Kris Pederson and Ted Wilm bring business acumen, banking board experience and financial expertise to EagleBankBETHESDA, Md., Sept. 08, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Eagle Bancorp, Inc., (the “Company”) (NASDAQ: EGBN), the Bethesda-based holding company for EagleBank, one of the largest community banks in the Washington D.C. area, today announced the appointments of Kris Pederson and Ted Wilm as independent members of its Board of Directors (the “Board”) and to the Board of Directors of Eagle Bancorp, Inc., its ...

收入和利润（同比环比） - 2025年第二季度净利息收入为6777.6万美元，同比下降357.7万美元[215] - 2025年上半年净利息收入为1.33425亿美元，同比下降1262.6万美元[215] - 2025年第二季度净利息收入为6780万美元，较2024年同期的7140万美元下降5%[222] - 2025年上半年净利息收入从1.461亿美元降至1.334亿美元，降幅9%[224] - 公司2025年上半年净利息收入为13.34亿美元，较2024年同期的14.61亿美元下降8.7%[233] - 2025年第二季度非利息收入总额为641.4万美元，较2024年同期的533.2万美元增长108.2万美元，主要受新BOLI投资2亿美元推动[246][247] - 2025年上半年非利息收入总额为1462.1万美元，较2024年同期的892.1万美元增长570万美元，主要受BOLI投资2亿美元推动，部分被190万美元证券出售亏损抵消[246][247] 成本和费用（同比环比） - 2025年第二季度信贷损失准备金为1.38159亿美元，同比增加1.292亿美元[215] - 2025年上半年信贷损失准备金为1.64414亿美元，同比增加1.2028亿美元[215] - 公司2025年上半年信贷损失准备金为1.645亿美元，较2024年同期的4410万美元增长273%[239] - 公司2025年第二季度信贷损失准备金为1.382亿美元，净冲销8390万美元，较2024年同期分别增长1453%和3548%[238] - 2025年第二季度非利息支出总额为4347万美元，较2024年同期的1.4649亿美元下降70%，主要因2024年计提1.042亿美元商誉减值[249] - 2025年上半年非利息支出总额为8892.1万美元，较2024年同期的1.8649亿美元下降52%，主要因2024年商誉减值1.042亿美元[249] 净息差和收益率 - 2025年第二季度净息差为2.37%，同比下降3个基点[219] - 2025年上半年净息差为2.33%，同比下降9个基点[219] - 2025年第二季度净息差下降3个基点至2.37%，主要受存款成本下降和贷款收益率下降影响[223] - 公司2025年上半年总生息资产平均收益率为5.34%，较2024年同期的5.71%下降37个基点[233] - 公司2025年上半年资金成本为3.26%，较2024年同期的3.60%下降34个基点[233] - 公司2025年上半年净利差为2.33%，较2024年同期的2.42%下降9个基点[233] - 2025年第二季度计息负债成本下降44个基点至3.17%，生息资产收益率下降42个基点至5.29%[223] 贷款和存款表现 - 2025年上半年贷款占平均收益资产的69%，较2024年同期的66%有所上升[217] - 2025年上半年平均贷款减少5800万美元，降幅1%[217] - 