市场行情回顾 - 上证指数收涨0.28%，深证成指收涨0.93%，创业板指收涨1.65%，全市场超3800只个股上涨 [1] - 创业板50指数上涨2.09%，涨幅居前 [1] - 沪深两市成交额为12934.02亿元人民币，较上个交易日略有下降 [2] - 港股主流指数均上涨，恒生科技指数上涨0.56%，南向资金全天净卖出22.21亿港元 [5] 行业板块表现 - 通信（2.60%）、国防军工（2.57%）、电力设备（1.62%）板块涨幅居前 [6] - 美容护理（-0.96%）、有色金属（-0.43%）、钢铁（-0.38%）板块跌幅居前 [6] - 国防军工板块基本面加速回暖，2025年有望触底回升，订单公告持续发酵 [8] 科技与云计算 - 北美四大云厂商资本开支持续高速增长，Meta将全年资本开支指引上调至640亿美元-720亿美元 [7] - PCB公司在算力需求拉动下景气度维持，头部公司保持较高同比增速 [7] - 国内科技公司加大AI投入，国产算力配套的覆铜板和PCB环节有望受益 [7] 指数估值与表现 - 科创100指数今年以来上涨10.32%，PE为282.26，分位数90.48% [9] - 北证50指数今年以来上涨33.06%，PE为71.89，分位数100.00% [9] - 创业板50指数今年以来下跌7.24%，PE为29.49，分位数25.79% [9] 新能源与科技制造 - 光伏产业指数今年以来下跌11.77% [10] - 国证芯片指数今年以来上涨3.27%，PE为106.75，分位数95.45% [10] - 云计算指数今年以来上涨5.92%，PE为97.93，分位数78.02% [10] 金融地产与大消费 - 中证银行指数今年以来上涨3.95%，PE为6.56，分位数90.74% [10] - 中证传媒指数今年以来上涨5.91%，PE为36.88，分位数63.97% [10] - 中证畜牧指数今年以来上涨3.47%，PE为12.35，分位数4.46% [10]