市场行情 - 1月最后一个交易周行情波动 周一受中国初创公司DeepSeek影响投资者抛售股票 周二科技股大幅反弹几乎收复失地 [1] - 市场某些板块需要喘息 但最新牛市反弹基于强劲基本面 包括盈利预期增加 长期来看股票表现往往跟随企业盈利路径 [3] 美联储政策与市场反应 - 联邦公开市场委员会预计将维持政策目标利率在4.25%-4.5% 市场参与者认为官员维持利率不变的概率约为98% [4] - 除非美联储大幅改变点阵图 否则市场更可能关注即将公布的财报 本周大型科技公司季度财报将成焦点 市场关注人工智能相关业务未来盈利指引 [5] 公司财报预期 - “Mag 7”中的微软、特斯拉、Meta和苹果将在未来几天公布季度财报 分析师预计“Mag 7”整体盈利同比增长20.9% 营收增长12.2% [6] - Meta将于周三收盘后公布第四季度财报 分析师预计每股盈利6.90美元 同比增长29.5% 该公司过去八个季度均超盈利预期 [14] 季节性趋势 - 股市有季节性倾向 1月处于11月至次年4月这一最有利的六个月周期中间 [7] - 4年总统周期理论显示 自1950年以来 选举后年份回报通常平淡 但1985年以来选举后年份表现意外强劲 平均回报率18.1% 过去10次中有9次上涨 [8] 值得关注的股票 - 本周早些时候的抛售显示出板块轮动 投资者从科技股获利了结并转向医疗保健等刚突破的领域 这是牛市可持续的健康信号 [10] - 网络安全股近期表现出色 Cloudflare股价创52周新高 该公司属于Zacks互联网软件行业组 排名前18% 过去一年回报率近75% 下周将公布季度财报 [11][12] - Meta周一收涨 股价在财报公布前创历史新高 过去一年涨幅超70% [14][15] Zacks模型分析 - Zacks盈利ESP旨在寻找近期盈利预期上调的公司 结合Zacks排名3或更好与正盈利ESP 股票在盈利季有70%的概率超预期 Meta排名3且盈利ESP为+6.74% 可能再次超预期 [18][19] 总结建议 - 历史和季节性分析表明 对选举后年份的超预期结果应持开放态度 四季度财报季深入时需关注领先股票 [20]