全球市场动态 - 美股涨势暂歇，标普500指数终结六连涨，道指跌0.27%，纳指跌0.38% [2][6] - 避险情绪升温，COMEX黄金期货大涨1.82%至3292.20美元/盎司，盘中涨穿3300美元 [2][3][6] - 地缘政治紧张推动油价，报道称以色列准备袭击伊朗核设施，美国原油涨超2% [2][3] - 美元下跌，比特币一度涨逾3000美元，突破10.7万美元创四个月新高 [2] - 日本债券市场表现不佳，20年期国债遭遇自2012年以来最差拍卖，长期国债收益率升至新高 [2][18] 科技巨头与人工智能 - 谷歌I/O开发者大会发布最强大通用AI模型Gemini 2.5 Pro及更轻便的Gemini 2.5 Flash，并推出“智能体模式”、AI视频生成模型Veo 3等多项AI产品与服务 [3][12] - 马斯克表示将至少再担任特斯拉CEO五年，6月底Robotaxi将登陆得州奥斯汀，其AI公司xAI将继续向英伟达和AMD购买芯片并计划建设容纳100万GPU的工厂 [3][11] - 苹果计划在6月WWDC上发布新AI战略，允许第三方开发者接入其大语言模型以开发应用 [20] - OpenAI推出AI编程智能体Codex，被奥特曼称为编程领域最重大的变革之一 [20] - 摩根士丹利认为英伟达下半年重回强劲增长路径清晰，前期市场担忧正逐一解决 [20] 生物医药与交易 - 辉瑞与三生制药达成协议，斥资60.5亿美元押注中国抗癌药研发，其中预付款为1.25亿美元，推动三生制药股价涨超35% [3][13] - 美国生物制药股相对标普500的市盈率折价接近全球金融危机和新冠疫情高峰时期的极端水平 [21] - 联合健康集团因医疗成本飙升、监管收紧等问题，股价今年下跌近40%，其垂直整合模式面临挑战 [21] 宏观经济与政策 - 中国4月黄金进口总量达127.5公吨，环比猛增73%，创11个月新高 [3][9] - 中国人民银行下调1年期和5年期LPR利率各10个基点，分别为3.00%和3.50%，为年内首降 [14] - 今年1-4月中国财政收入同比下降0.4%，财政支出增长4.6%，证券交易印花税收入同比增长57.8% [14] - 达利欧警告美联储不应当降息，不合适的降息可能推动长期利率上升、美元贬值及黄金上涨 [4][13] - 澳洲联储降息25个基点，称通胀风险已趋于平衡，但地缘政治不确定性可能引发更广泛的贸易战 [19] 贸易与地缘政治 - 高盛预测欧美贸易谈判基准情形是“谈不拢”，美国将对关键商品实施新关税，欧盟可能进行有限报复 [3][9] - 日本考虑接受美国调降关税而非完全豁免，以打破贸易谈判僵局 [3][10] - 印美讨论“三阶段”贸易协议，预计7月初前达成临时协议 [3][10] - 特朗普减税法案因共和党内对“地方税扣除”上限的争议而陷入僵局 [3][10] - 英国宣布因以色列在加沙的行动“不可容忍”，将暂停与以贸易谈判 [19] 国内公司与市场 - 宁德时代在港交所上市首日大涨16.43%，董事长曾毓群提出公司致力于成为零碳科技公司，并研究零碳电网技术 [16] - 哔哩哔哩第一季度营收同比增长24%至70亿元，调整后净利润为3.615亿元，游戏业务收入同比大增76% [16] - 小马智行第一季度营收同比增长12%达1.02亿元，其Robotaxi业务收入达1230万元，同比增长200% [17] - 沪指收涨0.38%，恒指涨超1%，医药股全线爆发，恒生生物科技指数大涨超4% [2][13] 行业与概念 - AI眼镜：国信证券指出，AI智能眼镜新品加速涌现，主控SoC成为差异化关键 [24] - 美护行业：国泰海通证券研报指出，美护品牌因悦己属性强、对新需求敏感，成为新消费主力赛道 [24] - 财税数字化：相关政策发布将对电子凭证使用带来实质性推动，相关企业有望受益 [24] - 化工行业：德邦证券指出，行业扩产意愿走弱，产品价格回升，基本面有望持续改善 [24] 其他公司动态 - 量子计算公司D-Wave股价涨近26% [2] - 碳化硅公司Wolfspeed据传准备申请破产，盘后股价跳水超50% [2][22] - “木头姐”旗下基金大举加仓台积电ADR，买入规模创近一年之最 [20] - 特斯拉是美股科技七巨头中当日唯一收涨的公司 [2]