即时零售行业增长 - 2024年中国社会消费品零售总额同比增长3.5%，网上零售额同比增长7.2%，但即时零售增速是前者的三倍多 [1] - 即时零售覆盖品类从餐饮外卖扩展到iPhone、服装、酒水等主流品类，30分钟内送达 [1] - 美团闪购2024年1-8月夜间订单占比达26%，显示非传统时段需求旺盛 [4] 商业模式演变 - 早期仓店一体和前置仓模式因高成本、低毛利（如每日优鲜暴雷）逐渐被淘汰 [2] - 当前主流模式为美团、饿了么整合社会化供给，合作41万家独立店铺和4000家品牌连锁，远超自营能力 [6] - 闪电仓（80平方米，7000-8000个SKU）租金成本仅为门店一半，单仓利润率最高达10% [6] 用户需求变化 - 35岁以下年轻用户占比超70%，消费行为受情绪和社交驱动，囤货需求减弱 [7][9] - 一线及新一线城市用户占比60%-70%，主力场景为出行和社交，生鲜、食品、医药为高频品类 [9] - "一代户"（独居年轻人）在京沪等地占比超55%，推动即时需求激增 [9] 竞争格局与影响 - 美团闪购3C家电品类下单人数、频次与客单价提升，直接冲击京东基本盘 [10] - 传统电商618/双11大促销售额占比下降，平销期和小型营销节点重要性上升 [7][10] - 便利店品牌如全家、罗森近40%已接入即时零售，茅台酱香酒等高端品类通过代运营入驻 [14] 品牌与商家策略 - 青岛啤酒通过数据筛选60个前置仓替代传统1万家终端，降低铺货成本 [13] - 成人用品等隐秘品类在酒店集中商圈单店月订单达722单，依赖精准选址 [14] - 平台补贴战（如100亿元投入）短期内加剧市场竞争，但可能扭曲供给质量 [13] 行业趋势展望 - 即时零售网络效应加速品类扩张，可能蚕食服饰、美妆等电商优势类目 [9][10] - 去中心化模式重构品牌线下渠道，数据驱动降低传统进场费与人力成本 [13][14] - 行业从"大促依赖"转向常态化运营，商家需适配场景与产品独特性 [15]