2025年上半年平均贷款余额从2024年同期的80亿美元降至79亿美元，收益率从6.93%降至6.38%[226] - 2025年上半年平均付息存款从73亿美元增至82亿美元，但平均存款利率从4.30%降至3.86%[224] - 2025年上半年其他短期借款余额从17亿美元大幅降至4.46亿美元[224] - 2025年第二季度平均非计息活期存款从20.5亿美元降至19.1亿美元[227] - 公司2025年上半年贷款平均余额为79.38亿美元，平均收益率为6.38%，较2024年同期下降55个基点[233] - 存款总额从2024年12月31日的91.31亿美元微降至2025年6月30日的91.20亿美元，其中定期存款增长6.486亿美元（占比从31%升至37%），抵消了交易账户和储蓄/货币市场账户的减少[308] 资产和负债变化 - 截至2025年6月30日总资产为106亿美元，较2024年底的111亿美元下降5%，主要因银行短期投资减少3.798亿美元[254] - 截至2025年6月30日贷款投资组合为77亿美元，较2024年底的79亿美元下降2.7%[255][263] - 投资证券净额从2024年底的23亿美元降至2025年6月底的22亿美元，降幅8%[256] - 2025年6月底存款总额为91.2亿美元，较2024年底的91.3亿美元微降0.1%[257] - 截至2025年6月30日，公司贷款总额为77.22亿美元，较2024年12月31日的79.35亿美元下降2.7%[265] - 存款组合期限从2024年12月31日的11个月增至2025年6月30日的16个月，存款总额减少1150万美元，贷款总额减少2.132亿美元[356] 信贷风险和准备金 - 信用损失准备金（ACL）从2024年12月的1.144亿美元增至2025年6月的1.838亿美元，占贷款总额比例从1.44%升至2.38%[277] - 公司2025年6月30日的信贷损失准备金（ACL）为1.838亿美元，较2024年12月31日的1.144亿美元增长60.7%[285][286] - 2025年上半年净核销额达9510万美元，年化净核销率占平均贷款余额的2.40%，显著高于2024年同期的0.59%[285] - 非应计贷款总额从2024年底的2.087亿美元增至2025年6月底的2.264亿美元，占贷款总额比例从2.63%升至2.93%，主要受办公楼和土地类贷款拖累[289][301] - 公司2025年6月30日的信贷损失准备金覆盖率为81%，较2024年底的55%显著提升[301] - 商业地产贷款（income producing - CRE）占信贷损失准备金的比例从2024年底的48%升至2025年6月底的51%[286] - 公司对办公楼贷款的准备金覆盖率从2024年底的3.81%大幅提升至2025年6月底的11.54%[282] 商业地产贷款集中度 - 2025年6月底商业房地产贷款占贷款组合的83%，其中非自用商业地产占64%[264] - 商业地产贷款占贷款组合的81.2%（63亿美元），其中办公楼贷款占10.6%（8.198亿美元）[267] - 办公楼贷款中37.8%位于马里兰郊区，34.6%位于北弗吉尼亚，12.7%位于华盛顿特区中央商务区[268] - 收入型商业地产贷款中，办公楼贷款占8.212亿美元（34%位于华盛顿特区），多户住宅贷款占8.364亿美元[270][274] - 被批评或分类的办公楼贷款本金从2024年12月的2.87亿美元降至2025年6月的2.703亿美元[270] - 公司正探索优化资产负债表以降低商业地产贷款集中度，特别是办公楼贷款的短期估值风险[271] 资本和流动性 - 2025年6月底普通股一级资本充足率为14.01%，较2024年底的14.63%下降[261] - 2025年第二季度总股东权益从2024年底的12.3亿美元下降至11.9亿美元，降幅3%[220] - 普通股占总资产比率从2024年12月31日的11.02%上升至2025年6月30日的11.18%[220] - 截至2025年6月30日，公司主要流动性来源为15亿美元，次要流动性来源为47亿美元，总流动性来源达62亿美元[333] - 