司公布2024年第四季度未经审计财报 第四季度净利润和多项收入指标较上一季度有所下降 虽采取系列举措但仍面临资产质量和估值风险挑战 同时宣布现金分红计划 [1][2][5] 各部分总结 财务业绩 - 2024年第四季度净利润1530万美元 摊薄后每股收益0.50美元 上一季度净利润2180万美元 摊薄后每股收益0.72美元 [2] - 第四季度拨备前净收入（PPNR）3030万美元 上一季度为3520万美元 [2] - 净利息收入7080万美元 上一季度为7180万美元 主要因一笔贷款转为非应计状态未确认96.5万美元利息收入 [8][9] - 非利息收入410万美元 上一季度为700万美元 主要因掉期手续费收入降低 [8][9] - 非利息支出4450万美元 上一季度为4360万美元 主要因联邦存款保险公司（FDIC）保险费用增加 [8][9] - 信贷损失拨备1210万美元 上一季度为1010万美元 主要为一笔7490万美元商业房地产办公室贷款设立专项准备金 [8][9] 分红计划 - 公司宣布每股0.165美元现金股息 将于2025年2月21日支付给2025年2月7日登记在册的股东 [4] 管理层观点 - 2024年公司经历变革 引入新管理层 加强团队建设 采取措施降低不确定性 但资产质量未达预期 办公物业估值风险仍是关键问题 [5] - 公司成功利用过剩流动性和存款增长 还清10亿美元银行定期融资计划（BTFP）债务 预计2025年上半年资金成本将进一步降低 [6] 第四季度亮点 - 贷款损失准备（ACL）占总贷款比例从1.40%升至1.44% 优质办公物业覆盖率从4.55%降至3.81% [8][9] - 非盈利资产增至2.115亿美元 占总资产比例从1.22%升至1.90% 主要因一笔7490万美元商业房地产办公室贷款转为非应计状态 [8][9] - 次级贷款增至4.26亿美元 关注类贷款降至2.448亿美元 [8][9] - 第四季度年化净冲销率为0.48% 上一季度为0.26% [8][9] - 净息差降至2.29% 上一季度为2.37% 主要因第四季度美联储银行计息存款平均占比增加 [8][9] - 普通股权益比率、有形普通股权益比率和一级普通股资本（风险加权资产）比率分别为11.02%、11.02%和14.63% [8][9] - 季度末估计受保存款总额为70亿美元 占存款比例从74.5%升至76.4% [8][9] - 资产负债表内流动性和可用额度为46亿美元 与9月30日持平 [8][9] 贷款与融资 - 截至2024年12月31日 总贷款为79亿美元 较上季度末下降0.4% 主要因创收型商业房地产贷款减少 部分被工商业贷款和在建商业及住宅项目资金增加抵消 [10] - 截至2024年12月31日 非业主自用办公物业担保的创收型商业房地产贷款占总贷款组合比例从10.8%升至10.9% [10] 资产质量 - 非盈利资产增至2.115亿美元 占总资产比例从1.22%升至1.90% 主要因一笔7490万美元商业房地产办公室贷款转为非应计状态 [8][9][15] - 30 - 89天逾期贷款从5630万美元降至2680万美元 [15] 资本状况 - 股东权益增至12亿美元 较上季度末增长0.1% 主要因留存收益增加 可供出售证券估值下降部分抵消 [15] - 每股账面价值和有形每股账面价值分别为40.60美元和40.59美元 较上季度末下降0.02% [15] 会议安排 - 公司将于2025年1月23日上午10点（东部时间）举行电话会议 讨论2024年第四季度财务业绩 [14]