投资环境背景 - 银行一年期定存利率跌破1%大关 获取稳健收益难度提升 [1] - 全球政策不确定性因素仍存 权益市场波动高企 令中低风险偏好投资者驻足观望 [1] 固收+策略产品定位 - 固收+策略用债券资产构筑收益安全垫 通过精选股票和可转债获取增强收益 实现攻守兼备目标 [1] - 海富通悦享一年持有期混合大部分投资于债券 权益类及可转换债券资产占比10%-30% [1] - 产品定位于风险敞口更小的理财工具 回撤控制更加严格 一年持有期设置有利于稳定负债和收益累积 [4] 产品业绩表现 - A类份额近一年收益率5.11% 成立以来收益率6.45%（2023-12-12至2025-03-31） [1][2] - 最大回撤仅-1.88% 年化波动率2.46% 夏普比率1.47 日度正收益概率52.86% [1][3] - 多个风险收益指标领先同类：年化波动率排名221/1323 最大回撤排名283/1323 夏普比率排名133/1323 [3] 投资管理团队 - 基金经理江勇拥有13年证券从业经验 担任基金经理超7年 [3] - 管理的两只偏债混合基金近三年收益率分别达22.41%和14.90% 同类排名前2%和前7% [3] - 两只产品均获国泰海通证券三年期五星评级 [3] 投资策略特点 - 投资风格偏向均衡价值 债券端以高等级信用债筑底 关注低价可转债 [4] - 股票端聚焦低估值高股息标的 行业配置分散 [4] - 实行风险预算前置 严控仓位与回撤 强调获取风险可控前提下的确定性收益 [4] 公司投研优势 - 长期深耕养老领域 已实现养老金三大支柱全面布局 [2] - 将养老金投资的稳健诉求和投资经验深度植入固收+运作基因 [2] - 产品全周期享有公司养老金研究资源支持 共享养老金投资管理经验及研究体系 [2]