2025年第二季度公司CET1资本充足率为14.01%，远超监管要求的7%最低标准[347] - 2025年6月30日公司杠杆率为10.63%，显著高于5%的"资本充足"监管要求[347] - 公司有形普通股权益比率为11.18%，截至2025年6月30日[377] 利率风险和管理 - 利率风险模型显示，利率上升环境下净息差小幅扩张，利率下降环境下净息差小幅压缩[359] - 利率冲击测试显示，利率上升400个基点时12个月净利息收入增长13.3%，利率下降400个基点时减少17.7%[368] - 公司贷款组合中浮动和可调利率贷款占比从2024年12月31日的61.9%增至2025年6月30日的65.6%[350] - 公司拥有29亿美元的浮动和可调利率贷款组合，加权平均利率为7.20%，较2024年12月31日下降4个基点[361] - 利率冲击测试模型假设收益率曲线平行移动±100/200/300/400基点，下限为零利率[363] - 存款利率与市场利率变动相关性建模为100%，与2024年12月假设一致[364] 投资组合和证券 - 投资证券占平均收益资产的19.1%，低于2024年同期的20.6%[218] - 公司投资组合的久期从4.2年缩短至4.1年，账面价值减少1.795亿美元（降幅7.6%）[351][353] - 投资组合中MBS占比从62%升至65%，美国机构投资占比从25%降至24%[352] - 截至2025年6月30日，市政证券占总投资的比例为5.7%，较2024年12月31日的5.5%有所上升[352] - 抵押贷款支持证券(MBS)占比从2024年底的62%增至2025年6月的65%[352] - 可供出售证券组合的税前未实现净亏损从2024年12月31日的1.415亿美元降至2025年6月30日的1.007亿美元，占投资组合账面价值的7.92%[357]

公司财报电话会议开场 - 公司举行2025年第二季度财报电话会议 由首席财务官Eric Newell主持[1] - 参会人员包括公司高管团队及来自Piper Sandler KBW等机构的研究分析师[1] 前瞻性声明说明 - 公司强调电话会议中的部分陈述属于前瞻性声明 受市场不确定性影响 实际结果可能与声明存在差异[2] - 相关风险因素已在2024年报 2025年一季度10-Q报表及8-K报告中披露[3] 财务信息披露 - 本次会议将包含非GAAP财务指标 相关细节已发布于投资者关系网站[4]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度净亏损6980万美元，合每股2.3美元，上一季度净利润170万美元，合摊薄后每股0.6美元 [17] - 一级杠杆率下降48个基点至10.63%，普通股一级资本比率下降60个基点至14.01%，有形普通股权益比率上升18个基点至11.18% [18] - 每股账面价值减少1.96美元至39.03美元 [18] - 信贷损失准备金增至1.83亿美元，占总贷款的2.38%，较上一季度增加75个基点 [11] - 非利息收入从上个季度的820万美元降至640万美元 [22] - 非利息支出较上一季度减少200万美元至4350万美元 [23] - 2025年全年平均盈利资产增长预期调整，平均贷款增长预期从2% - 5%调整为持平，平均存款增长指引从1% - 4%提高到6%，年度税率调整为37% - 47% [24][25] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第二季度超过三分之二的贷款发放为商业和工业（C&I）贷款，C&I团队推动贷款增长 [22] - 核心存款增长，降低了对批发资金的依赖，平均存款自2024年第二季度以来增长了10亿美元 [19] - 数字渠道存款增长成功，约4.4%的利率吸收存款，部分去年5%利率的存款本季度到期续存，有利于第三、四季度存款成本 [42] 各个市场数据和关键指标变化 - 第二季度末不良贷款为2.264亿美元，较上季度净增2600万美元 [12] - 不良资产占总资产的2.16%，较上季度增加37个基点 [13] - 第二季度净冲销总计8390万美元 [13] - 