存款利率倒挂现象变化 - 招商银行一年期与五年期存款利率倒挂已消失，目前"灵动存"1年期、5年期年利率均为1.30% [2] - 招商银行仍存在2年期(1.4%)与3年期(1.25%)存款利率倒挂 [3] - 中小银行如新疆库尔勒富民村镇银行仍存在1年期(2%)、2年期(2.05%)与5年期(1.95%)利率倒挂 [5] - 怀仁农商行、朔州农商行、陵川县联社等中小银行中短期限存款利率也存在不同程度倒挂 [5] 银行降息潮与利率调整 - 六大国有大行及招商银行将活期利率下调5个基点，定存1-5年期产品挂牌利率分别下调至0.95%-1.3% [7] - 股份制商业银行如中信、兴业等加入降息，1-5年期存款利率普遍为1.15%-1.35% [8] - 民生银行1年期与2年期存款利率持平(1.15%)，与5年期(1.35%)利差仅20BP [9] - 邮储银行1年期存款利率为0.98%，略高于其他大行的0.95% [8] 银行负债管理与行业趋势 - 银行通过精细化定价策略引导储户"存短期"，以应对净息差收窄压力 [1] - 一季度商业银行净息差降至1.43%，处于历史较低水平 [9] - 存款利率下调幅度大于LPR降幅，预计对银行息差影响为7BP，对利润影响为6% [11] - 2024年存款流向理财和债基导致银行一般性存款仅新增17万亿元，较非银债权少9万亿元 [11] 中小银行利率走势 - 中小银行1年期存款利率或将陆续下调，与长期限利率接近，倒挂现象可能逐步消失 [6] - 存款降息呈现"大行先行、中小行跟进"的节奏 [6] - 部分银行阶段性上调的一年期存款利率将随开门红结束恢复原有水平 [7]