公司概况 - 公司是云计算提供商 专注为中小企业和开发者简化云基础设施 [1] 2024年第四季度财报亮点 - 季度营收达2.049亿美元 同比增长13.3% 超分析师预期 [2] - 非GAAP每股收益0.49美元 远超分析师预期 显示核心业务盈利能力强 [3] - GAAP每股收益0.19美元 [4] - 调整后EBITDA利润率达42% 表明运营盈利能力强 [5] 2024财年整体表现 - 全年营收7.81亿美元 同比增长13% 显示云服务需求持续 [7] - 净利润8400万美元 同比增长335% 净利率11% 盈利能力提升 [8] - 调整后EBITDA为3.28亿美元 同比增长19% 利润率42% 财务健康且运营高效 [9] - GAAP每股收益0.89美元 非GAAP每股收益1.92美元 [9] - 自由现金流9610万美元 较2023年的1.101亿美元略有下降 [10] 2025年展望 - 第一季度营收指引2.07 - 2.09亿美元 略超分析师预期 非GAAP每股收益预计0.41 - 0.46美元 [12] - 2025财年营收指引8.7 - 8.9亿美元 高于此前预期 非GAAP每股收益预计1.85 - 1.95美元 归因于“AI动力”和核心云服务需求强劲 [13][14] 市场反应与投资建议 - 2025年2月25日股价跳涨约10% 盘后继续上涨 但分析师普遍持谨慎乐观态度 共识评级为“持有” [15] - 平均目标价42.40美元 暗示上涨空间有限 但新目标价向55美元迈进 潜力更可观 [16][17] - 公司在云计算和AI领域有增长潜力 但因“持有”评级、高估值和自由现金流下降 投资者应谨慎 [18][19]