6月30日30 - 89天逾期贷款为3470万美元，低于3月31日的8300万美元 [13] - 6月30日受批评和分类贷款总计8.754亿美元，高于之前的7.749亿美元 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 对有问题的办公贷款采取积极主动的解决策略，进行贷款重组、出售等操作，目标是在2026年第一季度恢复更正常的拨备环境 [5][16] - 继续扩大C&I贷款业务，推动贷款组合多元化 [22] - 加强关系型存款业务，降低对批发资金的依赖 [6] - 评估近期减少或暂停股息，以保留灵活性，待收益正常化后重新评估资本回报形式 [26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 认为办公行业的变化是长期和结构性的，本季度业绩受信贷准备金增加和贷款解决工作影响，但银行财务状况仍稳健 [5][17] - 预计第三季度情况将好于第二季度，有望在2026年第一季度恢复更正常的拨备环境 [16] 其他重要信息 - 本季度拨备1.38亿美元用于信贷损失，其中4540万美元与办公贷款叠加准备金增加有关，1110万美元与个别评估贷款有关，近7000万美元与待售或预期出售贷款的退出策略有关 [10][11] - 出售资产的加权平均折扣约为40% [64] 问答环节所有提问和回答 问题1: 就潜在损失拨备而言处于什么阶段，本季度行动对办公投资组合和其他领域的展望范围如何 - 认为下季度净冲销与本季度相似，由于准备金行动和拨备，对损益表影响不会更严重 [33] - 截至6月30日已冲销1.13亿美元，办公投资组合总准备金为1.095亿美元 [34] - 超过一半的26笔到期贷款已在当前处理数据中体现 [35] 问题2: 本季度不良资产流入量大，是否达到峰值，如何看待处理节奏，分类资产比率是否有监管限制 - 认为未来流入程度不会像本季度这么大 [39] - 会努力降低受批评和分类贷款规模，预计下半年和2026年该组合总量将下降 [40] - 基于目前信息，认为已接近峰值 [41] 问题3: 短期内存款成本走向，当前存款成本情况 - 上半年各业务线存款增长成功，数字渠道存款更具价格敏感性，利率约4.4%，去年部分5%利率存款本季度到期续存，对第三季度存款成本有积极影响 [42] - 预计下半年和2026年C&I关系存款将继续增长，有助于降低资金成本 [43] 问题4: 新增多户住宅项目进入受批评和分类名单情况，是否预示未来损失 - 认为这是个别现象而非系统性问题，多户住宅租金在增长，空置率优于全国平均水平 [48][49] - 华盛顿特区多户住宅估值风险低于办公子市场 [50] 问题5: 华盛顿特区与其他城市在驱逐租户流程上的差异 - 华盛顿特区有更严格要求，目前每单位坏账约2200美元，高于全国平均的800美元，相关问题正在解决中 [51] 问题6: 未来几个季度联邦存款保险公司（FDIC）保险费变化情况 - 2025年剩余时间按第一季度约900万美元的季度运行率计算，随着信用状况改善，FDIC保险费降低将大幅减少开支 [54] 问题7: C&I业务中承诺进展是否大于资产负债表数字，未来是否有存款流入 - 该业务存在未使用的承诺额度，约60%将因业主自用建设等原因得到资金支持 [59] - 新关系未来会有存款流入 [60] 问题8: 待售资产的定价和折扣情况 - 到目前为止，出售资产的加权平均折扣约为40%，基于原始贷款余额和相关冲销 [64][65] 问题9: 利率下调对更新后的利差指引的影响 - 由于利率风险中性管理，预计美联储利率变动对净利息收入不会有重大影响 [67] 问题10: 是否考虑批量出售贷款以清理问题信贷 - 会根据具体情况评估各种策略，以实现股东利益和投资组合的最优退出，预计2026年拨备费用恢复正常，届时会有一定准备金释放 [70][72][73]

公司财务表现 - Eagle Bancorp在2025财年第二季度营收超预期但调整后每股收益下降 [1] 行业服务内容 - 原油价值洞察提供专注于石油和天然气的投资服务及社区 重点关注现金流及具备真实增长潜力的公司 [1] - 订阅者可使用包含50多只股票模型的账户 获得勘探与生产公司的深入现金流分析 并参与行业实时讨论 [2] 行业推广活动 - 提供两周免费试用 以获取石油和天然气领域的新机会 [3]

