公募基金行业转型 - 行业面临"规模导向"发展模式转型压力 需破解"重规模 轻体验"难题 [1] - 监管将"优化费率体系"作为提升投资者获得感的关键抓手 出台《推动公募基金高质量发展行动方案》 [1][2] - 浮动费率产品完成从试点到常态化的制度跨越 宏利基金获批业内首批开放式浮动管理费产品 [1][2] 浮动费率模式特点 - 与传统固定费率产品不同 将管理费与业绩或持有期限挂钩 打破收费惯性 [1] - 推动资管机构从"规模导向"转向"业绩导向" 契合"投资者利益优先"原则 [1] - 海外市场已形成成熟形态 美国采用对称支点费率 欧洲采用"固定管理费+业绩报酬"计提方式 [1] 宏利基金产品优势 - 浮动费率实现管理人与投资者利益深度绑定 "多赚多收 少赚少收"机制避免盲目扩张 [2] - 降低投资者持有成本 市场低迷时可减少费率支出 增强投资体验 [2] - 鼓励长期持有 引导理性投资习惯 体现"以客户为中心"服务理念升级 [2] 公司经营数据 - 国内首家合资转外资独资控股公募基金公司 对中国经济和资本市场发展充满信心 [3] - 截至2025年一季度管理资产总规模1158亿 非货管理规模684亿 增速超行业 [3] - 主动权益基金近一年平均收益率23.09%(行业第6) 近五年64.58%(行业第12) [3] 发展战略 - 发挥"全球赋能+本土团队"优势 升级全球资产配置能力 [3] - 通过科学激励机制助力行业高质量发展 让投资者感受专业价值 [3]