中国资产吸引力提升 - 中美经贸高层会谈取得积极成果，叠加国内政策持续发力，市场情绪逐步修复，中国资产向上重估成为国内外投资者共识 [1] - 高盛、景顺、瑞银等外资集体表态看好中国股票市场表现，国内机构认为A股估值处于历史低位，配置价值凸显 [1] - 中国市场凭借流动性向好、监管积极回应投资者关切、新质生产力领域吸引力等优势，成为全球投资者眼中的"避风港" [2] 外资机构观点与行动 - 高盛将MSCI中国指数和沪深300指数12个月目标分别上调至84点和4600点，潜在上涨空间分别为11%和17% [3] - 野村将中国股票评级大幅上调至战术性超配，认为中国股市反弹将得以持续 [3] - 二季度以来共有349家外资机构密集调研A股上市公司，高盛、花旗、野村等调研总次数均超过40次，电子、医药生物、机械设备等行业受青睐 [4] A股估值与配置价值 - MSCI中国指数估值比历史平均水平低7%至8%，比MSCI世界指数市盈率低15%，外国机构仓位仍较低 [3] - 兴业证券表示中国资产估值在绝对低位，美国资产估值在相对高位，资金流向中国是确定的事情 [5] - A股与港股市场科技行情表现亮眼，人形机器人相关板块涨势迅猛，消费白马股成为长线机遇 [6] 政策与市场支持 - 中央汇金等"国家队"增持ETF，证监会推动公募基金高质量发展，修订《上市公司重大资产重组管理办法》 [6] - 中国人民银行推出一揽子货币政策措施，包括降低存款准备金率0.5个百分点，下调政策利率0.1个百分点等 [7] - 政策持续发力助力市场稳定，A股估值处于历史低位，配置价值凸显，资本市场有望在慢牛格局中稳健前行 [7] 行业与板块机会 - 新质生产力领域吸引力凸显，人工智能、高端制造等产业链推动中国股市叙事逻辑转变 [2] - 电动汽车电池、工程机械、家电和宠物食品公司等行业或将从市场回升中受益 [4] - 人工智能、高端制造及新消费利好将逐步释放，为市场增长提供基本面支撑 [4]