公司业绩表现 - 公司季度每股亏损2 3美元 低于市场预期的每股盈利0 4美元 去年同期每股盈利0 67美元 [1] - 季度营收7419万美元 低于市场预期2 46% 去年同期营收7668万美元 [2] - 过去四个季度中 公司有两次超过每股盈利预期 但营收均未达预期 [2] 市场表现与预期 - 公司股价年初至今下跌18% 同期标普500指数上涨7 3% [3] - 当前市场预期下季度每股盈利0 5美元 营收8031万美元 本财年每股盈利1 58美元 营收3 1494亿美元 [7] - 业绩公布前盈利预期修正趋势不利 公司股票被评为强力卖出评级 [6] 行业比较 - 公司所属的东北地区银行业在Zacks行业排名中位列前24% [8] - 同行业公司Valley National预计季度每股盈利0 22美元 同比增长69 2% 营收预期4 9323亿美元 同比增长8 6% [9][10] - Valley National的每股盈利预期在过去30天下调0 7% [9]

财务数据关键指标变化 - 2025年第二季度净利息收入环比增加220万美元，净息差从2.28%升至2.37%[61] - 2025年第二季度信贷损失拨备为1.382亿美元，高于上一季度的2630万美元；净冲销总额为8390万美元，高于第一季度的1120万美元[67] - 非利息收入减少180万美元，主要因调整投资组合产生190万美元损失；非利息支出减少200万美元，与法律、会计和专业费用减少有关[68][69] - 期末存款总额同比增加8.52亿美元[75] - 本季度平均存款增加3.428亿美元，归因于定期存款账户增加；2025年6月30日其他短期借款为5000万美元，较上季度末减少89.8%[84][85] - 创收型办公物业持有量同比下降6800万美元[92] - 2024Q2 - 2025Q2公司平均有形普通股权益的运营回报率分别为7.22%、7.04%、4.94%、0.55%、 - 22.35% [46] - 2024Q2 - 2025Q2公司运营效率比率分别为61.5%、59.5%、58.6%、55.4%、55.2% [48] - 2024Q2 - 2025Q2公司平均资产的运营回报率分别为0.70%、0.66%、0.48%、0.06%、 - 2.33% [49] - 2024Q2 - 2025Q2公司有形普通股权益/有形资产分别为11.18%、11.02%、11.00%、10.86%、10.35% [51] - 2024Q2 - 2025Q2期间，建设C&I（业主自用）贷款金额从8.001亿美元波动至7.719亿美元，占比从13%到16%不等；商业收入型CRE（不包括适用的办公室）占比从42%降至38%[112] - 2024Q2 - 2025Q2期间，拨备信用损失分别为1.38159亿美元、2625.5万美元、1213.2万美元、1009.4万美元、895.9万美元[126] - 2024Q2 - 2025Q2期间，净冲销/平均贷款分别为4.22%、0.57%、0.48%、0.26%、0.11%；信贷损失准备金/持有待售贷款分别为2.38%、1.63%、1.44%、1.40%、1.33%；非优质资产/资产分别为2.16%、1.90%、1.79%、1.22%、0.88%[127][128][130] - 2025年3月31日 - 6月30日，非应计贷款净流入2.22877亿美元，冲销8387.7万美元，转回应计6000万美元，还款3894.9万美元，转移至待售1407.7万美元[141] - 2025年3月31日有形账面价值每股为40.99美元，股息为0.41美元，无形资产为0.09美元，6月30日有形账面价值每股为39.03美元，净收入为 - 2.30美元，基于股票的薪酬/员工股票购买计划为 - 0.165美元[183] - 2025年Q2有形普通股权益为11.85058亿美元，有形普通股权益比率为11.18%[195] - 2025年Q2公司总资为10.601322亿美元，账面价值为每股39.03美元[195] - 