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密集增设
中国基金报·2025-06-10 15:16

【导读】基金密集增设新份额发力持营精细化运营中也要"透明度" 另一位业内人士也表示,近两年基金新发遇冷,机构战略重心从新发转向持营,增设份额无需重新申报 和募集,仅需修改合同公告即可落地,显著降低运营成本。另一方面,基金公司增设不同份额可能是为 了渠道定制化与合作,拓展销售场景。D/E类份额常限定在直销、银行或第三方平台销售,部分互联网 平台推广"0申购费"的E类份额,降低散户尝试门槛。 据了解,不少新增份额通常是指定渠道或指定客户专用的份额。例如,D类、E类通常仅在管理人指定 的平台销售,份额费率设置一般比A份额低,但申购起点较高,业内认为其主要便于机构资金进入。I 份额则仅支持通过直销平台购买,综合费率较其他份额更优惠。例如某公募在直销平台针对部分指数基 金增设的I类份额,无申购费,持有7天及以上零赎回费,销售服务费年费率为0.1%。 对于针对指定渠道或客户设置专属优惠份额的做法,孙珩称,"本质上是基金公司精细化运营的体现。 对渠道而言,专属份额可增强与特定平台的合作黏性,助力老基金持营;对客户而言,差异化费率满足 了特定群体对低成本、定制化服务的需求。同时,这种策略也有助于基金公司在存量竞争中精准触达目 ...