收购要约核心内容 - 中国移动香港有限公司提出自愿有条件全面现金要约以收购香港宽频全部已发行股份 [1] - 每股股份现金5.23港元 较不受干扰日期收市价3.71港元溢价40.97% [1] - 要约完成后香港宽频将成为中国移动间接附属公司 维持双重上市地位 [1] 交易结构及主体 - 要约人由中国移动通过Fit Best Limited全资持有 负责中国移动香港业务营运 [1] - 交易需达成先决条件 包括对卖方贷款票据及未归属受限制股份单位作出安排 [1] 业务运营计划 - 要约人无计划对香港宽频现有业务及固定资产配置作出重大变更 [1] - 雇员将继续留用 仅正常业务过程中的调整除外 [1] 交易动因分析 股东层面 - 溢价40.97%提供股东价值释放机会 [1] - 为流通性有限的投资提供完全变现渠道 [2] - 在当前市场不确定性下实现收益锁定 [2] 公司发展层面 - 中国移动将协助解决债务管理及利息支出问题 改善财务状况 [2] - 借助中国移动行业资源提升竞争地位 扩大市场占有率 [2]