2025年Q2公司净亏损6.9775亿美元[195] - 2024 Q2 - 2025 Q2平均普通股股东权益分别为1263637千美元、1201477千美元、1230573千美元、1242805千美元、1252252千美元[197] - 2024 Q2 - 2025 Q2平均有形普通股权益回报率分别为-28.96%、7.22%、4.94%、0.55%、-22.35%[197] - 2024 Q2 - 2025 Q2平均资产回报率分别为-2.73%、0.70%、0.48%、0.06%、-2.33%[197] - 2024 Q2 - 2025 Q2平均普通股权益回报率分别为-26.67%、7.22%、4.94%、0.55%、-22.35%[197] - 2024 Q2 - 2025 Q2运营效率比率分别为55.2%、55.4%、59.5%、61.5%、58.6%[200] - 2024 Q2 - 2025 Q2净利息收入分别为71353千美元、71843千美元、70794千美元、65649千美元、67776千美元[200] - 2024 Q2 - 2025 Q2非利息收入分别为5332千美元、6951千美元、4067千美元、8207千美元、6414千美元[200] - 2024 Q2 - 2025 Q2运营收入分别为76685千美元、78794千美元、74861千美元、73856千美元、74190千美元[200] - 2024 Q2 - 2025 Q2非利息费用分别为146491千美元、43614千美元、44532千美元、45451千美元、43470千美元[200] - 2024 Q2 - 2025 Q2 FDIC保险费用分别为5917千美元、7399千美元、9281千美元、8962千美元、8077千美元，变化为-1204千美元[200] 各条业务线表现 - 创收型办公贷款中，2025年到期余额7630万美元，占比9.3%；2026年到期余额3.052亿美元，占比37.2%；2027年到期余额1.71亿美元，占比20.8%；2028年及以后到期余额2.688亿美元，占比32.7%[100] - 执行中的办公物业ACL覆盖率为11.54%，对B级中央商务区办公物业敞口有限[103] - 多户贷款组合总CRE余额为8.364亿美元，贷款数量43笔，平均规模1.95亿美元，中位数规模1.16亿美元，通过贷款占比83%，批评贷款占比17%，非应计贷款占比2%[106] - 截至2025年6月30日，收入型CRE贷款余额为29.48亿美元，占比38%；收入型CRE（办公）贷款余额为8.21亿美元，占比11%；总收入型CRE贷款余额为37.69亿美元，占比49%[118] - 截至2025年6月30日，非应计贷款总额为2.2642亿美元，其中单笔超过1000万美元的非应计贷款中，华盛顿特区办公室贷款余额3948.9万美元，占比17.4%等[137] - 特别关注贷款33笔，余额173,311美元，占比62%；次级贷款131笔，余额702,128美元，占比72%[146] - 一笔位于华盛顿特区的办公用途特别关注贷款，金额33,200,000美元，LTV为86%，债务服务覆盖率为2.66[146] - 一笔位于蒙哥马利的办公用途次级贷款，金额86,860,000美元，LTV为55%，债务服务覆盖率为1.19[146] - 前25大贷款余额总计1,608,612,000美元，占总贷款的20.8%，加权平均利率为6.63%[149] - 一笔位于蒙哥马利的公寓建设贷款，余额88,125,000美元，占总贷款1.1%，LTV为58%，利率7.43%[149] - 一笔位于劳登的数据中心建设贷款，余额68,758,000美元，占总贷款0.9%，LTV为11%，利率7.32%[149] - 华盛顿特区办公室贷款总余额为2.303亿美元，12笔贷款中11笔收入型商业房地产贷款余额为2.267亿美元，1笔收入型建设商业房地产贷款余额为360万美元，中位数规模为1.25亿美元，平均规模为1.92亿美元[161][164] - 多户家庭贷款组合有85笔贷款，未偿余额为18亿美元，中位数规模为7500万美元，平均规模为2.11亿美元，71笔风险评级为合格的贷款余额为16亿美元，11笔次级贷款余额为1.614亿美元，3笔特别提及贷款余额为4890万美元[166] - 