文章核心观点 公司业务大多有望增长，通过资产收购巩固产品组合并把握商机，积极回报股东，但应用水业务板块表现疲软且面临成本通胀问题，同时推荐了几只排名较好的股票 [1][2][3][4][5][6][7] 业务增长情况 - 测量与控制解决方案（M&CS）业务受益于美国对智能计量等先进技术解决方案的强劲需求 [1] - 美国基础设施项目增加推动运输应用业务增长，提升了水基础设施业务板块的表现 [1] - 新兴市场资本项目增多，支持处理应用业务发展良好，也有利于水解决方案与服务业务板块 [1] - 新兴市场资本项目储备充足以及脱水应用业务表现强劲，助力水解决方案与服务业务板块 [1] 资产收购情况 - 2024年12月完成对Idrica多数股权的收购，其技术将为公司带来增长机会，助其进入新市场并提供智能解决方案 [2] - 2023年5月收购关键水处理解决方案和服务提供商Evoqua，其先进处理能力和在关键工业市场的地位与公司水循环解决方案组合互补 [2] 股东回报情况 - 2024年支付股息3.5亿美元，同比增长17.1%，同期回购价值2000万美元的股票 [3] - 2025年2月将股息提高1.1% [3] - 年初至今公司股价上涨6.6%，高于行业6.2%的涨幅 [3] 业务不利因素 - 应用水业务板块表现疲软，工业和建筑解决方案应用需求下降，项目中标数量减少或影响未来业绩 [4] - 2024年公司收入成本同比增长15.1%，销售、一般和行政费用因收购Evoqua增加运营支出而上涨8.8%，成本上升威胁公司利润 [5] 推荐股票情况 - RBC Bearings Incorporated目前Zacks排名为1（强力买入），过去四个季度平均盈利惊喜为4.9%，过去60天对其2025财年盈利的共识估计提高了1.2% [6] - Enersys目前Zacks排名为2（买入），过去四个季度平均盈利惊喜为2.2%，过去60天对其2025财年盈利的共识估计提高了7.2% [7] - The Middleby Corporation目前Zacks排名为2，过去四个季度平均盈利惊喜为1.9%，过去60天对其2025年盈利的共识估计微升0.8% [7]