市场表现 - A股整体窄幅震荡 主要宽基指数涨跌不一 房地产 综合 环保 国防军工 社会服务等板块涨幅居前 [1] - 科创半导体ETF（588170）今日涨超1.3% 成分股中富创精密 华海诚科 金宏气体 芯源微 有研硅 沪硅产业 中科飞测等涨幅居前 [1] 半导体行业 - 光掩模是微电子制造过程中的图形转移母版 为平板显示 半导体 触控 电路板等行业的关键材料 [1] - 半导体光掩模市场被美日企业垄断 国产替代需求旺盛 [1] - 半导体设备和材料行业是国产替代重要领域 具备国产化率较低 国产替代天花板较高属性 受益于人工智能革命下的半导体需求扩张 [2] 海外龙头发展路径 - 海外公司在行业内深耕多年 有充分的know-how经验累积 [1] - 通过收购与并购光掩模相关团队与公司加强技术实力 [1] - 21世纪初在亚洲与中国大陆建立光掩模公司与工厂 受益于面板与半导体产能向中国大陆转移 [1] 国内发展建议 - 通过收购与并购 广纳人才 增强研发实力是国内光掩模公司发展的必要途径 [1] - 在面板与半导体产能向中国大陆转移背景下 需把握地缘性优势 追赶海外厂商步伐 [1] 科创半导体ETF - 跟踪上证科创板半导体材料设备主题指数 囊括科创板中半导体设备和半导体材料细分领域的硬科技公司 [2]