商业房地产建设投资组合总未偿余额为11.4亿美元，73笔风险评级为合格的贷款余额为10.953亿美元，10笔有不良风险评级的贷款余额为4290万美元[169][170] - 投资组合中可供出售证券占比57%，收益率为1.78%，期限为3.7年；持有至到期证券占比43%，收益率为2.05%，期限为6.3年[175] - 截至2025年6月30日，投资组合中机构CMBS占比7%，市政债券占比6%，机构MBS占比57%，公司债券占比6%，美国国债占比0%，机构债券占比24%[177] - 2025年剩余时间现金流预计仅本金为2.16亿美元，证券总额较2025年3月31日减少6600万美元，有14.3亿美元无抵押证券可用于质押，本季度出售3000万美元面值收益率为0.95%的证券并以5.33%的收益率进行再投资[178] 各地区表现 - 公司在华盛顿特区地铁区域存款排名第3，针对资产少于1000亿美元的银行[14] - 贷款组合中华盛顿特区办公室贷款占比30.2%，郊区华盛顿贷款占比49.4%，其他马里兰州贷款占比6.8%，其他弗吉尼亚州贷款占比5.0%，其他美国地区贷款占比8.5%[187] - 华盛顿特区办公室贷款中，中央商务区3笔贷款总未偿余额为1.046亿美元[163] - 华盛顿特区产生收入的CRE贷款为12.753亿美元，占比16.5%[189] - 郊区华盛顿产生收入的CRE贷款为18.877亿美元，占比24.4%[189] - 其他马里兰州产生收入的CRE贷款为2.39亿美元，占比3.1%[189] - 其他弗吉尼亚州产生收入的CRE贷款为2.521亿美元，占比3.3%[189] - 其他美国地区产生收入的CRE贷款为1.148亿美元，占比1.5%[189] 管理层讨论和指引 - 公司寻求增加和深化关系存款，减少高成本批发和非核心资金[37] - 公司持续评估降低CRE集中度的策略，通过交叉销售增加手续费收入[37] - 2025年展望：平均存款预计增长4 - 6%，平均贷款预计持平，平均盈利资产预计减少5 - 7%；净息差预计在2.35% - 2.50%，非利息收入预计增长40 - 45%，非利息支出预计增长5.5 - 7.5%，有效税率预计在37 - 47%[73] 其他没有覆盖的重要内容 - 截至2025年6月30日，流通股数量为30364983股[20] - 截至2025年7月22日收盘，市值为6.5亿美元[20] - 每股有形账面价值为39.03美元[20] - 机构持股比例为80%[20] - CET1比率为14.01%，在资产100亿美元及以上的银行控股公司中处于前四分之一[28] - TCE / TA为11.18%[28] - ACL / 总贷款为2.38%，ACL / 执行中办公室贷款为11.54%[28] - 运营非利息支出/平均资产为1.45%[28] - 运营效率比率为58.6%[28] - 公司资本比率高于同行，CET1比率超9%，加上储备金，覆盖水平优于同行[44] - 公司核心一级资本充足率（CET1）为14.0%，与同行5持平，低于同行1的17.0% [39] - 公司超额CET1+ACL/总贷款为8.4%，低于同行1的10.4% [40] - 公司有形普通股权益/有形资产为11.2%，低于同行1的11.9% [42] - 可用流动性48亿美元，覆盖23亿美元无保险存款超200%[81]

文章核心观点 公司公布2025年第二季度未经审计财报，虽净亏损但核心盈利改善，采取措施解决问题贷款和估值压力，认为亏损是风险修复策略必要结果，资本状况仍强并宣布现金股息 [2][4][5][6] 各部分总结 公司概况 - 公司是EagleBank的控股公司，1998年运营，总部位于马里兰州贝塞斯达，在多地有营业点，专注与当地客户建立关系 [14] 财务表现 - **收入情况**：2025年第二季度净亏损6980万美元，合每股2.30美元，上一季度净利润170万美元，合每股摊薄后0.06美元，净利润减少7150万美元主因拨备费用增加1.119亿美元；净利息收入增加210万美元，非利息收入减少180万美元，非利息支出减少200万美元 [2] - **PPNR情况**：第二季度拨备前净收入3070万美元，上一季度2840万美元，反映净息差扩大 [3] - **信用成本情况**：本季度信用成本反映解决贷款组合风险的果断行动，公司认为亏损是风险修复策略必要且有分寸的结果 [5] - **资本状况**：本季度信用损失准备金覆盖率升至贷款总额的2.38%，较上季度提高75个基点；普通股一级资本为14.0%，有形普通股权益比率超10%；公司宣布每股0.165美元现金股息，8月29日支付给8月8日登记在册股东 [6] 关键财务指标 - **资产质量指标**：第二季度末，贷款损失准备率升至2.38%，上季度末1.63%；优质办公物业覆盖率升至11.54%，上季度末5.78%；不良资产增至2.289亿美元，占总资产2.16%，上季度末1.79%；不良贷款流入2.228亿美元，主要源于办公和土地物业；不良贷款和关注类贷款合计8.754亿美元，上季度7.749亿美元；年化季度净冲销率4.22%，上季度0.57% [8][9] - **净息差指标**：第二季度净息差升至2.37%，上季度2.28%，主因平均借款偿还和货币市场账户及其他借款资金成本降低 [8][9] - **存款指标**：第二季度末，估计受保存款稳定在68亿美元，占存款75.0%，上季度69亿美元，占74.7%；资产负债表上总流动性和可用额度48亿美元，无保险存款23亿美元，覆盖率超200% [8][9] 管理层观点 - 董事长兼首席执行官Susan G. Riel称本季度核心盈利能力改善，反映战略计划有效执行，正努力打造更强资产负债表以实现长期可持续业绩；本季度体现解决问题贷款和应对办公物业估值压力的策略执行 [4] - 首席财务官Eric R. Newell表示信用损失准备金增加反映积极应对贷款组合信用风险的方法，资本状况仍强，将继续评估资本配置决策以维护长期特许权价值 [6] 未来计划与安排 - 公司将于7月24日上午10点举行电话会议讨论第二季度财务结果，收听网址为https://register-conf.media-server.com/register/BI6d1c218e6b0143a6903a372200e40cc7 ，会议重播至8月7日，网址为https://www.eaglebankcorp.com/ [15]

文章核心观点 - 公司将于7月24日上午10点举办财报电话会议，讨论2025年第二季度财务结果，结果将于7月23日收盘后公布 [1] 会议安排 - 感兴趣者需在指定URL注册以参与电话会议，注册后将收到拨入电话号码和唯一PIN码 [2] - 会议也将在公司网站www.EagleBankCorp.com进行直播，回放将在网站保留至8月7日 [2] 公司信息 - 公司是EagleBank的控股公司，EagleBank于1998年开始运营，总部位于马里兰州贝塞斯达 [4] - 公司通过12个办事处提供全方位商业银行业务，专注与当地企业、专业人士和个人建立关系 [4] 联系方式 - 首席财务官Eric Newell联系电话为240.497.1796 [4]

公司动态 - Eagle Bancorp因涉嫌向投资者发布重大误导性商业信息而面临Rosen Law Firm的证券索赔调查[1] - 公司于2025年4月23日盘后向SEC提交8-K表格，披露2025年第一季度业绩，其中每股收益(EPS)和营收均显著低于市场预期[3] - 业绩公告次日(4月24日)公司股价单日暴跌11.3%[3] 法律行动 - Rosen Law Firm正在筹备集体诉讼，拟代表投资者追偿损失，投资者可通过其官网或电话参与[2] - 该律所在证券集体诉讼领域具有显著优势：2017年ISS统计的证券集体诉讼和解数量排名第一，2013年起连续多年保持前四名[4] - 2019年单年为投资者追回4.38亿美元赔偿，曾创下针对中国公司的最大规模证券集体诉讼和解记录[4] 行业观察 - 证券集体诉讼领域存在专业能力分化现象，部分律所缺乏实际诉讼经验或行业资源[4] - 专业证券诉讼律所的核心竞争力包括：历史和解金额规模(如百亿美元级)、行业奖项认可(如Lawdragon/Titan of Plaintiffs' Bar)以及持续稳定的排名表现[4]