文章核心观点 - 市场上未被发掘的投资机会稀缺，Axon Enterprise公司值得关注，虽其股票估值较高，但盈利增长快，有三大买入理由，虽有波动性但有潜在投资价值 [1][2][7] 公司介绍 - Axon Enterprise拥有泰瑟枪品牌，还生产执法人员用的随身摄像机、固定安全摄像机、安全和记录软件及安全无人机，并提供相关培训 [4] - 公司目前年业务规模约20亿美元，2024年股价大幅上涨后市值接近500亿美元，相对营收较贵，但持续盈利且盈利能力增强 [5] - 公司预计营收增长近33%，将推动每股利润从2023年的4.14美元增至今年的5.24美元，明年将达6.29美元 [6] 买入理由 市场增长可能加速 - 安防技术行业在增长，Mordor Intelligence预计到2030年随身摄像机市场年化增长率为16%，Business Research Insights预计接近34%，届时市场规模超240亿美元 [9] - 社会文化环境下，与执法人员互动增多且更具对抗性，随身摄像机因能保护无辜者和提供诉讼证据而愈发受欢迎 [10] 一站式全面解决方案 - Axon不仅帮助警察记录活动，还提供有法庭证据用途的平台，如Axon Evidence软件可协助调查和文件准备，Axon Justice可帮助检察官和公设辩护人处理多摄像头视频 [11] - 公司提供泰瑟枪及基于虚拟现实的培训，还销售可自动开启随身摄像机的传感器，并将视频保存发送到中央数字存储平台 [12] - 公司解决方案是定制的一站式服务，便于机构和警察部门购买使用 [13] 无人机是附加机会 - 无人机技术进步，对紧急救援人员更有用，如Axon Air可远程飞行，让救援人员获取难进入或危险区域的实时信息 [15] - Axon的Sky Hero无人机可由地面遥控无人机投放部署，解决救援人员难以确定无人机投放时间和地点的问题 [16] - 无人机业务不会蚕食公司现有业务，将带来额外收入，Lucintel预计到2030年警用无人机市场年化增长率超11%，且公司无人机并非仅面向执法机构 [17] 投资风险与潜力 - Axon是高增长股票，有波动性，高估值会加剧波动，但能承受波动的投资者可获得短期和长期上涨潜力 [18] - 公司不受经济状况影响实现销售和盈利增长，这种反周期防御性使其对更多投资者有吸引力 [19]